•تراجع الإنتاج فى البرازيل "أكبر منتج للقهوة فى العالم"
•فترة طويلة من الجفاف والحرارة المرتفعة فى البرازيل

اندفعت أسعار القهوة خلال تعاملات يوم الثلاثاء لأعلى مستوياته على الإطلاق، لتوسع مكاسبها لليوم الخامس على التوالي، بسبب تصاعد مخاوف نقص المعروض العالمي ،فى ظل تراجع الإنتاج فى البرازيل وفيتنام ، مما يهدد برفع التكاليف على التجار والمستهلكين.

في البرازيل، التي تُعد أكبر منتج للقهوة في العالم، تعرّضت البلاد لفترة طويلة من الجفاف ودرجات حرارة مرتفعة، مما أثر بشكل كبير على أشجار القهوة. هذه الظروف القاسية قد تؤدي إلى تراجع كبير في إنتاج القهوة خلال الموسم المقبل، مما يزيد من الضغوط على الإمدادات العالمية.

نظرة سعرية
•أسعار القهوة اليوم :ارتفعت أسعار القهوة بنحو 7.65 دولارًا للعقد بما يعادل نسبة 2.5% إلى (311.05$) الأعلى على الإطلاق ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (303.40$) ، وسجلت أدنى مستوي عند (302.9$).

•العقد =100 رطل ،سعر الرطل حاليًا 3.1105 دولار × 2,204.62 رطل =6857.47 دولارًا لطن القهوة.

•حققت أسعار القهوة أمس الاثنين ارتفاع بنسبة 2.6% ، فى رابع مكسب يومي على التوالي ،بسبب مخاوف نقص الإمدادات العالمية.

•وعلى مدار الأسبوع المنصرم، حققت أسعار القهوة ارتفاعاً بنسبة 6.1% ، فى ثالث مكسب أسبوعي على التوالي.

الإنتاج فى البرازيل
تعرض الإنتاج البرازيلي من القهوة لضربة كبيرة بسبب موجات الجفاف والحرارة المرتفعة التي أثرت على مناطق الزراعة الرئيسية في البلاد. هذه الظروف القاسية أدت إلى انخفاض في جودة وإنتاج حبوب البن، حيث بات من المتوقع أن يتراجع المحصول البرازيلي في الموسم المقبل.

وفقًا للتقديرات الأولية، قد ينخفض إنتاج القهوة البرازيلية بشكل كبير مقارنة بالسنوات السابقة، خاصة في ظل صعوبة استعادة الأشجار لعافيتها بسرعة بعد الجفاف.

مخزونات البن البرازيلي
تتوقع دائرة الخدمات الزراعية الخارجية التابعة لوزارة الزراعة الأمريكية أن تصل مخزونات البن البرازيلي إلى 1.2 مليون كيس فقط عندما ينتهي الموسم الحالي في يونيو، بانخفاض 26٪ مقارنة بالعام السابق.

الإنتاج فى فيتنام
حاليًا، تواجه فيتنام، ثاني أكبر منتج للقهوة في العالم، انخفاضًا ملحوظًا في إنتاجها بسبب عدة عوامل رئيسية:

•الطقس غير المواتي: شهدت مناطق زراعة القهوة في فيتنام تغيرات مناخية أثرت سلبًا على المحصول، بما في ذلك جفاف شديد وانخفاض في هطول الأمطار. هذا الطقس أثر على جودة وكمية إنتاج القهوة.

•تقلص مساحة الزراعة: تقلصت المساحات المزروعة بالقهوة بسبب تغيرات في أولويات الزراعة، حيث يفضل بعض المزارعين زراعة محاصيل تحقق عائدًا ماليًا أعلى.

•زيادة الاستهلاك المحلي: الاستهلاك المحلي المتزايد للقهوة قلل من الكميات المخصصة للتصدير. ارتفع الطلب على القهوة في السوق الفيتنامية، خاصة مع تنامي شعبية القهوة سريعة التحضير في السوق المحلية.

•نقص المخزون الاحتياطي: بدأت السنة الزراعية 2023-2024 بمخزونات شبه معدومة، مما زاد الضغط على الكميات المتوفرة للتصدير. توقعات السوق تشير إلى احتمال نقص المعروض بحلول منتصف عام 2024 إذا استمرت الظروف الحالية.

هذه العوامل أدت إلى انخفاض متوقع في صادرات القهوة الفيتنامية إلى 1.4 مليون طن للسنة الزراعية 2023-2024، مقارنة بـ1.78 مليون طن في السنة السابقة.

أراء وتحليلات
•قال المحلل فى مؤسسة رابو بنك للخدمات المالية " جويلهيرمي موريا": أن موسم حصاد قهوة أرابيكا القادم قد يواجه تحديات كبيرة نتيجة فترات الجفاف والحرارة المرتفعة التي أضرت بالمحاصيل حتى سبتمبر.

•وأضاف موريا: على الرغم من أن أمطار أكتوبر أسفرت عن إزهار واعد للأشجار، إلا أن هناك مخاوف جدية بشأن قدرة هذه الأزهار على الثبات والتحول إلى حبوب قهوة، مما يهدد المحصول المرتقب.

•وأوضح موريا : تزداد الضغوط السلبية على الإمدادات العالمية مع احتمال أن يؤدي وتيرة التصدير السريعة لأرابيكا هذا العام إلى انخفاض المخزونات بنهاية الموسم الحالي.

•المعدن الثمين يتكبّد أكبر خسارة يومية فى غضون خمسة أشهر
•ارتفاع الدولار الأمريكي بعد تعهد ترامب بفرض رسوم جمركية
•اتفاق محتمل لوقف النار فى الشرق الأوسط بين إسرائيل وحزب الله

تراجعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الثلاثاء لتعمق خسائرها لليوم الثاني على التوالي ،مسجلة أدنى مستوى فى أسبوع ،مع استمرار الضغوط البيعية ،خاصة ارتفاع الدولار الأمريكي بعد تعهد دونالد ترامب بفرض رسوم جمركية على كندا و المكسيك و الصين.

بالإضافة إلى انحسار عمليات شراء المعدن كملاذ آمن ،مع قرب الإعلان عن وقف إطلاق نار فى الشرق الأوسط بين إسرائيل وحزب الله فى جنوب لبنان برعاية الولايات المتحدة وفرنسا.

نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم:تراجعت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.75% إلى (2,605.30$ ) الأدنى منذ 18 نوفمبر الجاري ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (2,624.95$) ، وسجلت أعلى مستوي عند (2,632.20$).

• عند تسوية الأسعار يوم الاثنين فقدت أسعار الذهب نسبة 3.35% ، فى أول خسارة فى غضون الستة أيام الأخيرة ،وبأكبر خسارة يومية منذ 7 يونيو الماضي ، بعدما سجلت فى وقت سابق من التعاملات أعلى مستوى فى ثلاثة أسابيع عند 2,721.37 دولارًا للأونصة.

•بخلاف عمليات البيع لجني الأرباح ،تراجعت أسعار الذهب عقب اختيار "سكوت بيسنت" لتولي وزارة الخزانة الأمريكية.

الدولار الأمريكي
ارتفع مؤشر الدولار يوم الثلاثاء بأكثر من 0.6% ،ليستأنف مكاسبه القوية التي توقفت مؤقتًا بالأمس مقتربًا مرة أخرى من أعلى مستوى فى عامين ،عاكسًا صعود مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

يأتي هذا الصعود بعد أن تعهد الرئيس الأمريكي المنتخب "دونالد ترامب" بفرض رسوم جمركية على جميع الواردات من كندا والمكسيك، ورسوم جمركية إضافية على الصين.

هدنة فى الشرق الأوسط
من المقرر أن يعلن الرئيس الأمريكي "جو بايدن" والرئيس الفرنسي "إيمانويل ماكرون" عن وقف إطلاق النار في لبنان بين حزب الله وإسرائيل، على حسب ما قالت وكالة "رويترز" نقلاً عن أربعة مصادر لبنانية رفيعة المستوى.

الفائدة الأمريكية
•قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس "نيل كاشكاري" الذي ينتمي عادةً إلى الجانب المتشدد لسياسة البنك المركزي الأمريكي: إنه منفتح على خفض أسعار الفائدة مرة أخرى الشهر المقبل.

•عقب تلك التعليقات ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎ ‎‎"‎‏CME‏‎"‎‏ : ارتفع تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى اجتماع ديسمبر من 54% إلى 56% ،وتراجع تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير من 46% إلى 44%.

•من أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات ينتظر المستثمرون عن كثب محضر الاجتماع الأخير لمجلس الاحتياطي الفيدرالي ،بالإضافة إلى صدور بيانات هامة من الولايات المتحدة عن النمو الاقتصادي خلال الربع الثالث من هذا العام.

توقعات حول أداء الذهب
•قال كبير محللي سيتي إندكس"مات سيمبسون": على الرغم من عمليات البيع المطولة أمس، فإن الذهب صامد بشكل جيد نسبيًا، مما يشير إلى بعض الطلب على الملاذ الآمن.

•وأضاف سيمبسون: قد نشهد المزيد من الاضطرابات في المستقبل، خاصة مع عودة ترامب إلى دائرة الأضواء.وأوضح سيمبسون: أتوقع أن تتداول أسعار الذهب في نطاق ضيق في الأمد القريب، مع انحراف صعودي طفيف.

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏المدعومة زادت بالأمس بنحو 1.44 طن متري ، ليرتفع الإجمالي إلى 879.41 طن متري ،والذي يعد أعلى مستوى منذ 7 نوفمبر الجاري.

نظرة فنية
سعر الذهب يؤكد الكسر – توقعات اليوم 26-11-2024

أعلنت شركة الخليج للمخازن، المدرجة في بورصة قطر، عن توقيع مذكرة تفاهم أولية لعقد شراكة استراتيجية بين شركتها التابعة والمملوكة لها بالكامل (جي دبليو سي لخدمات الطاقة)، وشركة الهياكل البحرية للصناعة المحدودة السعودية لإنجاز مشروع مشترك في السعودية.

ووفقا لبيان الشركة على بورصة قطر اليوم الثلاثاء، يتمثل في تطوير ما يصل إلى 100 ألف متر مربع من المساحات اللوجستية من الدرجة الأولى في ميناء رأس الخير الصناعي بالمملكة العربية السعودية.

وفي إطار بنود اتفاقية التفاهم، ستقوم جي دبليو سي لخدمات الطاقة وشركة الهياكل البحرية للصناعة المحدودة السعودية بتطوير مساحات تخزينية ولوجستية مستفيدة بذلك من دمج خبرات الشركتين في مجال الخدمات اللوجستية وحلول سلاسل التوريد بقطاع الطاقة.

وقع مذكرة التفاهم كل من ماثيو كيرنز، نائب الرئيس التنفيذي في شركة جي دبليو سي، وفهاد الحربي الرئيس التنفيذي لشركة الهياكل البحرية للصناعة المحدودة.

وأعلنت شركة الخليج للمخازن القطرية، بتاريخ 8 أغسطس 2024، عن استحواذ شركة دوكوسايف سوليوشنز التابعة لها على 100% من شركة البدع للمخازن.

•دونالد ترامب يتعهد بتنفيذ تعريفات جمركية على كندا والمكسيك والصين
•ترامب هدد خلال حملته الانتخابية بفرض رسوم على المنتجات الأوروبية
•ارتفاع احتمالات خفض أسعار الفائدة الأوروبية فى ديسمبر المقبل

تراجع اليورو خلال تعاملات يوم الثلاثاء مقابل سلة من العملات العالمية ، ليستأنف خسائرها التي توقفت مؤقتًا بالأمس مقابل الدولار الأمريكي ضمن محاولات تعافي من أدنى مستوى فى عامين. يأتي هذا التراجع تحت ضغط تجدد المخاوف المرتبطة بتعريفات ترامب التجارية.

قال الرئيس الأمريكي المنتخب "دونالد ترامب" إنه سيفرض تعريفة جمركية بنسبة 25% على جميع المنتجات من المكسيك وكندا وتعريفة إضافية بنسبة 10% على السلع من الصين.

وخلال حملته الانتخابية الأخيرة ، حذر ترامب الاتحاد الأوروبي من أنه "سيدفع ثمنًا باهظًا" لعدم شراء ما يكفي من الصادرات الأمريكية.

ومما لا شك فيه أن الضغوط التجارية لدونالد ترامب تضيف المزيد من المخاطر المحيطة بالاقتصاد الأوروبي ،والتي قد تدفع البنك المركزي الأوروبي إلى تسريع وتيرة تخفيف السياسة النقدية وخفض أسعار الفائدة الأوروبية.

نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم: سعر صرف اليورو اليوم:انخفض اليورو مقابل الدولار بحوالي 0.7% إلى (1.0425$) ، من سعر افتتاح التعاملات عند (1.0495$) ، وسجل أعلى مستوى عند (1.0500$).

•أنهي اليورو تعاملات الاثنين مرتفع بنسبة 0.8% مقابل الدولار ، فى أول مكسب فى غضون الخمسة أيام الأخيرة ،ضمن عمليات التعافي من أدنى مستوى فى عامين عند 1.0331 دولارًا.

•بخلاف عمليات الشراء من مستويات رخيصة ارتفع اليورو فى مطلع تعاملات الأسبوع بعد اختيار المعتدل "سكوت بيسنت" وزيرًا للخزانة ضمن الإدارة الأمريكية الجديدة لدونالد ترامب.

تعريفات ترامب التجارية
قال الرئيس الأمريكي المنتخب "دونالد ترامب" يوم الاثنين: إنه في أول يوم له في منصبه سيفرض تعريفة بنسبة 25% على جميع المنتجات من المكسيك وكندا، وتعريفة إضافية بنسبة 10% على السلع الواردة من الصين، مشيرًا إلى المخاوف بشأن الهجرة غير الشرعية وتجارة المخدرات غير المشروعة.

توترات تجارية فى الطريق
وتعرض اليورو لضغوط أيضًا بسبب مقترحات الرئيس الأمريكي المنتخب "دونالد ترامب" بفرض رسوم جمركية على المنتجات الأوروبية الواردة إلى الولايات المتحدة، وهو ما قد يضر بالصادرات الأوروبية ويهدد باندلاع حرب تجارية عالمية بين الاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة.

وخلال حملته الانتخابية الأخيرة ، حذر ترامب كتلة اليورو من أنها "ستدفع ثمنًا باهظًا" لعدم شراء ما يكفي من الصادرات الأمريكية.

ترامب، الذي اعتمد سياسة "أمريكا أولاً" في ولايته الأولى، قد يواصل فرض الرسوم الجمركية على السلع الأوروبية، بما في ذلك السيارات، كما كان قد اقترح سابقًا.

هذه السياسة من شأنها أن تزيد من الضغوط على العلاقات الاقتصادية بين الجانبين، مما قد يؤدي إلى زيادة التوترات التجارية.

فقد اليورو أكثر من 4.5% من قيمته مقابل الدولار الأمريكي منذ اكتساح دونالد ترامب الانتخابات الرئاسية الأمريكية فى 6 نوفمبر الجاري.

الفائدة الأوروبية
•أظهرت مسوحات التصنيع الأوروبية الصادرة يوم الجمعة ضعفًا واسع النطاق خلال نوفمبر الجاري ،فى أحدث مؤشرات تباطؤ الاقتصاد الأوروبي بأسرع من التوقعات خلال الربع الرابع من هذا العام.

•وفى ظل تصاعد المخاطر الاقتصادية ارتفع تسعير سوق المال لاحتمالات قيام البنك المركزي الأوروبي بخفض أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس فى ديسمبر المقبل من 75% إلى 95%.

•كما قامت الأسواق بتسعير المزيد من التيسير العدواني من جانب البنك المركزي الأوروبي، مع ارتفاع احتمال خفض أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في ديسمبر إلى 59%.

•تنتظر السوق المزيد من البيانات الاقتصادية فى منطقة اليورو بحثًا عن المزيد من الأدلة حول تخفيضات الفائدة الأوروبية المحتملة قبل نهاية هذا العام.

نظرة فنية
سعر اليورو مقابل الدولار يعود إلى القناة الهابطة – توقعات اليوم 26-11-2024