الذهب قرب قاع 3 أسابيع قبل بيانات الوظائف الأمريكية
2023-08-04 09:01AM UTC
تراجعت أسعار الذهب قليلاً بالسوق الأوروبية يوم الجمعة لتواصل خسائرها لليوم الرابع على التوالي ،على وشك ملامسة أدنى مستوى فى ثلاثة أسابيع المسجل خلال تعاملات الخميس ،يأتي هذا التراجع تحت ضغط ارتفاع الدولار الأمريكي مقابل سلة من العملات العالمية.
صعود الدولار الأمريكي يأتي قبل صدور بيانات الوظائف الشهرية فى الولايات المتحدة ،والتي توضح مدي الحاجة إلى استمرار مجلس الاحتياطي الفيدرالي فى مسار التشديد النقدي ورفع أسعار الفائدة خلال أيلول/سبتمبر المقبل.
أسعار الذهب اليوم
انخفضت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.1% إلى 1,932.18$ ، من مستوى افتتاح التعاملات عند 1,934.10$ ، وسجلت أعلى مستوي عند 1,938.07$.
فقدت أسعار الذهب يوم الخميس نسبة 0.1% ، فى ثالث خسارة يومية على التوالي ، وسجلت أدنى مستوى فى ثلاثة أسابيع عند 1,929.63 دولارًا للأونصة ،تحت ضغط صعود عوائد سندات الخزانة الأمريكية.
التعاملات الأسبوعية
على مدار تعاملات الأسبوع الجاري ،فأسعار الذهب منخفضة حتى اللحظة بنسبة 1.4% ،على وشك تكبد أول خسارة أسبوعية خلال الخمسة أسابيع الأخيرة ،بسبب صعود دولار وعوائد الولايات المتحدة.
الدولار الأمريكي
ارتفع مؤشر الدولار يوم الجمعة بأكثر من 0.1% ،ليستأنف مكاسبه التي توقفت مؤقتاً بالأمس ،على وشك الوصول إلى أعلى مستوى فى أربعة أسابيع مرة أخرى ،عاكساً الأداء القوي للعملة الأمريكية مقابل سلة من العملات العالمية ،الأمر الذي يضغط بالسلب على أسعار الذهب والمعادن الأخرى المقومة بالدولار الأمريكي.
عززت البيانات الصادرة هذا الأسبوع فى الولايات المتحدة ،خاصة بيانات وظائف القطاع الخاص ،من مؤشرات المرونة التي يتمتع بها أكبر اقتصاد فى العالم ،والتي توفر الظروف الملائمة لاستمرار مجلس الاحتياطي الفيدرالي فى مسار التشديد النقدي حتى يتراجع التضخم إلى المستهدف عند 2% على المدى المتوسط.
الفائدة الأمريكية
تسعير العقود الآجلة لاحتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية بوتيرة 25 نقطة أساس خلال اجتماع 20 أيلول/سبتمبر مستقر حالياً عند 17.5% ، وتسعير العقود الآجلة لاحتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة الأمريكية بدون أي تغيير عند 82.5%.
بيانات الوظائف
من أجل إعادة تسعير العقود أعلاه ،يترقب المستثمرون فى وقت لاحق اليوم ،صدور تقرير الوظائف الشهري فى الولايات المتحدة ،والذي يتضمن معدل البطالة ومتوسط الأجر بالساعة وعدد الوظائف الجديدة بالقطاعات الغير زراعية خلال تموز/يوليو.
هل يعزز تقرير الوظائف احتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية فى سبتمبر؟
تصدر بحلول الساعة 12:30 جرينتش بيانات الوظائف بالقطاع الغير زراعي التوقعات تشير إلي إضافة الاقتصاد الأمريكي 205 ألف وظيفة جديدة خلال تموز/يوليو من إضافة 209 ألف وظيفة في حزيران/يونيو ،مع استقرار معدل البطالة عند مستوي 3.6% ، ويصدر أيضاً متوسط دخل الفرد بالساعة المتوقع ارتفاعاً بنسبة 0.3% من ارتفاع بنسبة 0.4% فى حزيران/يونيو.
توقعات
قال كبير محللي السوق في كيه سي إم تريد "تيم ووترر" لكي يبدأ الذهب في إحراز بعض التقدم إلى الأمام ، سنحتاج على الأرجح إلى رؤية رد فعل سلبي للدولار على أرقام الوظائف غير الزراعية.
وأوضح ووترر ،أنه فى الوقت الحالي ،تتداول أسعار الذهب بشكل محدود وبدون الكثير من الحماس ،وذلك يعود فى الغالب أن المعدن يخسر كونه أصل غير مدر للعائد.
صندوق SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق SPDR Gold Trust اكبر صناديق المؤشرات العالمية المدعومة بالذهب انخفضت بالأمس بنحو 3.18 طن متري ،لينزل الإجمالي إلى 906.00 طن متري ،والذي يعد أدنى مستوي منذ 10 آذار/مارس الماضي.
هل يعزز تقرير الوظائف احتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية فى سبتمبر؟
2023-08-04 08:12AM UTC
على حسب الأجندة الاقتصادية العالمية، يصدر اليوم الجمعة، تقرير الوظائف الأمريكية، والذي يوفر دليلاً قوياً حول صحة سوق العمل فى الولايات المتحدة ، ويعد أحد المؤشرات الرئيسية التي يعتمد عليها مجلس الاحتياطي الفيدرالي فى تحديد أدوات السياسة النقدية الملائمة للتطورات الاقتصادية فى البلاد.
يوضح التقرير عدد الوظائف التي تم إضافتها أو فقدها القطاع غير الزراعي خلال تموز/يوليو الماضي، وكذلك نسبة البطالة في الولايات المتحدة، ويتوقع أن يكون للتقرير تأثير كبير على أسواق العملات والأسهم، وسيكون مرجعاً هاماً للمستثمرين و المتداولين في الأسواق المالية.
وزادت أهمية هذا التقرير، كونه يأتي عقب اجتماع الأسبوع الماضي لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، والذي ترك خلاله الباب مفتوحاً أمام رفع أسعار الفائدة لأخر مرة خلال أحد الاجتماعات المقبلة.
وعليه أصبح أهم ما يشغل التجار والمستثمرون حالياً هو السؤال التالي ..هل يعزز تقرير الوظائف من احتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية خلال اجتماع أيلول/سبتمبر المقبل؟
الفائدة الأمريكية
تسعير العقود الآجلة لاحتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية بوتيرة 25 نقطة أساس خلال اجتماع 20 أيلول/سبتمبر مستقر حالياً عند 17.5% ،وتسعير العقود الآجلة لاحتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة الأمريكية بدون أي تغيير عند 82.5%.
تقرير الوظائف
إذا أظهر تقرير الوظائف بيانات قوية، سوف تزداد الضغوط على مجلس الاحتياطي الفيدرالي ،بما سوف يعزز من احتمالات استئناف مسار التشديد النقدي واستكمال دورة رفع أسعار الفائدة الأمريكية فى أقرب وقت ممكن.
التوقيت
تصدر بحلول الساعة 12:30 جرينتش بيانات الوظائف بالقطاع الغير زراعي التوقعات تشير إلي إضافة الاقتصاد الأمريكي 205 ألف وظيفة جديدة خلال تموز/يوليو من إضافة 209 ألف وظيفة في حزيران/يونيو ،مع استقرار معدل البطالة عند مستوي 3.6% ، ويصدر أيضاً متوسط دخل الفرد بالساعة المتوقع ارتفاعاً بنسبة 0.3% من ارتفاع بنسبة 0.4% فى حزيران/يونيو.
التوقعات
إذا جاءت بيانات الوظائف الأمريكية أفضل من التوقعات ، أمراً يعطي علامة إيجابية حول متانة سوق العمل فى الولايات المتحدة ،واستمرار الضغوط عن مجلس الاحتياطي الفيدرالي.
وعليه سوف يرتفع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس خلال اجتماع 20 أيلول/سبتمبر المقبل من 17.5% إلى فوق 40% ،ويتراجع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير من 82.5% إلى دون 60%.
حينها سوف يصبح مؤشر الدولار الأمريكي مرشحاً بقوة لتسجيل مستويات أعلى جديدة فى أربعة أسابيع ،عاكساً صعوداً واسعاً فى مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية.
وإذا جاءت البيانات أقل من التوقعات ، سوف يتراجع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس خلال اجتماع 20 أيلول/سبتمبر المقبل من 17.5% إلى دون 10% ،ويرتفع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير من 82.5% إلى فوق 90%.
وعليه سوف يتراجع الدولار الأمريكي مقابل سلة من العملات العالمية ،ويصبح مؤشر الدولار مرشحاً لتسجيل مستويات أدنى فى أسبوع على الأقل.
الجنيه الإسترليني يتماسك فوق أدنى مستوى فى 5 أسابيع والأنظار على بيانات الوظائف الأمريكية
2023-08-04 07:32AM UTC
ارتفع الجنيه الإسترليني بالسوق الأوروبية يوم الجمعة مقابل سلة من العملات العالمية، ليتماسك فوق أدنى مستوى فى خمسة أسابيع مقابل الدولار الأمريكي ، فى طريقه صوب تحقيق أول مكسب خلال الخمسة أيام الأخيرة ،لكن يظل الارتفاع محدوداً قبل صدور بيانات الوظائف الجديدة فى الولايات المتحدة.
والجنيه الإسترليني بصدد تكبد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي ،بعدما عزز اجتماع بنك إنجلترا وتصريحات أندرو بيلي ،من التكهنات حول اقتراب أسعار الفائدة البريطانية من الذروة ،وأن الزيادة المحتملة فى أيلول/سبتمبر المقبل قد تكون الأخيرة فى حملة التشديد النقدي الحالية فى المملكة المتحدة.
سعر صرف الجنيه الإسترليني اليوم
ارتفع الجنيه مقابل الدولار بنسبة 0.25% إلى 1.2741$ ، من سعر افتتاح التعاملات عند 1.2709 $ ،وسجل أدنى مستوى اليوم عند 1.2705$.
فقد الجنيه الإسترليني بالأمس أقل من 0.1% مقابل الدولار ، فى رابع خسارة يومية على التوالي ،وسجل أدنى مستوى فى خمسة أسابيع عند 1.2620 دولارًا ،بسبب اجتماع السياسة النقدية لبنك إنجلترا.
بيانات الوظائف الأمريكية
يترقب المستثمرون فى وقت لاحق اليوم ،صدور بيانات الوظائف الجديدة فى الولايات المتحدة خلال تموز/يوليو ،والتي توضح مدي الصحة التي يتمتع بها سوق العمل الأمريكية ،وفى حال رسخت الظروف المشددة فى السوق ،سوف تستمر الضغوط على مجلس الاحتياطي الفيدرالي للاستمرار فى رفع أسعار الفائدة الأمريكية.
التعاملات الأسبوعية
وعلى مدار كامل تعاملات الأسبوع الجاري ،والتي تنتهي رسمياً عند تسوية الأسعار اليوم ، فالجنيه الإسترليني لا يزال منخفضاً بنسبة 0.8% مقابل الدولار الأمريكي ،بصدد تكبد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي.
بنك إنجلترا
طبقاً لأغلبية التوقعات ،رفع بنك إنجلترا أسعار الفائدة يوم الخميس بنحو 25 نقطة أساس إلى نطاق 5.25% كأعلى مستوى منذ آذار/مارس 2008 ،مقلصاً مرة أخرى مساره الأكثر عدوانية بعد رفع أسعار الفائدة بنحو 50 نقطة أساس الاجتماع السابق.
وقال بنك إنجلترا ، إنه سيواصل مراقبة البيانات التي توضح الضغوط التضخمية المستمرة والمرونة في الاقتصاد ككل، بما في ذلك الظروف المشددة لسوق العمل و نمو الأجور وتضخم أسعار الخدمات.
وأضاف بنك إنجلترا ،إنه فى حالة وجود دليل على المزيد من الضغوط المستمرة فى البلاد، فسيلزم المزيد من التشديد في السياسة النقدية.
أندرو بيلي
قال محافظ بنك إنجلترا "أندرو بيلي" لم يري صانعي السياسة النقدية بالبنك سبباً لرفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس مرة أخرى ،وقرارات الاجتماع مبنية على الأدلة ،وإنه ليس الوقت المناسب لإعلان أننا انتهينا من رفع أسعار الفائدة.
وأوضح بيلي ،إنه إذا كان هناك المزيد من المؤشرات على استمرار التضخم ،فسنرفع أسعار الفائدة أكثر ،ومسار التحكم فى أسعار الفائدة سيعتمد على الأدلة والبيانات الاقتصادية.
اليورو على وشك تكبد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي
2023-08-04 06:33AM UTC
ارتفع اليورو قليلاً بالسوق الأوروبية يوم الجمعة مقابل سلة من العملات العالمية ، ليواصل الصعود لليوم الثاني على التوالي من أدنى مستوى فى أربعة أسابيع مقابل الدولار الأمريكي ، يظل الارتفاع محدوداً قبل صدور بيانات الوظائف الجديدة فى الولايات المتحدة خلال تموز/يوليو.
ورغم هذا الارتفاع فالعملة الموحدة على وشك تكبد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي مقابل العملة الأمريكية، بسبب تجدد المخاوف حول اتساع فجوة أسعار الفائدة بين أوروبا و الولايات المتحدة.
سعر صرف اليورو اليوم
ارتفع اليورو مقابل الدولار بنسبة 0.1% إلى 1.0962$ ، من سعر افتتاح التعاملات عند 1.0949 $،وسجل أدنى مستوى اليوم عند 1.0940$.
حقق اليورو يوم الخميس ارتفاعاً بنسبة 0.1% مقابل الدولار ، فى أول مكسب فى غضون الأربعة أيام الأخيرة ،بعدما سجل فى وقت سابق من التعاملات أدنى مستوى فى أربعة أسابيع عند 1.0912 دولارًا.
بيانات الوظائف الأمريكية
تصدر فى وقت لاحق اليوم ،بيانات الوظائف الجديدة فى الولايات المتحدة خلال تموز/ يوليو ،والتي توضح إلى ماذا آلت إليه الظروف المشددة فى سوق العمل الأمريكية ، والتي قد تجبر مجلس الاحتياطي الفيدرالي على الاستمرار فى مسار التشديد النقدي ورفع أسعار الفائدة.
التعاملات الأسبوعية
وعلى صعيد كامل تعاملات الأسبوع الجاري ،فالعملة الأوروبية الموحدة "اليورو" منخفضة حتى اللحظة بنسبة 0.5% مقابل العملة الأمريكية "الدولار" على وشك تكبد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي.
الفائدة الأوروبية
انحسرت التوقعات حول قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس خلال اجتماع 14 أيلول/سبتمبر المقبل ،خاصة بعد التحول الواضح فى لهجة البنك المركزي الأوروبي خلال اجتماع الأسبوع الماضي.
قالت رئيسة البنك المركزي الأوروبي "كريستين لاجارد" قد نرفع أسعار الفائدة أو نتوقف عن رفعها في اجتماع أيلول/سبتمبر المقبل، و هذا يعتمد على البيانات الاقتصادية.
وأوضحت لاجارد ، أن البيانات الاقتصادية فى منطقة اليورو سوف تخبرنا بما يجب فعله خلال الفترة المقبلة سواء في أيلول/سبتمبر القادم أو فيما بعد ذلك.
وأظهرت البيانات الصادرة هذا الأسبوع ،ارتفاع معدل التضخم فى أوروبا خلال تموز/يوليو بأقل وتيرة فى عام ونصف تقريباً ،لتتقلص الضغوط التضخمية على صانعي السياسة النقدية بالبنك المركزي الأوروبي.
قال كبير الاستراتيجيين الأوروبيين فى بي سي أيه ريسيرش " ماتيو سافاري" البيانات الأخيرة لا تبرر زيادة أخرى في أسعار الفائدة الأوروبية، خاصة إذا استمر التضخم في الانخفاض.
الفائدة الأمريكية
البيانات الاقتصادية الصادرة مؤخراً فى الولايات المتحدة ،توضح مدي المرونة التي يتمتع بها أكبر اقتصاد فى العالم ،وبيانات سوق العمل توضح استمرار الظروف المشددة التي تضغط على مجلس الاحتياطي الفيدرالي للاستمرار فى رفع أسعار الفائدة الأمريكية.
أظهرت البيانات الصادرة يوم الأربعاء إضافة القطاع الخاص الأمريكي وظائف تفوق التوقعات خلال تموز/يوليو ،الأمر الذي أنعش احتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية بوتيرة 25 نقطة أساس خلال اجتماع أيلول/سبتمبر المقبل.
فجوة أسعار الفائدة
فجوة أسعار الفائدة بين أوروبا والولايات المتحدة حالياً عند 125 نقطة فقط ،كأقل فجوة منذ أيار/مايو 2022 ،ومن المتوقع أن تزداد إلى 150 نقطة أساس خلال أيلول/سبتمبر المقبل ،وذلك فى حالة امتناع البنك المركزي الأوروبي عن رفع أسعار الفائدة ،ونفذ مجلس الاحتياطي الفيدرالي زيادة جديدة.