•الدولار الأمريكي يبتعد عن ذروة 6 أسابيع مقابل سلة من العملات
•ترامب: الولايات المتحدة في المراحل النهائية من المحادثات مع إيران
•الأسواق في انتظار المزيد من الأدلة حول مسار أسعار الفائدة الأمريكية

ارتفعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الخميس لتواصل التحرك في المنطقة الإيجابية لليوم الثاني على التوالي ،مع استمرار عمليات التعافي من أدنى مستوى في نحو شهرين ،وبدعم تراجع الدولار الأمريكي مقابل سلة من العملات ،وسط تزايد آمال التوصل لاتفاق سلام بين الولايات المتحدة وإيران.

زادت احتمالات رفع أسعار الفائدة الأمريكية مرة واحدة على الأقل هذا العام ،خاصة بعد صدور محضر اجتماع السياسة النقدية الأخير لمجلس الاحتياطي الفيدرالي،والذي أظهر أن الأعضاء منفتحون على رفع سعر الفائدة.

نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم:ارتفعت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.65% إلى (4,570.93$) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (4,542.23$) ، وسجلت أدنى مستوي عند (4,512.06$).

•عند تسوية الأسعار يوم الأربعاء،حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 1.4% ،بعدما سجلت في وقت سابق من التعاملات أدنى مستوى في شهرين عند 4,453.60 دولارًا للأونصة.

الدولار الأمريكي
انخفض مؤشر الدولار يوم الخميس بنسبة 0.1% ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،مبتعدًا عن المستويات الأعلى في شهر ونصف ،عاكسًا استمرار تراجع مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات العالمية.

بخلاف عمليات البيع لجني الأرباح ،تتراجع مستويات العملة الأمريكية وسط تزايد الآمال حول اقتراب واشنطن من التوصل إلى اتفاق مع طهران لإنهاء الحرب في الشرق الأوسط.

مستجدات المحادثات الأمريكية الإيرانية
•ترامب: الولايات المتحدة في المراحل النهائية من المحادثات مع إيران.

•ترامب يقول إنه مستعد للانتظار بضعة أيام للحصول على "الإجابة الصحيحة" بشأن اتفاق السلام مع إيران.

•أعلنت وزارة الخارجية الإيرانية رسمياً أنها تدرس حالياً الرد والمقترحات الأخيرة التي تسلمتها من واشنطن عبر الوسيط الباكستاني.

•مصادر :ستُعقد جولة جديدة من مفاوضات السلام بين الولايات المتحدة وإيران في إسلام آباد بعد موسم الحج.

•قد يزور قائد الجيش الباكستاني إيران اليوم الخميس للإعلان عن الصيغة النهائية لنص الاتفاق.

الفائدة الأمريكية
•أظهر محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في أبريل أن غالبية صانعي السياسات يرون أن "بعض التشديد في السياسة النقدية قد يصبح مناسبًا" إذا استمر التضخم فوق هدف البنك المركزي البالغ 2%.

•كيفن وارش يؤدي اليمين الدستورية رئيسًا لمجلس الاحتياطي الفيدرالي يوم الجمعة.

•ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎‎‎‎‏"CME‏‎"‎‏ تُسعّر الأسواق حاليًا احتمالًا بنسبة 40% لرفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة في ديسمبر، بعد أن كان الاحتمال يزيد قليلًا عن 16% في بداية مايو.

•وتسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة الأمريكية دون أي تغيير في اجتماع يونيو مستقر حاليًا عند 99%، وتسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة بنحو 25 نقطة ‏أساس عند 1%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات ،يتابع المستثمرون عن كثيب صدور المزيد من البيانات الاقتصادية من الولايات المتحدة ،بالإضافة إلى متابعة تعليقات مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي.

توقعات حول أداء الذهب
قال"كلفن وونج"محلل السوق لمنطقة أسيا والمحيط الهادئ فى شركة اواندا : تحسنت المعنويات "بعد تصريحات ترامب التي ذكر فيها أن الولايات المتحدة وإيران تقتربان من المراحل النهائية لاتفاق السلام.

وأضاف وونج: لا يزال الاتجاه العام لعائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات منذ بداية مارس في مرحلة صعودية متوسطة الأجل. لذا، قد لا يكون المضاربون على ارتفاع أسعار الذهب متحمسين جدًا لرفع الأسعار في هذه المرحلة.

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏المدعومة ،ظلت يوم الأربعاء بدون أي تغيير يذكر،ليستمر الإجمالي عند 1,036.85 طن متري،والذي يعد أدنى مستوى فى أسبوع.

نظرة فنية
سعر الذهب ينجح في تعويض جزء وفير من خسائره السابقة - توقعات اليوم – 21-05-2026

•الدولار الأمريكي يبتعد عن ذروة 6 أسابيع مقابل سلة من العملات
•ترامب: الولايات المتحدة في المراحل النهائية من المحادثات مع إيران
•الأسواق في انتظار بيانات القطاعات الرئيسية في أوروبا لشهر مايو

ارتفع اليورو بالسوق الأوروبية يوم الخميس مقابل سلة من العملات العالمية ، ليواصل التعافي لليوم الثاني على التوالي من أدنى مستوى في ستة أسابيع مقابل الدولار الأمريكي ، مع استمرار نشاط عمليات الشراء من مستويات منخفضة ،بالتزامن مع تباطؤ عمليات شراء العملة الأمريكية كملاذ آمن ،وسط التفاؤل بشأن التوصل لاتفاق سلام بين الولايات المتحدة و إيران.

من أجل إعادة التسعير المرتفع لاحتمالات قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة في اجتماع يونيو المقبل ،يترقب المستثمرون في أوقات متلاحقة اليوم ،صدور بيانات القطاعات الرئيسية المكونة للاقتصاد الأوروبي خلال شهر مايو.

نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم: ارتفع اليورو مقابل الدولار بحوالي 0.1% إلى (1.1635 $) ، من سعر افتتاح اليوم عند (1.1624$) ،وسجل أدنى مستوى عند (1.1616$).

•أنهي اليورو تعاملات الأربعاء مرتفعاً بحوالي 0.2% مقابل الدولار،بعدما سجل فى وقت سابق من التعاملات أدنى مستوى فى ستة أسابيع عند 1.1583 دولارًا.

• بخلاف عمليات الشراء من مستويات منخفضة ،ارتفع اليورو مع تحسن شهية المخاطرة فى الأسواق ،بعد تصريحات إيجابية عن المحادثات الأمريكية الإيرانية.

الدولار الأمريكي
انخفض مؤشر الدولار يوم الخميس بحوالي 0.1% ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،مبتعدًا عن المستويات الأعلى في شهر ونصف ،عاكسًا استمرار تراجع مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

بخلاف عمليات البيع لجني الأرباح ،تتراجع مستويات العملة الأمريكية وسط تزايد الآمال حول اقتراب واشنطن من التوصل إلى اتفاق مع طهران لإنهاء الحرب في الشرق الأوسط.

مستجدات الحرب الإيرانية
•ترامب: الولايات المتحدة في المراحل النهائية من المحادثات مع إيران.

•ترامب يقول إنه مستعد للانتظار بضعة أيام للحصول على "الإجابة الصحيحة" بشأن اتفاق السلام مع إيران.

•أعلنت وزارة الخارجية الإيرانية رسمياً أنها تدرس حالياً الرد والمقترحات الأخيرة التي تسلمتها من واشنطن عبر الوسيط الباكستاني.

•مصادر :ستُعقد جولة جديدة من مفاوضات السلام بين الولايات المتحدة وإيران في إسلام آباد بعد موسم الحج.

•قد يزور قائد الجيش الباكستاني إيران اليوم الخميس للإعلان عن الصيغة النهائية لنص الاتفاق.

الفائدة الأوروبية
•مصادر :من المرجح جداً أن يرفع البنك المركزي الأوروبي سعر الفائدة في يونيو ، نظراً لتوقعات التضخم التي تتجه نحو سيناريو غير مرغوب فيه.

•تسعير سوق المال لاحتمالات قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس فى يونيو المقبل مستقر حاليًا فوق 70%.

•ومن أجل إعادة تسعير الاحتمالات أعلاه يترقب المستثمرون فى أوقات متلاحقة اليوم ،صدور بيانات القطاعات الرئيسية المكونة للاقتصاد الأوروبي خلال شهر مايو الجاري.

نظرة فنية
سعر اليورو مقابل الدولار يمدد مكاسبه الحذرة – توقعات اليوم – 21-05-2026

•الدولار الأسترالي على وشك ملامسة أدنى مستوى في 5 أسابيع
•معدل البطالة الأسترالي يسجل أعلى مستوى في أربع سنوات ونصف
•تراجع احتمالات رفع أسعار الفائدة الأسترالية في يونيو المقبل

تراجع الدولار الأسترالي على نطاق واسع بالسوق الأسيوية يوم الخميس مقابل سلة من العملات العالمية ،ليستأنف خسائره التي توقفت مؤقتًا بالأمس مقابل نظيره الأمريكي ،على وشك ملامسة أدنى مستوى في خمسة أسابيع ،بفعل صدور بيانات قاتمة عن سوق العمل في أستراليا.

أظهرت البيانات ارتفاع معدل البطالة إلى أعلى مستوياته في أربع سنوات ونصف، في إشارة إلى أن سوق العمل الأسترالي بدأ يتأثر بتداعيات الحرب الإيرانية، وهو ما قد يدفع بنك الاحتياطي الأسترالي إلى التريث والإبقاء على أسعار الفائدة دون تغيير خلال المدى القريب.

نظرة سعرية
•سعر صرف الدولار الأسترالي اليوم :انخفض الدولار الأسترالي مقابل نظيره الأمريكي بحوالي 0.7% إلى (0.7100) ، من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند (0.7149)، و سجل أعلى مستوى عند (0.7157).

•أنهي الدولار الأسترالي تعاملات الأربعاء مرتفعاً بحوالي 0.65% مقابل الدولار الأمريكي،في ثاني مكسب في غضون الثلاثة أيام الأخيرة ،ضمن عمليات التعافي من أدنى مستوى في خمسة أسابيع عند 70.80 سنتًا.

•بخلاف عمليات الشراء من مستويات منخفضة انتعشت مستويات الدولار الأسترالي بعد مكاسب قوية للأسهم الأمريكية في وول ستريت.

سوق العمل الأسترالي
أظهرت الأرقام الصادرة عن مكتب الإحصاءات الأسترالي اليوم الخميس انخفاض صافي التوظيف بمقدار 18.6 ألف في أبريل ،في أول فقد للوظائف الجديدة في أستراليا منذ نوفمبر 2025 ،أسوأ بكثير من توقعات السوق ارتفاع بنحو 16.7 ألف ،وفى مارس سجلت الوظائف ارتفاع بنحو 23.3 ألف بعد التعديل بالزيادة من ارتفاع بنحو 17.9 ألف.

وأظهرت الأرقام الحكومية أيضًا ارتفاع معدل البطالة إلى 4.5% ،بأعلى وتيرة منذ نوفمبر 2021 ،أعلى من توقعات السوق معدل 4.3% ،وسجل معدل البطالة مستوي 4.3% فى مارس.

توضح البيانات أعلاه تراجع الظروف المشددة في سوق العمل الأسترالي ، مما يخفف الضغوط عن صانعي السياسة النقدية في بنك الاحتياطي الأسترالي، ويعزز التوقعات بالإبقاء على أسعار الفائدة الأسترالية دون تغيير لأطول فترة ممكنة خلال العام الجاري.

الفائدة الأسترالية
•عقب البيانات أعلاه ،تراجع تسعير احتمالات قيام بنك الاحتياطي الأسترالي برفع أسعار الفائدة بنحو 25 نقطة أساس في يونيو المقبل من 25% إلى 5%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون صدور المزيد من البيانات عن مستويات التضخم والبطالة والأجور فى أستراليا. 

أراء وتحليلات
قال كريشنا بهيمافارابو، الخبير الاقتصادي في شركة ستيت ستريت لإدارة الاستثمارات: تشير الزيادة الحادة في معدل البطالة اليوم إلى أن وضع سوق العمل قد يتغير بوتيرة أسرع من المتوقع، وهذا يؤكد ميل بنك الاحتياطي الأسترالي إلى الإبقاء على سياسته النقدية الحالية في يونيو.

وقال هاري مكولي، الخبير الاقتصادي في مؤسسة أكسفورد إيكونوميكس أستراليا:إن هذه البيانات تعكس على الأرجح الحالة الاقتصادية السائدة قبل الحرب، نظرًا لأن قرارات التوظيف لدى الشركات عادةً ما تتأخر عن الصدمات الاقتصادية.

نظرة فنية
سعر الدولار الاسترالي مقابل الدولار يستسلم للضغوط السلبية – توقعات اليوم – 21-05-2026

أغلقت مؤشرات الأسهم الرئيسية في وول ستريت على ارتفاع بأكثر من 1% يوم الأربعاء، لتعوض موجة بيع استمرت ثلاثة أيام، مدعومة بتحسن المعنويات في أسهم التكنولوجيا وشركات أشباه الموصلات، التي صعدت قبيل إعلان نتائج شركة إنفيديا الفصلية.

ويراقب المستثمرون عن كثب تقرير شركة إنفيديا، الشركة الرائدة في تصنيع شرائح الذكاء الاصطناعي وأعلى شركة من حيث القيمة السوقية في العالم، بحثًا عن مؤشرات تؤكد استمرار قوة الطلب على الإنفاق في قطاع الذكاء الاصطناعي بما يدعم التقييمات المرتفعة لأسهم التكنولوجيا.

وارتفع مؤشر فيلادلفيا لأسهم أشباه الموصلات بشكل قوي، مع تسجيل مكاسب بارزة لشركتي أستيرا لابز وإيه آر إم هولدينغز.

وقالت كارول شلايف، كبيرة استراتيجيي السوق في “بي إم أو لإدارة الثروات الخاصة” في مينيابوليس: “التكنولوجيا تقود السوق مجددًا اليوم، مع عودة قصة الذكاء الاصطناعي. لقد ابتعدنا عن مخاوف أمس المتعلقة بارتفاع الفائدة والتضخم، وعدنا للتركيز على رواية الذكاء الاصطناعي.”

وأضافت أن من غير المعتاد أن يتحرك السوق بهذا الشكل قبل نتائج إنفيديا مباشرة، لكن هناك “تفاؤلًا واضحًا”.

وكانت المخاوف من استمرار الحرب بين الولايات المتحدة وإسرائيل وإيران قد ضغطت على الأسواق خلال الأيام الثلاثة الماضية، وسط قلق من أن ارتفاع أسعار النفط قد يدفع التضخم للصعود بما قد يجبر الاحتياطي الفيدرالي على رفع الفائدة.

وفي تطور سياسي، قالت وزارة الخارجية الإيرانية إن تبادل الرسائل مع الولايات المتحدة مستمر، بينما قال الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إن المفاوضات في مراحلها النهائية، مع احتمال اللجوء إلى تصعيد عسكري إذا فشلت المحادثات.

ورغم استمرار متابعة المستثمرين لتقلبات الطاقة والتضخم، قالت شلايف إن السوق “يريد تجاوز ما يحدث في الشرق الأوسط” والتركيز على إمكانات الذكاء الاصطناعي.

كما ساهم تراجع عوائد السندات الأمريكية في دعم الأسهم، حيث انخفض عائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات بعد ثلاثة أيام من الارتفاع ووصوله إلى أعلى مستوى منذ 16 شهرًا.

وفي ختام الجلسة، ارتفع مؤشر إس آند بي 500 بنسبة 1.1% أو 79 نقطة إلى 7433 نقطة، وارتفع ناسداك بنسبة 1.5% أو نحو 400 نقطة إلى 26270 نقطة، فيما قفز مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 1.3% أو 645 نقطة إلى 50009 نقاط.

وأظهرت محاضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي أن مزيدًا من الأعضاء أصبحوا يؤيدون ضرورة الاستعداد لاحتمال رفع الفائدة، ما جعل توقعات الأسواق لرفع الفائدة في ديسمبر متقلبة، حيث تراجعت الاحتمالات إلى نحو 36.8% وفق أداة “فيد ووتش” التابعة لمجموعة CME.

وقال محللون إن عدم اليقين بشأن أسعار النفط والرسوم الجمركية والذكاء الاصطناعي يجعل التوجيه المستقبلي للبنك المركزي أقرب إلى “تقديرات غير مؤكدة”.

ومن بين القطاعات، قادت أسهم السلع الاستهلاكية التقديرية والتكنولوجيا المكاسب، بينما تراجع قطاع الطاقة مع هبوط أسعار النفط.

كما ارتفعت أسهم شركات الطيران مثل دلتا ويونايتد ساوثويست وألاسكا إير، مدعومة بانخفاض أسعار النفط.

في المقابل، تراجعت أسهم شركة إنتويت بعد تقارير عن تسريح نحو 3000 موظف.