•انتعاش العوائد الأمريكية يقوض شهية المخاطرة فى الأسواق
•السوق فى انتظار المزيد من الأدلة حول تخفيضات الفائدة الأمريكية

تراجعت أسعار العملة الرقمية "البتكوين" خلال تعاملات يوم الخميس للمرة ‏الأولى خلال الأربعة أيام الأخيرة ،لتتخلي عن أعلى مستوى فى ثلاثة أشهر ، ‏بسبب نشاط عمليات التصحيح وجني الأرباح ،بالتزامن مع انتعاش العائد ‏على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات.‏

يترقب المتعاملون فى وقت لاحق اليوم ،صدور بيانات اقتصادية هامة من ‏الولايات المتحدة ،ستوفر المزيد من الأدلة حول التخفيضات المحتملة ‏لأسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي.‏

نظرة سعرية
•سعر البتكوين اليوم :فى بورصة "بتستامب" تراجع سعر العملة ‏الرقمية "البتكوين" بنحو (817$) بما يعادل نحو 1.2% إلى (66,791$) ، ‏من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند(67,608$)، و سجل أعلى مستوى ‏عند(67,914$).‏

•عند تسوية الأسعار يوم الأربعاء على بورصة بتستامب ،حققت أسعار ‏البتكوين ارتفاع بنسبة 0.85% ،فى ثالث مكسب يومي على التوالي، ‏وسجلت أعلى مستوى فى ثلاثة أشهر عند 68,388 دولارًا ،وسط طلب ‏قوي على أكبر عملة مشفرة العالم.‏

القيمة السوقية للعملات الرقمية
تراجعت القيمة السوقية للعملات الرقمية يوم الخميس بحوالي 20 مليار$ ‏إلى إجمالي 2.410 تريليون$ ،فى ظل التراجع التصحيحي الحالي فى أسعار ‏البتكوين والإيثريوم.‏

عائد السندات الأمريكية
•ارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم ‏الخميس بنسبة 0.5 نقطة مئوية ،ليستأنف مكاسبه التي توقفت على ‏مدار جلستين ضمن عمليات تصحيح من أعلى مستوى فى ثلاثة أشهر ‏،الأمر الذي يقوض شهية المخاطرة حاليًا فى الأسواق.‏

•ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎ ‎‎"‎‏CME‏‎"‎‏ : تسعير احتمالات ‏خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى اجتماع ‏نوفمبر مستقر حاليًا عند 95% ، و تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار ‏الفائدة دون أي تغيير عند 5%.‏

•من أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات ،يترقب المتعاملون فى وقت ‏لاحق اليوم ، بيانات اقتصادية هامة من الولايات المتحدة ،عن مبيعات ‏التجزئة ،وعن طلبات إعانة البطالة الأسبوعية.‏

توقعات حول أداء البتكوين
نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي" :استمرار تحرك البتكوين فى ‏المنطقة السلبية ضمن دورة التصحيح الهابط على المدى اللحظي ،وقد ‏تتسع الخسائر إذا جاءت البيانات الأمريكية أفضل من توقعات السوق.‏

‏ نظرة فنية
تحديث توقع سعر البتكوين اليوم 17-10-2024‏

•توقعات عدوانية لخفض أسعار الفائدة فى أوروبا والمملكة المتحدة
•السوق فى انتظار المزيد من الأدلة حول تخفيضات الفائدة الأمريكية

ارتفع الدولار الأمريكي بالسوق الأوروبية يوم الخميس مقابل سلة من العملات ‏الرئيسية الثانوية، ليوسع مكاسبه لليوم السابع على التوالي ،مسجلاً أعلى مستوى ‏فى شهرين ونصف ، وسط طلب استثماري قوي على العملة الأمريكية ،خاصة فى ظل ‏التوقعات المتزايدة حول خفض أسعار الفائدة بوتيرة عدوانية فى أوروبا والمملكة ‏المتحدة.‏

فى المقابل، لا تزال الاحتمالات أقل حدة بشأن خفض أسعار الفائدة من قبل مجلس ‏الاحتياطي الفيدرالي ،ومن أجل إعادة تقيم تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون فى ‏وقت لاحق اليوم ،صدور بيانات اقتصادية هامة من الولايات المتحدة.‏

نظرة سعرية
•سعر مؤشر الدولار الأمريكي اليوم: ارتفع مؤشر الدولار بنسبة 0.15% إلى ‏مستوى (103.66) نقطة الأعلى منذ 2 أغسطس الماضي ، من مستوي افتتاح ‏تعاملات اليوم عند (103.52) نقطة، وسجل أدنى مستوى عند (103.47).‏

•حقق المؤشر يوم الأربعاء ارتفاع بنسبة 0.4% ،فى سادس مكسب يومي على ‏التوالي ، بفضل عمليات شراء العملة الأمريكية كأفضل استثمار متاح.‏

توقعات عدوانية
•بعد تراجع التضخم فى أوروبا والمملكة المتحدة فى سبتمبر لدون مستهدف ‏البنوك المركزية عند 2% ،زادت الاحتمالات بقوة حول قيام البنك المركزي ‏الأوروبي وبنك إنجلترا بخفض أسعار الفائدة بوتيرة عدوانية.‏

•خفض أسعار الفائدة فى الاقتصادات المتقدمة بوتيرة أكبر من تلك المرجحة فى ‏اقتصاد الولايات المتحدة ،يجعل الدولار الأمريكي أكثر جاذبية للمستثمرين، حيث ‏يوفر عوائد أعلى مقارنة بالعملات الأخرى، مما يعزز الطلب عليه في سوق ‏الصرف الأجنبي‎.‎

الفائدة الأمريكية
ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎ ‎‎"‎‏CME‏‎"‎‏ : تسعير احتمالات خفض أسعار ‏الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى اجتماع نوفمبر مستقر حاليًا عند 95% ، و ‏تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير عند 5%.‏

بيانات هامة
من أجل إعادة تسعير الاحتمالات أعلاه ،يترقب المستثمرون فى وقت لاحق اليوم ، ‏بيانات اقتصادية هامة من الولايات المتحدة ،عن مبيعات التجزئة أحد أهم مؤشرات ‏قياس الإنفاق الاستهلاكي الذي يمثل ثلثي الناتج المحلي الإجمالي ،وعن طلبات إعانة ‏البطالة الأسبوعية.‏

تصدر بحلول الساعة 13:30 بتوقيت جرينتش مبيعات التجزئة الشهرية ،المتوقع ارتفاع ‏بنسبة 0.3% خلال سبتمبر من ارتفاع بنسبة 0.1% فى أغسطس ،كما تصدر مبيعات ‏التجزئة باستثناء مبيعات السيارات المتوقع ارتفاع بنسبة 0.1% بنفس القراءة السابقة.‏

وتصدر بنفس التوقعات ، طلبات إعانة البطالة الأسبوعية المتوقع 241 ألف فى ‏الأسبوع المنتهي 12 أكتوبر من 258 ألف الأسبوع الأسبق.‏

توقعات حول أداء الدولار الأمريكي
•نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي": إذا جاءت بيانات الاقتصادية أفضل ‏من توقعات السوق،ستتراجع احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 ‏نقطة أساس فى نوفمبر ،الأمر الذي يعني اتساع مكاسب الدولار الأمريكي مقابل ‏سلة من العملات العالمية.‏

نظرة فنية
سعر مؤشر الدولار الأمريكي يستأنف الإيجابية – توقعات اليوم 17-10-2024‏

•المعدن الثمين يسجل مستوي قياسي جديد
•تسارع وتيرة تنفيذ دورة التيسيري النقدي العالمي
•تباطؤ عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات
•السوق فى انتظار ظهور المزيد من الأدلة حول تخفيضات الفائدة الأمريكية

ارتفعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الخميس لتوسع مكاسبها لليوم الثالث ‏على التوالي ،مسجلة أعلى مستوياتها على الإطلاق ،لتقترب بشدة من التداول فوق ‏الحاجز النفسي الهام عند 2,700 دولارًا لأول مرة فى التاريخ ،بفضل عمليات شراء ‏المعدن كأفضل استثمار آمن.‏

وذلك وسط تسارع وتيرة تنفيذ دورة التيسيري النقدي العالمي ،والتباطؤ الحالي فى ‏العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات ،فى انتظار ظهور المزيد من ‏الأدلة حول تخفيضات الفائدة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي.‏

نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم :ارتفعت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.45% إلى ‏‏(2,685.76 $) الأعلى على الإطلاق ، من مستوى افتتاح التعاملات عند ‏‏(2,674.04 $) ، و سجلت أدنى مستوي عند (2,673.41$).‏

•عند تسوية الأسعار يوم الأربعاء حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 0.4% ،فى ‏ثاني مكسب يومي على التوالي ،بفضل تراجع العوائد الأمريكية.‏

دورة التيسير النقدي العالمي
•من المتوقع أن يخفض البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 ‏نقطة أساس فى وقت لاحق اليوم ،فى ثالث خفض فى تكاليف الاقتراض فى ‏أوروبا هذا العام.‏

•ارتفعت احتمالات قيام بنك إنجلترا بخفض أسعار الفائدة البريطانية بنحو 50 ‏نقطة أساس فى اجتماع نوفمبر المقبل ،وذلك بعد تباطؤ كبير فى التضخم فى ‏المملكة المتحدة خلال سبتمبر.‏

•الاستمرار فى خفض أسعار الفائدة العالمية يعزز من جاذبية المعدن الثمين ‏‏"الذهب" كأفضل استثمار آمن ، ويقلل من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة السبائك ‏الذهبية غير المدرة للعائد.‏

عائد السندات الأمريكية
يتداول العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الخميس حول ‏أدنى مستوى فى أسبوع عند 3.995% ،الأمر الذي يصب فى صالح ارتفاع الأصول غير ‏المدرة للعائد.‏

عززت تعليقات أقل عدوانية من بعض مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي من ‏احتمالات الاستمرار فى خفض أسعار الفائدة الأمريكية بوتيرة 25 نقطة أساس على ‏الأقل فى نوفمبر وديسمبر المقبلين.‏

تعليقات فيدرالية
قالت رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في سان فرانسيسكو "ماري دالي": إن البنك ‏المركزي لا يزال على المسار الصحيح لمزيد من التخفيضات هذا العام طالما أن ‏البيانات تلبي التوقعات.‏

الفائدة الأمريكية
•عقب تلك التعليقات ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎ ‎‎"‎‏CME‏‎"‎‏ : ارتفع ‏تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى ‏اجتماع نوفمبر من 85% إلى 95% ، وتراجع تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار ‏الفائدة دون أي تغيير من 15% إلى 5%.‏

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات ،ينتظر المستثمرون فى وقت لاحق اليوم ‏صدور بيانات اقتصادية هامة من الولايات المتحدة ،عن مبيعات التجزئة و طلبات ‏إعانة البطالة.‏

توقعات حول أداء الذهب
•قال نائب الرئيس وكبير استراتيجيي المعادن في زانر ميتالز " بيتر جرانت" : ‏توقعات خفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس من جانب مجلس ‏الاحتياطي الفيدرالي في نوفمبر تدعم ارتفاع أسعار الذهب.‏

•وأضاف جرانت :كما زادت بيانات التضخم الأضعف في أوروبا والمملكة المتحدة ‏من التوقعات بتخفيف أكثر صرامة من جانب البنك المركزي الأوروبي وبنك ‏إنجلترا، مما أدى إلى انخفاض العائدات بشكل عام وهو ما يرفع قيمة الذهب.‏

•وأوضح جرانت : هناك حتى فرصة متاحة أن نرى الذهب يتداول بالقرب من 3,000 ‏دولارًا للأونصة، وربما يكون هذا هدفًا أقرب فى الربع الأول من عام 2025.‏

•وقال رئيس إستراتيجية السلع الأساسية في ساكسو بنك "أولي هانسن": إن ‏المحفزات الصعودية الرئيسية للذهب تشمل خطر عدم الاستقرار المالي، و ‏جاذبية الملاذ الآمن، والتوترات الجيوسياسية العالمية، وعدم اليقين بشأن ‏الانتخابات الرئاسية الأمريكية ،وخفض أسعار الفائدة من قبل البنوك المركزية.‏

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏‏المدعومة ظلت بالأمس بدون أي تغيير يذكر ، ليستمر الإجمالي عند 884.59 طن متري ‏،والذي يعد أعلى مستوى منذ 13 سبتمبر 2023.‏

نظرة فنية
سعر الذهب يحاول الارتفاع – توقعات اليوم 17-10-2024‏

•المركزي الأوروبي بصدد الإعلان عن ثالث خفض فى أسعار الفائدة
•السوق فى انتظار المزيد من الأدلة حول تخفيضات الفائدة الأوروبية ‏

تراجع اليورو بالسوق الأوروبية يوم الخميس مقابل سلة من العملات ، ليعمق خسائره ‏لليوم السابع على التوالي مقابل الدولار الأمريكي ،مسجلاً أدنى مستوى فى شهرين ‏ونصف ، بسبب عمليات البيع المستمرة للعملة الموحدة قبل قرارات السياسة النقدية ‏فى ختام الاجتماع الدوري للبنك المركزي الأوروبي.‏

حيث من المتوقع أن يخفض البنك أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس ،وذلك ‏للمرة الثالثة هذا العام، ومن المرجح الإفصاح عن المزيد من الأدلة القوية حول وجود ‏تخفيضات إضافية قبل نهاية العام.‏

نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم:تراجع اليورو مقابل الدولار بأكثر من 0.1% إلى ( 1.0849$) ‏الأدنى منذ 2 أغسطس الماضي ، من سعر افتتاح التعاملات عند (1.0862$) ، ‏وسجل أعلى مستوى عند (1.0869$).‏

•أنهي اليورو تعاملات الأربعاء منخفضًا قرابة 0.3% مقابل الدولار ،فى سادس ‏خسارة يومية على التوالي ،بسبب مخاوف اتساع فجوة أسعار الفائدة بين أوروبا و ‏الولايات المتحدة.‏

البنك المركزي الأوروبي
تترقب أسواق المال العالمية بشغف نتائج اجتماع السياسة النقدية للبنك المركزي ‏الأوروبي اليوم الخميس ، وسط تطورات هامة للاقتصاد فى منطقة اليورو ، خاصة بعد ‏تباطؤ التضخم إلى 1.8% فى سبتمبر ،أقل من مستهدف البنك المركزي على المدى ‏المتوسط عند 2%.‏

التوقعات مستقرة حاليًا حول خفض أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس إلى ‏نطاق 3.6% كأقل مستوي منذ فبراير 2023 ، فى ثالث خفض فى تكاليف الاقتراض فى ‏أوروبا هذا العام. ‏

خفض المركزي الأوروبي أسعار الفائدة للمرة الأولى في يونيو الماضي للمرة الأولى منذ ‏عام 2016 ،وذلك بعد أقوى موجة لرفع أسعار الفائدة، لكنه أحجم عن الاستمرار فى ‏تخفيف السياسة النقدية خلال اجتماع يوليو الماضي.‏

وفى اجتماع سبتمبر ،خفض البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة بنحو 60 نقطة أساس ‏إلى نطاق 3.65% كأدنى مستوى منذ مارس 2023 ، فى ثاني خفض فى أسعار الفائدة ‏الأوروبية هذا العام.‏

ومن المرجح أن يقدم البنك المركزي الأوروبي بقيادة "كريستين لاجارد" ،توجيهات وأدلة ‏جديدة حول وجود تخفيضات إضافية محتملة فى أسعار الفائدة الأوروبية هذا العام ،فى ‏ضوء التطورات الاقتصادية الأخيرة فى منطقة اليورو.‏

وقالت رئيسة البنك المركزي الأوروبي "كريستين لاجارد" الأسبوع الماضي: إن التطورات ‏الأخيرة تعزز ثقتنا في أن التضخم سيعود إلى الهدف في الوقت المناسب. وأضافت ‏لاجارد :ينبغي أن ينعكس هذا في قرار السياسة النقدية في اجتماع 17 أكتوبر.‏

قرار الفائدة الأوروبية وبيان السياسة النقدية يصدر بحلول الساعة 13:15 بتوقيت ‏جرينتش ، وتتحدث رئيسة المركزي الأوروبي"كريستين لاجارد" بحلول الساعة 13:45 ‏بتوقيت جرينتش.‏

أراء وتحليلات
•قال كبير خبراء الاقتصاد الأوروبي في جولدمان ساكس "جاري ستين" :إن جزءًا من ‏السبب في عدم تعرض اليورو لمزيد من الضغوط في الأسابيع الأخيرة هو أن ‏البنك المركزي الأوروبي كان يخفض أسعار الفائدة "بطريقة تعتمد على البيانات" ‏بشكل كبير دون إعطائك الكثير من التوجيهات حول المكان الذي تتجه إليه أسعار ‏الفائدة بعد ذلك.‏

•وأضاف ستين: لذلك، فإننا سنحصل على خفض بنسبة 25 نقطة أساس فى هذا ‏الاجتماع مستشهدا ببيانات اقتصادية أضعف، لكنني أشعر أن البنك المركزي ‏الأوروبي في هذه المرحلة ليس راغبًا حقًا في الالتزام بمسار معين.‏

توقعات حول أداء اليورو ‏
•نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي" :إذا جاءت التعليقات أكثر تشاؤمًا عما ‏هو متوقعًا فى الأسواق ،يعني وجود المزيد من التخفيضات الإضافية فى أسعار ‏الفائدة الأوروبية هذا العام ،مما سيؤدي إلى هبوط سعر صرف اليورو دون حاجز ‏‏1.08 مقابل الدولار الأمريكي.‏

نظرة فنية
سعر اليورو مقابل الدولار يؤكد الكسر – توقعات اليوم 17-10-2024‏