عادت عملة بيتكوين إلى المنطقة الإيجابية خلال تداولات اليوم الجمعة، مع تحسن شهية المستثمرين للمخاطرة بعد ظهور مؤشرات على احتمال تهدئة التوتر بين الولايات المتحدة وإيران.

وجاء هذا الارتداد بعدما تفاعل المتداولون مع إشارات تفيد بإمكانية تخفيف التصعيد بين واشنطن وطهران، عقب إلغاء الرئيس الأمريكي دونالد ترامب الضربات التي كانت مخططة ضد إيران، وإعلانه أن اتفاقًا قد يتم التوصل إليه قريبًا.

وتراجعت أسعار النفط بعد هذه التطورات، إذ هبط خام برنت نحو مستويات منتصف 80 دولارًا للبرميل، مما خفف المخاوف من أن تؤدي أسعار الطاقة المرتفعة إلى استمرار الضغوط التضخمية.

ويحظى هذا الأمر بأهمية بالنسبة لسوق العملات المشفرة، لأن التضخم الناتج عن ارتفاع أسعار النفط قد يدفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي إلى الإبقاء على سياسة نقدية متشددة. كما أن تراجع التوترات الجيوسياسية يقلل الضغط على الأصول عالية المخاطر، بما في ذلك بيتكوين والعملات الرقمية الكبرى.

ارتفاع البيتكوين والعملات المشفرة الرئيسية

ارتفع سعر البيتكوين في تمام الساعة 13:34 بتوقيت جرينتش على منصة كوين ماركت كاب بنسبة 1.2% إلى 63.5 ألف دولار.

وتم تداول عملة إيثريوم قرب مستوى 1671 دولارًا، بارتفاع يقارب 0.97% خلال 24 ساعة، مع حفاظها على منطقة الدعم قرب 1650 دولارًا بعد أسبوع ضعيف لصناديق إيثريوم الفورية المتداولة.

كما جرى تداول عملة بي إن بي قرب 605 دولارات، بينما تحركت سولانا قرب 66.69 دولارًا بعد مكاسب يومية بلغت 1.95%. وارتفعت عملة إكس آر بي أيضًا إلى نحو 1.14 دولار بزيادة 3% خلال اليوم.

وصعدت دوجكوين إلى حوالي 0.086 دولار، في حين ارتفعت عملة هايبرليكويد إلى نحو 59.17 دولارًا، وكانت من بين أقوى العملات الرئيسية أداءً، رغم بقائها أضعف على أساس أسبوعي.

في المقابل، كانت ترون الأضعف أداءً بين العملات الرئيسية المذكورة، إذ جرى تداولها قرب 0.312 دولار، بانخفاض 2.86% خلال 24 ساعة و3.79% خلال سبعة أيام.

ويعكس هذا الارتداد الواسع تراجع بعض مراكز العزوف عن المخاطرة لدى المتداولين، لكن التحرك لا يزال في مراحله المبكرة ولم يعوض بعد خسائر موجة الهبوط التي شهدها السوق في يونيو.

استمرار ضغوط خروج الأموال من الصناديق المتداولة

سجلت صناديق بيتكوين الفورية المتداولة في البورصة صافي تدفقات خارجة بقيمة 19.03 مليون دولار يوم 11 يونيو، وفق بيانات «سوسوفاليو»، في خامس يوم متتالٍ من السحوبات، ما يشير إلى استمرار حذر المستثمرين المؤسساتيين.

كما شهدت صناديق إيثريوم الفورية تدفقات خارجة بقيمة 15.89 مليون دولار في اليوم نفسه، لتسجل ثالث جلسة متتالية من السحوبات.

وكان انهيار سوق العملات المشفرة في يونيو ناتجًا عن عدة عوامل مجتمعة، شملت تشدد الفيدرالي الأمريكي، وتصاعد التوتر مع إيران، وخروج الأموال من الصناديق المتداولة، إضافة إلى موجة تصفية للمراكز الممولة بالرافعة المالية.

كما ساهم الاهتمام الكبير بالطرح العام الأولي لشركة سبيس إكس في سحب جزء من السيولة المضاربية من السوق، لكنه لم يكن السبب الوحيد وراء التراجع، بل أدى إلى إضعاف قاعدة المشترين في سوق العملات الرقمية.

وبالتالي، فإن تعافي بيتكوين الحالي لا يزال يواجه ضغوطًا من استمرار ضعف تدفقات الصناديق المتداولة. وإذا عادت التدفقات الإيجابية مجددًا، فقد يكتسب التعافي زخمًا أقوى، أما إذا استمرت السحوبات، فقد يواجه الارتفاع صعوبة في تجاوز مستويات المقاومة التالية.

هبطت أسعار النفط بأكثر من 3% يوم الجمعة لتسجل أدنى مستوياتها في قرابة شهرين، بعدما ألغى الرئيس الأمريكي دونالد ترامب ضربات جديدة كانت مزمعة ضد إيران، مما خفف المخاوف من تصعيد أوسع في المواجهات بعد الهجمات المتبادلة خلال الأسبوع.

وتراجعت عقود خام برنت بمقدار 3.13 دولارات أو بنسبة 3.46% إلى 87.25 دولاراً للبرميل بحلول الساعة 11:11 بتوقيت غرينتش، بينما انخفض خام غرب تكساس الوسيط الأمريكي بمقدار 3.14 دولارات أو بنسبة 3.58% إلى 84.57 دولاراً للبرميل. ووصل الخامان إلى أدنى مستوياتهما منذ 17 أبريل.

وقال مصدر غربي لـ«رويترز» إن مذكرة تفاهم بين الولايات المتحدة وإيران لوقف الحرب في الخليج قد يتم توقيعها في أقرب وقت يوم الأحد، مع ترجيح مدينة جنيف لاستضافة التوقيع.

وكان ترامب قد تراجع يوم الخميس عن تهديداته بشن ضربات، في حين أفادت وكالة «مهر» الإيرانية بأن المفاوضات النهائية بشأن مذكرة التفاهم مع الولايات المتحدة ستركز على القضايا النووية والاقتصادية، مع استبعاد ملف الصواريخ الإيرانية من المحادثات.

كما ذكرت وكالة «إرنا» الإيرانية أن المحادثات النووية ستُجرى خلال فترة تمتد إلى 60 يوماً بعد توقيع مذكرة التفاهم.

وقال تاماس فارغا، المحلل لدى «بي في إم أويل أسوشيتس»: «العناوين الرئيسية هي التي تقود السوق مجدداً، مع تزايد الثقة في التوصل إلى اتفاق وإعادة فتح المضيق».

وأضاف أن المخزونات النفطية العالمية والإقليمية ما تزال منخفضة، وقد تستمر في التراجع حتى مع التوصل إلى اتفاق، لأن استعادة تدفقات النفط بشكل طبيعي ستحتاج إلى وقت.

وكانت إيران قد أعلنت يوم الخميس إغلاق مضيق هرمز، الذي كانت حركة الملاحة فيه محدودة بالفعل، مؤكدة أنها ستستهدف أي سفينة تحاول عبور الممر المائي.

ويمر عبر المضيق عادة نحو خُمس شحنات النفط والغاز الطبيعي المسال العالمية.

في المقابل، قال الجيش الأمريكي عبر وسائل التواصل الاجتماعي إن السفن التجارية ما تزال تواصل العبور عبر الممر المائي.

وأشار محللو بنك «آي إن جي» في مذكرة يوم الجمعة إلى أنهم يعتقدون أن السوق سيصل إلى «نقطة تحول» بحلول أواخر يوليو إذا لم تستأنف تدفقات النفط قبل ذلك، إذ ستؤدي مستويات المخزون المنخفضة والطلب الموسمي المرتفع إلى دفع الأسعار نحو 120 إلى 130 دولاراً للبرميل.

من جانبه، خفض بنك «غولدمان ساكس» متوسط توقعاته لسعر خام برنت في 2027 إلى 80 دولاراً للبرميل، مستنداً إلى زيادة المعروض وتراجع الطلب، لكنه توقع أن تتجاوز الأسعار متوسط 2025 بسبب عمليات تكوين المخزونات والعلاوة الأمنية المرتبطة بمخاطر الإمدادات.

كما خفضت منظمة البلدان المصدرة للبترول «أوبك» يوم الخميس توقعاتها لنمو الطلب العالمي على النفط في 2026 إلى 970 ألف برميل يومياً، مقارنة مع توقع سابق بلغ 1.17 مليون برميل يومياً، في ثاني خفض متتالٍ للتوقعات.

وفي الوقت نفسه، قالت المنظمة إن الاستهلاك سيعاود الارتفاع لاحقاً، إذ رفعت توقعاتها لنمو الطلب في 2027 إلى 1.73 مليون برميل يومياً، بزيادة 190 ألف برميل يومياً عن تقديراتها السابقة.

استقر الدولار يوم الجمعة بعد تراجعه في الجلسة السابقة، بينما يترقب المتعاملون تأكيدات بشأن إمكانية التوصل إلى اتفاق لوقف إطلاق النار في الشرق الأوسط.

وتحرك اليورو في نطاق ضيق، وارتفع بشكل طفيف إلى 1.158 دولار، بالقرب من أعلى مستوى له في أسبوع، بعد أن رفع البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة للمرة الأولى منذ ثلاث سنوات يوم الخميس.

وارتفع الدولار الأمريكي 0.1% مقابل الين الياباني إلى 160 يناً، ليظل قريباً من مستوى حساس يثير قلق المتعاملين من احتمال تدخل السلطات اليابانية في سوق الصرف.

وتراجع الجنيه الإسترليني بشكل طفيف إلى 1.341 دولار، بينما بدا أن بيانات انكماش الاقتصاد البريطاني في أبريل لم تؤثر كثيراً على التداولات، إذ ظل التركيز منصباً على المحادثات المتعلقة بإيران.

اتفاق يلوح في الأفق

وقال الرئيس الأمريكي دونالد ترامب يوم الخميس إن الولايات المتحدة وإيران قد توقعان اتفاق سلام في أقرب وقت خلال عطلة نهاية الأسبوع، وهو ما من شأنه إعادة فتح مضيق هرمز أمام حركة الشحن. وتراجعت عقود خام برنت بنسبة 3.6% إلى 87 دولاراً للبرميل يوم الجمعة.

ونقلت وكالة “مهر” الإيرانية شبه الرسمية يوم الجمعة أن المذكرة، التي تتضمن التزامات أمريكية برفع العقوبات وإنهاء الحصار البحري، لا تزال بحاجة إلى استكمال الإجراءات النهائية من قبل الجهات المعنية.

لكن محللين ومستثمرين أبدوا قدراً من التشكيك، مشيرين إلى أن محاولات سابقة لتحقيق اختراقات مماثلة لم تثمر عن نتائج فعلية.

وقال مايكل وان، كبير محللي العملات في مجموعة “ميتسوبيشي يو إف جي” المالية في سنغافورة: “هناك تساؤلات حول مدى جدية فرص التوصل إلى اتفاق، وما إذا كانت إيران والولايات المتحدة ستوافقان عليه بالفعل.”

وأضاف: “يبدو أن الطرفين قريبان، لكنهما لم يصلا بعد إلى خط النهاية.”

واستقر مؤشر الدولار، الذي يقيس أداء العملة الأمريكية أمام سلة من ست عملات رئيسية، عند 99.68 بعد أن هبط يوم الخميس إلى أدنى مستوى له في أسبوع.

وكان المستثمرون قد اتجهوا إلى الدولار كملاذ آمن كلما تصاعدت التوترات المرتبطة بالحرب مع إيران، بينما باعوا العملة الأمريكية واتجهوا إلى الأسهم مع ظهور مؤشرات على تقدم محادثات السلام.

وقال كريس تيرنر، رئيس الأسواق العالمية في بنك “آي إن جي”: “السوق سيظل مدفوعاً بالعناوين الرئيسية اليوم. هل سيتوجه نائب الرئيس جيه دي فانس إلى أوروبا لتوقيع نوع من الاتفاق؟”

وأضاف: “والأهم، هل سنحصل على تأكيد من إيران بأنها راضية عن الاتفاق وسترسل وفداً إلى أوروبا خلال عطلة نهاية الأسبوع؟ من المتوقع أن يشهد الدولار تقلبات تبعاً لهذه التطورات.”

بيانات التضخم

وأظهرت بيانات يوم الخميس أن أسعار المنتجين في الولايات المتحدة ارتفعت بأكثر من المتوقع في مايو، وذلك قبيل أول اجتماع لتحديد أسعار الفائدة بقيادة رئيس الاحتياطي الفيدرالي الجديد كيفن وورش الأسبوع المقبل.

ويتوقع المتعاملون أن يبقي الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير ضمن نطاق 3.5% إلى 3.75%، لكنهم يرون احتمالاً يتجاوز 50% لرفع الفائدة قبل نهاية العام، مع تراجع طفيف في هذه التوقعات بعد تصريحات ترامب بشأن احتمال التوصل لاتفاق.

•المعدن الثمين "الذهب" يواصل الارتداد من أدنى مستوى في 2026
•الدولار الأمريكي يتراجع مقابل سلة من العملات العالمية
•أسعار النفط تعمق خسائرها لأدنى مستوى في شهرين
•ترامب :الولايات المتحدة وإيران قد توقعان اتفاق سلام قريبًا
•من المتوقع توقيع مذكرة التفاهم في جنيف يوم الأحد المقبل

ارتفعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الجمعة لتواصل التعافي لليوم الثاني على التوالي من أدنى مستوياتها في 2026 ،مع استمرار نشاط عمليات الشراء من مستويات منخفضة ، وبدعم تراجع الدولار الأمريكي وهبوط أسعار النفط ،وذلك بعدما أعلن ترامب اقتراب واشنطن وطهران من توقيع اتفاق سلام ينهي الصراع العسكري في منطقة الشرق الأوسط.

ومما لا شك فيه أن هبوط أسعار النفط يساهم في تهدئة المخاوف المرتبطة بتسارع التضخم، الأمر الذي قد يمنح البنوك المركزية العالمية مساحة أكبر للإبقاء على أسعار الفائدة الحالية دون تغيير على المدى القريب، مع تنامي التوقعات بخفضها على المدى الأطول.

نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم:ارتفعت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.8% إلى (4,246.39$) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (4,212.31$) ، وسجلت أدنى مستوي عند (4,170.33$).

•عند تسوية الأسعار يوم الخميس ،حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 3.45% ، بعدما سجلت في وقت سابق مستوي 4,023.86 دولارًا للأونصة كأدنى مستوى منذ نوفمبر 2025.

•بخلاف نشاط عمليات الشراء من مستويات منخفضة ،ارتفعت أسعار الذهب بقوة بعدما أعلن الرئيس الأمريكي،دونالد ترامب ،وقف ضربات جوية كان مخطط لها على إيران.

الدولار الأمريكي
تراجع مؤشر الدولار يوم الجمعة بنحو 0.1% ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،مبتعدًا عن المستويات الأعلى في شهرين ،عاكسًا استمرار تراجع مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

وكما نعلم أن هبوط مستويات العملة الأمريكية، يجعل السبائك الذهبية المسعرة بالدولار الأمريكي أكثر جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.

بخلاف استمرار عمليات البيع لحجز الأرباح من المستويات الأعلى فى شهرين ،تتراجع مستويات الدولار مع تصاعد آمال التوصل لاتفاق نهائي ينهي الحرب فى منطقة الشرق الأوسط.

أسعار النفط العالمية
انخفضت أسعار النفط يوم الجمعة بحوالي 3.0% ،لتعمق خسائرها لليوم الثاني على التوالي ،مسجلة أدنى مستوى في شهرين ،مع تجدد آمال إعادة فتح مضيق هرمز بالكامل أمام ناقلات النفط ،مما يساهم في إعادة تدفق الإمدادات إلى الأسواق العالمية.

مستجدات الحرب الإيرانية
•أعلن الرئيس الأمريكي ،دونالد ترامب، بشكل مفاجئ إيقاف الضربات الجوية العسكرية التي كانت مقررة ضد العمق الإيراني، مؤكداً التوصل إلى اتفاق مبدئي وافقت عليه القيادات العليا فى طهران.

•وأكد ترامب أنه تمت الموافقة على النقاط النهائية من حيث المبدأ من قبل جميع الأطراف المعنية باتفاق السلام.

•تشمل الدول المشاركة في إطار الاتفاق: الولايات المتحدة، إسرائيل، السعودية، الإمارات العربية المتحدة، قطر، تركيا، باكستان، البحرين، الكويت، الأردن، ومصر.

•أفادت التقارير أن المناقشات حول إيران رُفعت إلى أعلى مستويات القيادة الإيرانية وحصلت على موافقتها.

•سيظل الحصار البحري ساريًا حتى إتمام الاتفاق، ومن المقرر الإعلان عن وقت ومكان توقيع الاتفاق لاحقًا.

•إيران: لم يُتخذ قرار نهائي بشأن الاتفاق الذي يأمل ترامب في توقيعه قريبًا ، حيث تراجع الجهات المعنية تفاصيل الاتفاق.

•وأكد ترامب على أن الحرب مع إيران انتهت ،وقد يتم توقيع الاتفاق في أوروبا خلال عطلة نهاية الأسبوع بحضور نائبه.

•مجموعة السبع:من المتوقع توقيع مذكرة تفاهم بين الولايات المتحدة وإيران في جنيف يوم الأحد المقبل.

الفائدة الأمريكية
• توقع بنك جولدمان ساكس أن يُبقي مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير فى عام 2026، وأن يؤجل خفضها حتى عام 2027، مُشيرًا إلى تحسن النشاط الاقتصادي ونمو فرص العمل.

•ومع هبوط أسعار النفط ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎‎‎‎‏"CME‏‎"‎‏ : تراجع تسعير احتمالات قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة في اجتماع ديسمبر القادم من 67% إلى 55%.

•وتراجع تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة الأمريكية دون أي تغيير في اجتماع يونيو مستقر من 98% إلى 95%، وارتفع تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة بنحو 25 نقطة ‏أساس من 2% إلى 5%.

توقعات حول أداء الذهب
قال إدوارد مير، المحلل في شركة ماركس: إن سعر الذهب يتأثر كلياً بالأحداث الجيوسياسية ،الإعلان عن المزيد من التطورات الإيجابية عن محادثات السلام الأمريكية الإيرانية يدعم استمرار انتعاش الأسعار.

وأضاف مير: ستراقب الأسواق أي إشارة إلى احتمال رفع الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة، وإذا ما لمح إلى ذلك، فأعتقد أن سعر الذهب قد ينخفض إلى ما دون 4,000 دولار .

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏المدعومة ،ظلت يوم الخميس بدون أي تغيير يذكر،ليستمر الإجمالي عند 1,013.64 طن متري،والذي يعد أدنى مستوى منذ 9 أكتوبر 2025.

نظرة فنية
سعر الذهب يحافظ على مكاسبه رغم استمرار الضغوط الفنية - توقعات اليوم – 12-06-2026