•تراجع العائدات يضغط سلبًا على مستويات العملة الأمريكية

•السوق فى انتظار المزيد من تعليقات مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي

تراجع الدولار الأمريكي قليلاً بالسوق الأوروبية يوم الجمعة مقابل سلة من العملات ‏العالمية ،ليواصل خسائره لليوم الثاني على التوالي ،تحت ضغط تراجع العائد على ‏سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات ،وتباطؤ عمليات شراء العملة كأفضل ‏استثمار متاح.‏

تأتي تلك التطورات بعد صدور بيانات أسوأ من التوقعات عن سوق العمل فى الولايات ‏المتحدة ،عززت من احتمالات خفض سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية بداية من يوليو ‏أو سبتمبر القادمين.‏

نظرة سعرية

•سعر مؤشر الدولار الأمريكي اليوم: تراجع مؤشر الدولار قرابة 0.1% إلى مستوى ‏‏(105.19) نقطة ، من مستوي افتتاح تعاملات اليوم عند (105.26) نقطة، وسجل ‏أعلى مستوى عند (105.33) نقطة.‏

•أنهي المؤشر تعاملات الخميس منخفض بنسبة 0.3% ،فى أول خسارة فى غضون ‏الثلاثة أيام الأخيرة ،بسبب بيانات طلبات إعانة البطالة الأسبوعية فى الولايات ‏المتحدة.‏

عائد السندات الأمريكية

انخفض العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الجمعة بنسبة 0.3 ‏نقطة مئوية ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،على وشك ملامسة أدنى ‏مستوى فى أربعة أسابيع عند 4.420% ، الأمر الذي يضغط بالسلب على مستويات ‏الدولار الأمريكي.‏

يأتي هذا التطور فى سوق سندات الولايات المتحدة ،بفضل بيانات إعانة البطالة التي ‏أظهرت المزيد من العلامات على تباطؤ سوق العمل الأمريكي ،وبالتالي زيادة ‏احتمالات خفض أسعار الفائدة الفيدرالية هذا العام.‏

طلبات إعانة البطالة

أفادت وزارة العمل يوم الخميس أن الطلبات الأولية للحصول على إعانة البطالة ‏الحكومية زادت بمقدار 22,000 إلى مستوى معدل موسمياً 231,000 فى الأسبوع ‏المنتهي في 4 مايو ،لتتجاوز متوسط توقعات السوق 212,000 ألف.‏

وتعد هذا الطلبات هي الأسوأ فى 2024 ،والأعلى منذ أغسطس 2023 ، فى أحدث ‏البيانات الدالة على تباطؤ سوق العمل الأمريكي ،بعد تقرير الوظائف الأقل من ‏التوقعات لشهر أبريل الماضي.‏

الفائدة الأمريكية

•عقب البيانات أعلاه ،ارتفع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات خفض أسعار الفائدة ‏الأمريكية بنحو 25 فى يونيو القادم من 8% إلى 9% ،واحتمالات الخفض بنحو 25 ‏نقطة فى يوليو من 32% إلى 34% ،واحتمالات الخفض فى سبتمبر من 66% إلى ‏‏70 %.‏

•ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لبورصة شيكاغو التجارية ،يسعر المستثمرون ‏حاليًا تخفضين بنحو 50 نقطة أساس فى سعر الفائدة الفيدرالية هذا العام ‏ويتوقعون حدوثهما فى سبتمبر و نوفمبر .‏

بيانات هامة ‏

من أجل إعادة تسعير العقود أعلاه ،يترقب المستثمرون فى وقت لاحق اليوم ،صدور ‏بيانات هامة عن جامعة ميتشغان عن مستويات الثقة بالاقتصاد وتوقعات التضخم على ‏مدى خمس سنوات.‏

يصدر بحلول 15:00 بتوقيت جرينتش مؤشر جامعة ميتشغان لقياس ثقة المستهلكين ‏بالاقتصاد الأمريكي المتوقع 76.3 نقطة فى مايو من 77.2 نقطة فى أبريل.‏

ويصدر أيضًا بنفس التوقيت ،مؤشر جامعة ميتشغان لاستبيان توقعات التضخم على ‏مدي خمس سنوات خلال شهر مايو المتوقع 3.0% سنويًا ،وسجلت القراءة السابقة ‏‏3.2 % فى أبريل.‏

توقعات حول أداء الدولار الأمريكي

•نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي" إذا جاءت البيانات الاقتصادية أسوأ ‏من توقعات السوق ، سيرتفع تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية فى ‏يوليو وسبتمبر ،الأمر الذي يصب فى اتجاه المزيد من الخسائر للدولار الأمريكي ‏فى سوق الصرف الأجنبي.‏

نظرة فنية

سعر مؤشر الدولار الأمريكي يهاجم الدعم مجددا– توقعات اليوم 10-5-2024‏

شركات التداول الموثوقة

صدر عن الاقتصاد الكندي الجمعة الموافق 10 مايو معدل البطالة لشهر أبريل ‏بمستوي 6.1% ،أفضل من توقعات السوق التي أشارت إلى معدل 6.2%، بنفس ‏القراءة السابقة مستوي 6.1%.‏

•هذا البيان "إيجابي" للدولار الكندي.‏

صدر عن الاقتصاد الكندي الجمعة الموافق 10 مايو مؤشر التغيير فى التوظيف ‏موضحًا إضافة 90.4 ألف وظيفة جديدة فى أبريل ،متفوقًا على توقعات السوق ‏إضافة 20.9 ألف وظيفة ، أفضل كثيرًا من القراءة السابقة فقد 2.2 ألف وظيفة.‏

•هذا البيان "إيجابي" للدولار الكندي.‏

•المعدن الأبيض يتداول بالقرب من المستويات القياسية فى 3 سنوات

•أسعار الفضة على وشك تحقيق أكبر مكسب أسبوعي منذ أوائل أبريل

ارتفعت أسعار الفضة بالسوق الأوروبية يوم الجمعة لتوسع مكاسبها لليوم الثالثة ‏على التوالي ،مسجلة أعلى مستوى فى ثلاثة أسابيع ،مقتربة من المستويات القياسية ‏فى ثلاث سنوات ،بفضل التراجع الحالي فى العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل ‏عشر سنوات.‏

والمعدن الأبيض على وشك تحقيق أكبر مكسب أسبوعي منذ أوائل أبريل الماضي ، ‏بفضل نشاط الطلب الاستثماري ،وآمال تحسن مستويات الطلب الفعلي فى الصين ‏أكبر مستهلك للمعادن فى العالم.‏

نظرة سعرية

•أسعار الفضة اليوم:ارتفعت أسعار معدن الفضة بأكثر من 1.5% إلى (28.77$) ‏الأعلى منذ 19 أبريل الماضي ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (28.34$)، ‏وسجلت أدنى مستوي عند (28.23$).‏

•أنهت أسعار الفضة تعاملات الأمس مرتفعة بنسبة 3.7% ، فى ثاني مكسب ‏يومي على التوالي ،وبأكبر مكسب يومي منذ 3 أبريل الماضي ،بعد صدور ‏بيانات ضعيفة فى الولايات المتحدة.‏

•سجل معدن الفضة يوم 12 أبريل الماضي أعلى مستوى فى ثلاث سنوات عند ‏‏29.80 دولارًا للأونصة ،قبل أن تدخل فى دورة من التصحيح الهابط على المدى ‏القصير.‏

التعاملات الأسبوعية

على مدار تعاملات هذا الأسبوع، والتي تنتهي رسميًا عند تسوية الأسعار اليوم، ‏‏فأسعار الفضة ‏مرتفعة حتى اللحظة بأكثر من 8.0%، بصدد تحقيق أول مكسب ‏أسبوعي فى غضون الثلاثة أسابيع الأخيرة ،وبأكبر مكسب أسبوعي منذ أوائل أبريل ‏الماضي.‏

عائد السندات الأمريكية

انخفض العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الجمعة بنسبة ‏‏0.3 نقطة مئوية ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،على وشك ملامسة ‏أدنى مستوى فى أربعة أسابيع عند 4.420% ، الأمر الذي يصب فى صالح ارتفاع ‏الأصول غير المدرة للعائد.‏

يأتي هذا التطور فى سوق سندات الولايات المتحدة ،بفضل بيانات إعانة البطالة التي ‏أظهرت المزيد من العلامات على تباطؤ سوق العمل الأمريكي ،وبالتالي زيادة ‏احتمالات خفض أسعار الفائدة الفيدرالية هذا العام.‏

الفائدة الأمريكية

•عقب البيانات البطالة ،ارتفع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات خفض أسعار ‏الفائدة الأمريكية بنحو 25 فى يونيو القادم من 8% إلى 9% ،واحتمالات الخفض ‏بنحو 25 نقطة فى يوليو من 32% إلى 34% ،واحتمالات الخفض فى سبتمبر من ‏‏66 % إلى 70%.‏

•ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لبورصة شيكاغو التجارية ،يسعر المستثمرون ‏حاليًا تخفضين بنحو 50 نقطة أساس فى سعر الفائدة الفيدرالية هذا العام ‏ويتوقعون حدوثهما فى سبتمبر و نوفمبر .‏

•ومن أجل إعادة تسعير العقود أعلاه ،يترقب المستثمرون سلسلة من تعليقات ‏مسؤولي بنك الاحتياطي الفيدرالي.‏

الطلب الصيني

أظهرت بيانات الميزان التجاري الصادرة هذا الأسبوع فى بكين ،ارتفاع تجاوز توقعات ‏السوق فى الصادرات والواردات خلال أبريل الماضي ،فى أحدث البيانات الدالة على ‏تحسن تعافي الاقتصاد الصيني ،الأمر الذي يصب فى صالح تحسن توقعات تحسن ‏الطلب الفعلي فى أكبر مستهلك للسلع والمعادن.‏

توقعات حول أداء الفضة

•نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي‎"‎‏: ظهور المزيد من الأدلة حول ‏تخفيضات أسعار الفائدة الأمريكية فى أقرب وقت ممكن ،سوف يصب فى ‏اتجاه المزيد من المكاسب فى أسعار الفضة.‏

•قال مدير تداول المعادن في هاي ريدج فيوتشرز "ديفيد ميجر": إن أحدث ‏البيانات تشير إلى ضعف طفيف في سوق الوظائف، مما يعزز التوقعات بأن ‏تخفيضات أسعار الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي قد تحدث في وقت ‏أقرب مما كان متوقعًا في السابق، وهو ما يدعم أسعار الذهب والفضة.‏

نظرة فنية

سعر الفضة تجتاز الهدف – توقعات اليوم 10-05-2024‏

شركات تداول الفضة