حافظ الدولار الأمريكي على تداوله قرب أدنى مستوياته في عشرة أيام يوم الثلاثاء، مع تحسن شهية المخاطرة عقب الإعلان عن اتفاق أولي لإنهاء الحرب بين الولايات المتحدة وإيران، في حين بقي الين الياباني قرب المستوى النفسي المهم عند 160 يناً للدولار بعد رفع بنك اليابان أسعار الفائدة كما كان متوقعاً.

وكان الرئيس الأمريكي دونالد ترامب قد أعلن يوم الاثنين توقيع اتفاق مبدئي بين واشنطن وطهران لإنهاء الحرب في الشرق الأوسط. لكن حالة من الشكوك ما تزال تحيط بالاتفاق المؤقت، بينما قالت شركات الشحن إن استعادة الثقة قد تستغرق أسابيع حتى بعد إعادة فتح مضيق هرمز.

وتتركز أنظار المستثمرين هذا الأسبوع أيضاً على سلسلة اجتماعات البنوك المركزية العالمية.

ورفع بنك اليابان أسعار الفائدة إلى أعلى مستوى لها في 31 عاماً خلال اجتماعه يوم الثلاثاء، وهو قرار جاء متوافقاً مع توقعات الأسواق. إلا أن تصويت مجلس الإدارة بأغلبية 7 مقابل 1 أثار انتباه المحللين، إذ عكس وجود بعض التباين بشأن توقيت الرفع المقبل للفائدة.

كما تابع المستثمرون عن كثب المؤتمر الصحفي لنائب محافظ بنك اليابان شينيتشي أوشيدا، الذي قال: «سنراقب التطورات الاقتصادية والأسعار والأوضاع المالية، مع التركيز بشكل خاص على الوضع في الشرق الأوسط خلال الفترة المقبلة. وسنقيم ما إذا كان الاقتصاد والأسعار يتحركان وفق توقعاتنا، إلى جانب المخاطر المحتملة. ومع اقتراب التضخم الأساسي من مستوى 2%، يتعين علينا الانتباه إلى مخاطر ارتفاع الأسعار، وسنوجه السياسة النقدية بحيث لا نتأخر عن مواكبة التطورات».

وقال ديريك هالبيني، رئيس أبحاث الأسواق العالمية لمنطقة أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا في بنك «MUFG»: «إذا نظرنا إلى كل ما حدث، من بيانات ورسائل وتصريحات أوشيدا، أعتقد أنها كانت متشددة بقدر ما كان يمكن توقعه».

وأضاف: «لقد شددوا بوضوح على مخاطر ارتفاع التضخم، وأكدوا أن السياسة النقدية لا تزال تيسيرية، كما أوضحوا أن التوجيه المستقبلي لم يتغير، ما يعني عملياً أنهم قادرون على مواصلة رفع الفائدة مستقبلاً».

واستقر الين تقريباً خلال التعاملات عند 160.26 ين للدولار، بعدما ظل قريباً من مستوى 160 خلال الأيام الماضية، ما أبقى المتعاملين في حالة ترقب لاحتمال تدخل السلطات اليابانية مجدداً لدعم العملة.

ترقب عالمي لاجتماعات البنوك المركزية واستمرار الشكوك حول الاتفاق الإيراني

وفي أماكن أخرى، أبقى بنك الاحتياطي الأسترالي أسعار الفائدة دون تغيير بقرار إجماعي، بعد ثلاث زيادات متتالية، رغم استمرار ارتفاع معدلات التضخم. وتراجع الدولار الأسترالي بنسبة 0.1% إلى 0.706 دولار أمريكي.

ومن المنتظر هذا الأسبوع أيضاً صدور قرارات السياسة النقدية من بنك إنجلترا ومجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي.

ورغم التفاؤل الحذر الذي ساد الأسواق العالمية عقب الاتفاق الإيراني وتراجع أسعار النفط، فإن رد فعل أسواق العملات ظل محدوداً نسبياً، مع انتظار المستثمرين لمزيد من الإشارات من مسؤولي البنوك المركزية حول العالم.

واستقر مؤشر الدولار، الذي يقيس أداء العملة الأمريكية مقابل سلة من ست عملات رئيسية، عند 99.62 نقطة.

في المقابل، ارتفع اليورو بشكل طفيف إلى 1.16 دولار، بينما استقر الجنيه الإسترليني عند 1.3418 دولار.

ويرى محللون أن المخاوف المرتبطة بعودة سلاسل الإمداد إلى طبيعتها ستبقي المستثمرين في حالة حذر، في ظل استمرار الغموض بشأن مسار التضخم وأسعار الفائدة على المدى القريب.

وقال محللو بنك «ING» إن رد فعل الأسواق جاء أسرع من التطورات الفعلية على الأرض، وقد يتغير وفقاً لاحتمالات نجاح الاتفاق.

وأضافوا في مذكرة بحثية: «إعادة تسعير أكثر استدامة تتطلب مروراً آمناً ومتوقعاً ومؤمناً للسفن عبر مضيق هرمز. كما أن الطلب قد يكون أعلى من المعتاد بسبب الحاجة إلى إعادة تكوين الاحتياطيات المستنزفة. مخاطر التصعيد تراجعت، لكنها لم تختفِ تماماً».

•الدولار الأمريكي يواصل خسائره مقابل سلة من العملات
•أسعار النفط تفقد حوالي 3% وتسجل أدنى مستوى في 3 أشهر
•الولايات المتحدة وإيران يوقعان اتفاق السلام المبدئي الكترونياً
•انطلاق فعاليات اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي

ارتفعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الثلاثاء لتحافظ على مكاسبها لليوم الرابع على التوالي، على وشك ملامسة أعلى مستوى في أسبوعين، بدعم تراجع الدولار الأمريكي وهبوط أسعار النفط، وذلك بعد توقيع الولايات المتحدة وإيران الكترونياً على اتفاق السلام المبدئي.

تنطلق فى وقت لاحق اليوم فعاليات اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، على أن تصدر القرارات غداً  الأربعاء، التوقعات مستقرة حول الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير يذكر،وذلك للاجتماع الرابع على التوالي.

نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم:ارتفعت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.95% إلى (4,348.39$) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (4,308.46$) ، وسجلت أدنى مستوي عند (4,306.05$).

•عند تسوية الأسعار يوم الاثنين ،حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 2.15% ،في ثالث مكسب يومي على التوالي ،وسجلت أعلى مستوى في أسبوعين عند 4,369.48 دولارًا للأونصة ،بفضل توصل الولايات المتحدة وإيران إلى اتفاق سلام مبدئي.

الدولار الأمريكي
انخفض مؤشر الدولار يوم الثلاثاء بأكثر من 0.1% ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،عاكسًا استمرار تراجع مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية.

يأتي هذا التراجع وسط شهية المخاطرة المرتفعة في الأسواق ،مع بدء تنفيذ بعض بنود اتفاق السلام المبدئي بين الولايات المتحدة وإيران ،خاصة مرور بعض ناقلات النفط الإيرانية المعلقة بسبب الحصار الأمريكي.

أسعار النفط العالمية
انخفضت أسعار النفط يوم الثلاثاء بحوالي 3% ،لتعمق خسائرها لليوم الرابع على التوالي ،مسجلة أدنى مستوى في ثلاثة أشهر ،وذلك بعد أنباء مرور بعض ناقلات النفط في مضيق هرمز.

الاتفاق الأمريكي الإيراني
•الولايات المتحدة وإيران توقعان إلكترونيا على اتفاق السلام المبدئي، و التفاصيل لا تزال غير واضحة.

•تقارير:الاتفاق يتضمن تمديد وقف إطلاق النار لمدة 60 يوماً أخرى ،و الانخراط في مفاوضات مكثفة حول برنامج إيران النووي.

•أعلن الرئيس الأمريكي ،دونالد ترامب، رفع الحصار البحري المفروض على الموانئ الإيرانية ،مع إعادة فتح مضيق هرمز بالكامل أمام السفن والملاحة الدولية دون أي رسوم مرور.

•حدد الوسطاء يوم الجمعة المقبل( 19 يونيو 2026 )موعداً لمراسم التوقيع الرسمي بين الوفد الأمريكي والإيراني في سويسرا.

•تقارير إعلامية:الاتفاق الأمريكي الإيراني لا يرقى إلى مستوى أهداف إسرائيل الحربية.

•نتنياهو و ترامب على وشك الصدام بعد اتفاق الولايات المتحدة وإيران على وقف الحرب ،حيث من المتوقع أن تُقيد العمليات الإسرائيلية في جنوب لبنان.

الفائدة الأمريكية
•توقع بنك جولدمان ساكس أن يُبقي مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير فى عام 2026، وأن يؤجل خفضها حتى عام 2027، مُشيرًا إلى تحسن النشاط الاقتصادي ونمو فرص العمل.

•وسط هبوط أسعار النفط ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎‎‎‎‏"CME‏‎"‎‏ : تراجع تسعير احتمالات قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة في اجتماع ديسمبر القادم من 67% إلى 55%.

•واستقر تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة الأمريكية دون أي تغيير في اجتماع يونيو عند 99%، وتسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة بنحو 25 نقطة ‏أساس عند 1%.

•تنطلق فى وقت لاحق اليوم فعاليات اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، على أن تصدر القرارات يوم  الأربعاء، التوقعات مستقرة حول الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير يذكر ،وذلك للاجتماع الرابع على التوالي.

توقعات حول أداء الذهب
قال إدوارد مير، المحلل في شركة ماركس: شهدت أسعار الذهب ارتفاعًا ملحوظًا منذ مساء الخميس على خلفية الأخبار المتعلقة بإيران. أعتقد أن هذا الارتفاع المتفائل قد يستمر لبضعة أيام أخرى، وصولًا إلى ذروته مع مراسم التوقيع يوم الجمعة.

وأضاف مير: لا تتوقع الأسواق أي تخفيضات في أسعار الفائدة هذا العام. إذا أشار وارش إلى إمكانية خفضها مرة واحدة على الأقل في وقت لاحق من هذا العام، فمن المتوقع أن ينخفض الدولار أكثر، وقد نشهد ارتفاعًا آخر في أسعار الذهب.

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏المدعومة ،انخفضت يوم الاثنين بنحو 1.43 طن متري،لينزل الإجمالي إلى 1,012.21 طن متري،والذي يعد أدنى مستوى منذ 29 سبتمبر 2025.

نظرة فنية
سعر الذهب تراجع لجني الأرباح وسط استمرار فرص الصعود - توقعات اليوم – 16-06-2026

•الدولار الأمريكي ينتعش مقابل سلة من العملات العالمية
•أسعار النفط تقبع عند أدنى مستوياتها في 3 أشهر
•الولايات المتحدة وإيران يوقعان اتفاق السلام المبدئي الكترونيا
•الأسواق في انتظار أدلة جديدة حول مسار الفائدة الأوروبية

تراجع اليورو بالسوق الأوروبية يوم الثلاثاء مقابل سلة من العملات العالمية ، ليتخلي عن أعلى مستوى في أسبوعين مقابل الدولار الأمريكي ،بسبب نشاط عمليات التصحيح وجني الأرباح ،بالتزامن مع انتعاش مستويات العملة الأمريكية مع انطلاق فعاليات اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي.

مع تأكيد المركزي الأوروبي على عدم الالتزام بمسار محدد للسياسة النقدية وأسعار الفائدة ، ينتظر المستثمرون صدور المزيد من البيانات الاقتصادية الهامة فى منطقة اليورو ، من أجل إعادة تسعير الاحتمالات القائمة حول أسعار الفائدة الأوروبية.

نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم: تراجع اليورو مقابل الدولار بأكثر من 0.1% إلى (1.1576$) ، من سعر افتتاح اليوم عند (1.1590$) ،وسجل أعلى مستوى عند (1.1595$).

•أنهي اليورو تعاملات الاثنين مرتفعاً بنسبة 0.2% مقابل الدولار ،وسجل أعلى مستوى في أسبوعين عند 1.1622 دولار ،وذلك بعد توصل الولايات المتحدة وإيران إلى اتفاق ينهي الحرب في منطقة الشرق الأوسط.

الدولار الأمريكي
ارتفع مؤشر الدولار يوم الثلاثاء بنسبة 0.1% ،ليبدأ في التعافي من أدنى مستوى في أسبوعين ،عاكسًا انتعاش مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية.

بخلاف عمليات الشراء من مستويات منخفضة ،يأتي انتعاش الدولار مع انتظار الأسواق المزيد من التوضيحات عن اتفاق السلام المبدئي بين الولايات المتحدة وإيران.

تنطلق فى وقت لاحق اليوم، فعاليات اجتماع السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، على أن تصدر القرارات غداً  الأربعاء، التوقعات مستقرة حول الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير يذكر ،وذلك للاجتماع الرابع على التوالي.

أسعار النفط العالمية
انخفضت أسعار النفط العالمية يوم الثلاثاء بأكثر من 0.5% ،لتواصل خسائرها لليوم الرابع على التوالي ،لتتداول بالقرب من أدنى مستوياتها في ثلاثة أشهر ،وسط انحسار مخاوف توقف الإمدادات من منطقة الشرق الأوسط بعد إعادة فتح مضيق هرمز.

الاتفاق الأمريكي الإيراني
•الولايات المتحدة وإيران توقعان إلكترونيا على اتفاق السلام المبدئي، و التفاصيل لا تزال غير واضحة.

•تقارير:الاتفاق يتضمن تمديد وقف إطلاق النار لمدة 60 يوماً أخرى ،و الانخراط في مفاوضات مكثفة حول برنامج إيران النووي.

•أعلن الرئيس الأمريكي ،دونالد ترامب، رفع الحصار البحري المفروض على الموانئ الإيرانية ،مع إعادة فتح مضيق هرمز بالكامل أمام السفن والملاحة الدولية دون أي رسوم مرور.

•حدد الوسطاء يوم الجمعة المقبل( 19 يونيو 2026 )موعداً لمراسم التوقيع الرسمي بين الوفد الأمريكي والإيراني في سويسرا.

•تقارير إعلامية:الاتفاق الأمريكي الإيراني لا يرقى إلى مستوى أهداف إسرائيل الحربية.

•نتنياهو و ترامب على وشك الصدام بعد اتفاق الولايات المتحدة وإيران على وقف الحرب ،حيث من المتوقع أن تُقيد العمليات الإسرائيلية في جنوب لبنان.

•وزير الخارجية الإيراني: على إسرائيل وقف الهجمات على لبنان.

الفائدة الأوروبية
• تقارير:يدرس البنك المركزي الأوروبي تعليق تطبيع السياسة النقدية في يوليو إذا استقرت أسعار الطاقة عند مستوياتها الحالية.

•وسط هبوط أسعار النفط ،تراجع تسعير سوق المال لاحتمالات قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس فى يوليو المقبل من 50% إلى 30%.

•وتراجع تسعير سوق المال لاحتمالات قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس فى سبتمبر القادم من 70% إلى 50%.

•ومن أجل إعادة تسعير الاحتمالات أعلاه يترقب المستثمرين صدور المزيد من البيانات الاقتصادية فى منطقة اليورو عن مستويات التضخم والبطالة والأجور.

نظرة فنية
سعر اليورو مقابل الدولار يتراجع وسط استمرار العوامل الإيجابية – توقعات اليوم – 16-06-2026

فى ختام اجتماع 16 يونيو ،قررت لجنة السياسة النقدية بالبنك الاحتياطي الأسترالي صباح الثلاثاء،الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير عند 4.35% ،والذي يعد أعلى مستوى منذ ديسمبر 2024 ،وذلك تماشيًا مع توقعات السوق.

تم التوصل إلى قرار السياسة النقدية اليوم بأغلبية الأصوات ،و أشار البنك إلى أن السياسة النقدية الحالية لا تزال مقيدة بما يكفي للمساعدة على إعادة التضخم إلى المستهدف، لكنه أكد أن المخاطر التضخمية لم تختفِ بعد.

•هذا البيان "إيجابي" للدولار الأسترالي.