انخفض الدولار على نحو هامشي خلال تداولات اليوم الجمعة في ظل الترقب عن كثب للتطورات في الشرق الأوسط من تصعيد عسكري يؤدي إلى تعطل إمدادات النفط.

ونتيجة لذلك، تشهد أسعار النفط ارتفاعات تثير موجة تضخمية جديدة ربما تستدعي بالتبعية تدخل الاحتياطي الفيدرالي بقرارات فائدة مناسبة.

وعلى صعيد التداولات، انخفض مؤشر الدولار بحلول الساعة 12:13 بتوقيت جرينتش بنسبة 0.1% إلى 101.37 نقطة.

تزايد الهجمات

أعلنت هيئة عمليات التجارة البحرية البريطانية (UKMTO) أن ناقلة نفط تعرضت لهجوم على بعد نحو 70 ميلًا بحريًا جنوب غربي منطقة الشقيق السعودية، ما أدى إلى اندلاع حريق على متنها، بينما تمكن الطاقم من مكافحته دون تسجيل إصابات.

وتبنى الحوثيون في اليمن الهجوم، مؤكدين أنهم استهدفوا ناقلتي نفط سعوديتين باستخدام طائرات مسيرة وصواريخ، بدعوى انتهاكهما الحصار البحري الذي أعلنت عنه الجماعة.

تجدد حرب إيران

هدد الرئيس الأمريكي دونالد ترامب باستهداف جسر أو محطة كهرباء داخل إيران كلما تعرضت سفينة في مضيق هرمز لهجوم تنسبه واشنطن إلى طهران.

وقال ترامب إن الولايات المتحدة سترد بقصف "جسر أو محطة كهرباء" في إيران إذا تعرضت أي سفينة في المضيق لهجوم بالصواريخ أو الطائرات المسيّرة أو أي وسيلة أخرى.

من جانبها، هددت إيران هي الأخرى بأنها سترد باستهداف البنية التحتية والمنشآت الحيوية، بما في ذلك منشآت الطاقة التي ترتبط بالمصالح الأمريكية في المنطقة، إذا نفذت واشنطن تلك التهديدات.

من جانبه، قال وزير الخارجية الأمريكي ماركو روبيو الأربعاء إن إيران لا تتعامل بجدية مع جهود التوصل إلى اتفاق، مؤكدًا في الوقت نفسه أن الولايات المتحدة لا تزال ملتزمة بالحلول الدبلوماسية في الشرق الأوسط.

الإسترليني

يتجه الجنيه الإسترليني لإنهاء سلسلة مكاسب استمرت ثلاثة أسابيع، بعدما دفعت بيانات التضخم الأضعف من المتوقع وتصاعد التوترات في الشرق الأوسط المستثمرين إلى إعادة تقييم مراكزهم قبل اجتماع بنك إنجلترا المرتقب الأسبوع المقبل.

وارتفع الإسترليني بشكل طفيف خلال تعاملات الجمعة إلى 1.3318 دولار، إلا أنه لا يزال في طريقه لتسجيل خسارة أسبوعية تقارب 1% إذا استقرت التداولات عند المستويات الحالية، وذلك بعد أن بلغ أعلى مستوياته منذ مايو خلال الأسبوع الماضي.

ويشهد أداء الإسترليني تذبذبا في ظل توقعات رفع أسعار الفائدة من جانب بنك إنجلترا، وكذلك ترقب المستثمرين مزيداً من الوضوح بشأن الخطط المالية لرئيس الوزراء الجديد آندي بورنهام، رغم أن وزير المالية جون هيلي يُنظر إليه باعتباره شخصية قادرة على إدارة الملف المالي بثقة، إلا أن الأسواق لا تزال تتبنى نهج الانتظار والترقب.

•الدولار يحافظ على مكاسبه مقابل سلة من العملات العالمية
•خام برنت يتجاوز 100 دولار للبرميل لأول مرة في شهرين
•استمرار الضربات العسكرية بين الولايات المتحدة وإيران
•أعلن الحوثيون شنّ هجمات على ناقلات نفط سعودية

تراجعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الجمعة لتواصل التحرك في المنطقة السلبية لليوم الثاني على التوالي ،على وشك إعادة اختبار حاجز الدعم المحوري عند 4,000 دولارًا للأونصة ،بسبب الدولار الأمريكي القوي ،وتجاوز خام برنت حاجز 100 دولارًا للبرميل لأول مرة في شهرين ،في ظل تصاعد التوترات الجيوسياسية في منطقة الشرق الأوسط.

والصعود الواسع في أسعار النفط العالمية ، يجدد الضغوط التضخمية على صانعي السياسة النقدية في "البنوك المركزية الكبرى" بقيادة مجلس الاحتياطي الفيدرالي ، مما قد يدفعها إلى رفع أسعار الفائدة في الأجل القريب ،بهدف احتواء التضخم وكبح جماح الأسعار.

نظرة سعرية
• أسعار الذهب اليوم:تراجعت أسعار معدن الذهب بحوالي 0.7% إلى (4,022.11$) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (4,049.73$) ، وسجلت أعلى مستوي عند (4,050.88$).

•عند تسوية الأسعار يوم الخميس ،فقدت أسعار الذهب نسبة 1.9% ،في أول خسارة في غضون الثلاثة أيام الأخيرة ،بسبب تصاعد التوترات العسكرية في منطقة الشرق الأوسط.

الدولار الأمريكي
ارتفع مؤشر الدولار يوم الجمعة بأقل من 0.1% ،ليحافظ على مكاسبه للجلسة الثانية على التوالي ،بالقرب من أعلى مستوياته في ثلاثة أسابيع عند 101.54 نقطة ،عاكسًا استمرار الأداء القوي للعملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية والثانوية.

وكما نعلم أن صعود مستويات العملة الأمريكية، يجعل السبائك الذهبية المسعرة بالدولار الأمريكي أقل جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.

يركز المستثمرين على شراء الدولار الأمريكي كملاذ آمن، مع استمرار تصاعد الضربات العسكرية المتبادلة بين الولايات المتحدة وإيران، بالتزامن مع تصاعد المخاطر حول حركة الملاحة في مضيق هرمز و عبر باب المندب.

أسعار النفط العالمية
تراجعت أسعار النفط العالمية يوم الجمعة بأكثر من 0.5% ،لتتخلي عن أعلى مستوياتها في عدة أسابيع وأشهر ،وذلك بسبب نشاط عمليات التصحيح وجني الأرباح.

يتمسك خام برنت التداول فوق مستوى 100 دولار للبرميل ، مدعومًا بتزايد المخاوف بشأن سلامة إمدادات النفط من منطقة الشرق الأوسط، في ظل استمرار التوترات العسكرية المرتبطة بمضيق هرمز، إلى جانب الحصار البحري الذي تفرضه جماعة الحوثي على السفن السعودية.

مستجدات الحرب الإيرانية
•أعلن الجيش الأمريكي تنفيذ الليلة الثالثة عشرة على التوالي من الضربات الجوية ضد أهداف عسكرية إيرانية.وأعلنت إيران مواصلة الرد العسكري، مع استمرار استهداف مواقع و قواعد عسكرية أمريكية في دول المنطقة.

•أعلن الرئيس الأمريكي ،دونالد ترامب، رسمياً أن واشنطن ستستخدم الأموال والأصول الإيرانية المجمدة فى دفع تعويضات مباشرة عن أي أضرار تلحق بالسفن التجارية أو الشحنات في الممرات المائية.

•وهدد ترامب بقصف وتدمير جسر أو محطة كهرباء إيرانية مقابل كل هجوم تشنه طهران ضد أي سفينة في مضيق هرمز.

•قال وزير الخارجية الإيراني، عباس عراقجي، أن العقيدة الدفاعية لبلاده هي "العين بالعين"، محذراً من أن استهداف البنية التحتية سيشعل رد فعل صاعقاً يوسع رقعة الحرب.

•حذر الأمين العام للأمم المتحدة من أن الأزمة في الشرق الأوسط تقترب من مرحلة خطيرة، داعيًا جميع الأطراف إلى ضبط النفس والعودة إلى المسار الدبلوماسي.

•أعلنت "سنتكوم" أنها قامت بتغيير مسار 12 سفينة تجارية لمنع دخولها الموانئ الإيرانية ضمن إجراءات إعادة فرض الحصار البحري الأمريكي على طهران.

•انتقل الصراع إلى الممر المائي الثاني؛ حيث استهدفت جماعة الحوثي في اليمن ناقلتي نفط سعوديتين بمقاذيف وصواريخ لفرض حصارها البحري المعلن على السعودية. وتوعد ترامب الجماعة وطهران بـ"عقاب عسكري كبير" جراء ذلك.

الفائدة الأمريكية
•وسط صعود أسعار النفط العالمية هذا الأسبوع ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة ‎‎‎‎‏"CME‏‎"‎‏ : تراجع تسعير احتمالات إبقاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بدون أي تغيير في اجتماع يوليو الجاري من 87% إلى 66% ،وارتفع تسعير احتمالات رفع أسعار الفائدة بنحو 25 نقطة من 13% إلى 34%.

•وتراجع تسعير احتمالات إبقاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بدون أي تغيير في اجتماع ديسمبر من  20% إلى 7%،وارتفع تسعير احتمالات رفع أسعار الفائدة بنحو 25 نقطة من 80% إلى 93%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات ،يتابع المستثمرون عن كثيب صدور المزيد من البيانات الاقتصادية من الولايات المتحدة.

•تصدر في وقت لاحق اليوم ،بيانات هامة عن القطاعات الرئيسية في الولايات المتحدة لشهر يوليو ،والتي ستوفر أدلة حول وتيرة نمو الاقتصاد الأمريكي خلال الربع الثالث من هذا العام.

توقعات حول أداء الذهب
نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي": مزيدًا من التقلبات فى أسعار الذهب على المدى القريب..وإذا استمر صعود الدولار والنفط ستتحرك الأسعار باتجاه حاجز 4,000 دولارًا للأونصة ،وهو مستوى يترقبه بعض المستثمرين باعتباره منطقة جاذبة لإعادة بناء المراكز الشرائية.

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏المدعومة ،زادت يوم الخميس بنحو 1.43 طن متري،فى رابع زيادة يومية على التوالي،ليرتفع الإجمالي إلى 1,009.30 طن متري ،والذي يعد أعلى مستوى منذ 24 يونيو الماضي.

نظرة فنية
سعر الذهب يلتقط أنفاسه بعد خسائر حادة - توقعات اليوم – 24-07-2026

•العملة الأوروبية تتماسك فوق أدنى مستوى في 3 أسابيع
•البنك المركزي الأوروبي يُثبت أسعار الفائدة دون أي تغيير
•أبقى البنك الباب مفتوحًا أمام رفع جديد لأسعار الفائدة في سبتمبر
•الأسواق في انتظار أدلة جديدة حول مسار الفائدة الأوروبية

ارتفع اليورو بالسوق الأوروبية يوم الجمعة مقابل سلة من العملات العالمية ، ليبدأ في التعافي من أدنى مستوى في ثلاثة أسابيع مقابل الدولار الأمريكي ،مع نشاط عمليات الشراء من مستويات منخفضة ،وقبيل صدور بيانات هامة عن القطاعات الرئيسية في أوروبا لشهر يوليو.

أبقى البنك المركزي الأوروبي، أسعار الفائدة الرئيسية دون تغيير عند 2.40%، لتظل عند أعلى مستوياتها منذ أبريل 2025، كما أبقى الباب مفتوحًا أمام اتخاذ خطوة إضافية لتشديد السياسة النقدية خلال اجتماع سبتمبر المقبل.

نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم: ارتفع اليورو مقابل الدولار بحوالي 0.15% إلى (1.1388 $) ، من سعر افتتاح اليوم عند (1.373$) ،وسجل أدنى مستوى عند (1.1371$).

•أنهي اليورو تعاملات الخميس منخفضاً بنسبة 0.3% مقابل الدولار ،في خامس خسارة في غضون الستة أيام الأخيرة ،وسجل أدنى مستوى في ثلاثة أسابيع عند 1.1364 دولارًا ،بسبب تصاعد التوترات الجيوسياسية في منطقة الشرق الأوسط وصعود أسعار النفط.

البنك المركزي الأوروبي
أبقى البنك المركزي الأوروبي، في ختام اجتماعه أمس الخميس، أسعار الفائدة الرئيسية دون تغيير عند 2.4% ، لتظل عند أعلى مستوياتها منذ أبريل 2025، وذلك تماشيًا مع معظم التوقعات فى الأسواق العالمية.

وأكد المركزي الأوروبي أن تأثير صدمة أسعار الطاقة لم يتضح بالكامل بعد، في ظل استمرار التقلبات المرتبطة بالتوترات في الشرق الأوسط.

وأشار المركزي الأوروبي إلى أن مخاطر التضخم لا تزال تميل إلى الارتفاع إذا استمرت أسعار الطاقة عند مستويات مرتفعة، مع مراقبة تطورات الأزمة في الشرق الأوسط عن كثب.

وشددت رئيسة البنك المركزي الأوروبي "كريستين لاجارد" على أن القرارات المقبلة ستظل معتمدة على البيانات الاقتصادية واجتماعًا باجتماع، دون تقديم التزام مسبق بشأن مسار الفائدة.

الفائدة الأوروبية
•ذكرت مصادر لوكالة "رويترز" : أن مسؤولو البنك المركزي الأوروبي مستعدون لرفع أسعار الفائدة في سبتمبر.

•تسعير سوق المال لاحتمالات قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس فى سبتمبر المقبل مستقر فوق 90%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرين صدور المزيد من البيانات الاقتصادية فى منطقة اليورو عن مستويات التضخم والبطالة والأجور.

•تصدر في وقت لاحق اليوم ،بيانات هامة عن القطاعات الرئيسية المكونة للاقتصاد الأوروبي خلال يوليو ،بما سيوفر أدلة قوية حول وتيرة النمو الاقتصادي خلال الربع الثالث من هذا العام.

توقعات حول أداء اليورو 
نتوقع هنا في موقع "أف اكس نيوز تودي":إذا جاءت البيانات الاقتصادية أكثر إيجابية عما هو متوقعًا في الأسواق ،سترتفع احتمالات رفع أسعار الفائدة الأوروبية في سبتمبر المقبل ، مما سيؤدي إلى المزيد من التعافي فى سعر صرف اليورو مقابل سلة من العملات العالمية.

نظرة فنية
سعر اليورو مقابل الدولار يبحث عن ارتداد محدود من مناطق التشبع البيعي – توقعات اليوم – 24-07-2026

•العملة اليابانية على وشك تكبّد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي
• وزارة الخزانة الأمريكية تدعو إلى رفع أسعار الفائدة اليابانية
•الحكومة اليابانية مستعدة لاتخاذ إجراءات حاسمة في سوق الصرف
•التضخم الأساسي في اليابان يرتفع، ولكنه يبقى دون هدف البنك المركزي

ارتفع الين الياباني بشكل طفيف في السوق الأسيوية يوم الجمعة مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية ،ضمن محاولات التعافي من المستويات الأدنى في 40 عامًا مقابل الدولار الأمريكي ،مع نشاط نسبي لعمليات الشراء من مستويات منخفضة ، وسط تحذيرات أمريكية من تقلبات الين المفرطة.

والعملة اليابانية في طريقها صوب تكبّد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي ،وبأكبر خسارة أسبوعية في شهرين ،بسبب تصاعد التوترات الجيوسياسية في منطقة الشرق الأوسط ،وتركيز المستثمرين على شراء العملة الأمريكية كأفضل استثمار بديل.

أظهرت البيانات الصادرة اليوم في طوكيو تسارعًا في معدل التضخم الأساسي باليابان خلال يونيو، إلا أنه لا يزال دون المستوى المستهدف لبنك اليابان على المدى المتوسط، الأمر الذي يدعم توقعات الأسواق بالإبقاء على أسعار الفائدة دون تغيير في اجتماع الأسبوع المقبل.

نظرة سعرية
•سعر صرف الين الياباني اليوم :تراجع الدولار مقابل الين بنحو 0.1% إلى (163.72 ¥) ، من سعر افتتاح اليوم عند (163.83¥)، و سجل أعلى مستوى عند (163.94 ¥).

•أنهي الين تعاملات الخميس منخفضًا بنسبة 0.4% مقابل الدولار ،وسجل أدنى مستوى في 40 عامًا عند 163.99 ينات ،بسبب استمرار التصعيد العسكري بين الولايات المتحدة وإيران.

التعاملات الأسبوعية
على مدار تعاملات هذا الأسبوع ،والتي تنتهي رسميًا عند تسوية الأسعار اليوم ، فالين الياباني منخفض حتى اللحظة بنسبة 0.85% مقابل الدولار الأمريكي ،على وشك تكبّد ثالث خسارة أسبوعية على التوالي ،وبأكبر خسارة أسبوعية منذ مايو الماضي.

تحذيرات أمريكية
حذرت وزارة الخزانة الأمريكية، في تقريرها نصف السنوي الصادر أمس الخميس، من استمرار ضعف الين والتقلبات المفرطة في سوق الصرف، وحثّت بنك اليابان على مواصلة رفع أسعار الفائدة، مؤكدةً أن استكمال تطبيع السياسة النقدية سيساعد على استقرار العملة اليابانية والحد من تقلباتها.

الحكومة اليابانية
أكدت وزيرة المالية اليابانية ،ساتسوكي كاتاياما، على أن الحكومة "مستعدة لاتخاذ إجراءات حاسمة في سوق الصرف إذا لزم الأمر"، وأشارت إلى أن السلطات تراقب عن كثب تحركات العملات ، لكنها امتنعت عن التعليق على مستوى معين لسعر الصرف.

نفذت اليابان أكبر تدخل في تاريخها بسوق الصرف خلال شهري أبريل ومايو، بعدما تجاوز سعر صرف الدولار مقابل الين مستوى 160 ينًا.

لكن تأثير ذلك التدخل تلاشى تدريجيًا، كما خفف المسؤولون اليابانيون من حدة التهديدات العلنية بالتدخل، مفضلين اتباع استراتيجية التدخل المفاجئ لإبقاء الأسواق في حالة ترقب.

تلاشى أيضًا الأثر الإيجابي لتصريحات رسمية بشأن إمكانية قيام صندوق التقاعد الحكومي بتحويل جزء من استثماراته الأجنبية إلى الأصول المحلية، ليتحول اهتمام الأسواق مجددًا إلى احتمالات تنفيذ السلطات اليابانية عمليات شراء مباشرة للين في سوق الصرف.

التضخم الأساسي
أظهرت البيانات الصادرة اليوم فى طوكيو ،ارتفاع مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي فى اليابان بنسبة 1.6% فى يونيو،طبقًا لتوقعات السوق ارتفاع بنسبة 1.6% ،وسجل المؤشر ارتفاع بنسبة 1.4% في مايو" بأدنى وتيرة منذ مارس 2022 ".

رغم ارتفاع التضخم الأساسي في اليابان ، لكنه ظل دون هدف البنك المركزي البالغ 2% للشهر الخامس على التوالي، مما يشير إلى أن الشركات لم تُحمّل الأسر بعدُ ارتفاع تكاليف المدخلات بشكل فعّال.

الفائدة اليابانية
•يجتمع بنك اليابان الأسبوع المقبل ،لمناقشة التطورات الاقتصادية في البلاد ، و اتخاذ الإجراءات النقدية المناسبة. 

•تسعير احتمالات قيام البنك المركزي الياباني برفع أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة مئوية فى اجتماع يوليو مستقر حول 30%.

•وتسعير احتمالات قيام البنك المركزي الياباني برفع أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة مئوية فى اجتماع أكتوبر عند 95%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون صدور المزيد من البيانات عن مستويات التضخم والبطالة والأجور فى اليابان.

نظرة فنية
سعر الدولار مقابل الين في هدنة لالتقاط الأنفاس – توقعات اليوم – 24-07-2026