أبقى اليورو على انخفاضه بعدما أبقى البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة دون تغيير عند 2% للاجتماع الثالث على التوالي، ولم يقدم أي تلميحات بشأن التحركات المستقبلية. 

وتراجع اليورو 0.27% إلى 1.1568 دولار، بعد أن لامس 1.1546 دولار، أدنى مستوى له منذ 14 أكتوبر.

وقال شاموتا إن «نهج البنك المركزي الأوروبي القائم على الثبات سيستمر على الأرجح لأشهر عديدة مقبلة».

وأضاف أن «معدلات الفائدة وصلت فعلياً إلى الحد الأدنى من النطاق المحايد، وضغوط التضخم محدودة، فيما يتوقع أعضاء المجلس أن تحفز السياسات المالية في ألمانيا النمو وتخفف أثر التباطؤ التجاري العام المقبل».

الين

تراجع الين الياباني أمام الدولار الأميركي يوم الخميس، بعد أن تبنى بنك اليابان نبرة أقل تشدداً مما كان يتوقعه المتعاملون، في حين تلقى الدولار دعماً إضافياً عقب تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، الذي قال الأربعاء إن خفض الفائدة في ديسمبر ليس مضموناً.

وأبقى بنك اليابان أسعار الفائدة دون تغيير، فيما أشار المحافظ كازو أويدا إلى أن رفعاً للفائدة قد يكون ممكناً بحلول ديسمبر، اعتماداً على توقعات نمو الأجور للعام المقبل.

لكن الأسواق شعرت بخيبة أمل، إذ قال كارل شاموتا، كبير استراتيجيي السوق في شركة كورباي (Corpay) في تورونتو، إن «صناع السياسات في البنك المركزي الياباني خيبوا آمال المتفائلين بالين من خلال إبقاء السياسة دون تغيير، وإظهار نفس مستوى الانقسام الداخلي كما في سبتمبر».

وخلال مؤتمر صحافي عقب الاجتماع، لم يقدم أويدا تفاصيل واضحة حول موعد الرفع المحتمل للفائدة، مما زاد الضغط على العملة اليابانية. وقال لو براين، استراتيجي الأسواق في DRW Trading في شيكاغو، إن «أويدا فاجأ الأسواق بدرجة استعداده للانتظار أطول مما كان متوقعاً».

تباين مع نهج الفيدرالي

وساهم التباين في رسائل الاحتياطي الفيدرالي الأميركي في توسيع الفجوة بين الدولار والين.
فقد أشار باول يوم الأربعاء إلى أن الانقسام داخل لجنة السياسات، إلى جانب نقص البيانات الاقتصادية بسبب إغلاق الحكومة الأميركية المستمر، قد يجعل خفض الفائدة مجدداً هذا العام أمراً صعب التحقيق.

وأوضح باول أن البنك المركزي يرى مخاطر على سوق العمل، لكنه حذر في الوقت نفسه من اتخاذ خطوات إضافية دون رؤية أوضح لأداء الاقتصاد.

وجاء قرار الفيدرالي بخفض الفائدة كما كان متوقعاً، مع تحفظ اثنين من الأعضاء: إذ دعا الحاكم ستيفن ميران إلى خفض أعمق للتكاليف الائتمانية، بينما عارض رئيس بنك كانساس سيتي جيفري شمد أي خفض إضافي بسبب استمرار التضخم.

وقال براين: «باول تواصل بشكل غير دقيق، وربما أظهر ذلك أنه فقد بعض السيطرة على اللجنة، أو أن الخلافات داخلها كانت كبيرة لدرجة أنه لم يرَ جدوى من فرض رأيه».

وأضاف: «رغم ذلك، أعتقد أنهم سيخفضون الفائدة في ديسمبر، لأن سوق العمل أضعف مما يبدو».

وأظهرت عقود العقود الآجلة لأسعار الفائدة الفيدرالية أن الأسواق تسعر الآن احتمالاً بنسبة 71% لخفض الفائدة في ديسمبر، انخفاضاً من نحو 85% قبل تصريحات باول.

وصعد مؤشر الدولار بنسبة 0.38% إلى 99.51، بعدما لامس 99.72، وهو أعلى مستوى منذ الأول من أغسطس.

وارتفع الدولار 0.9% أمام الين ليصل إلى 154.08، وهو أعلى مستوى منذ 13 فبراير.

الجنيه الإسترليني يتراجع

من جهته، انخفض الجنيه الإسترليني بنسبة 0.31% إلى 1.3152 دولار، مسجلاً أدنى مستوى منذ 14 أبريل، وسط توقعات متزايدة بأن بنك إنجلترا قد يقدم على خفض الفائدة، رغم أن معظم المحللين يتوقعون أن يبقي البنك سياسته دون تغيير الأسبوع المقبل.

وفي الوقت نفسه، يراقب المستثمرون تداعيات الاتفاق الذي أعلنه الرئيس الأميركي دونالد ترامب مع نظيره الصيني شي جين بينغ، والذي يشمل خفض الرسوم الجمركية على الصين مقابل تشديد بكين إجراءاتها ضد تجارة الفنتانيل غير المشروعة واستئناف شراء فول الصويا الأميركي والحفاظ على تدفق صادرات المعادن النادرة.

ارتفعت أسعار النفط ماحية الخسائر التي سجلتها في وقت سابق اليوم الخميس، وذلك في أعقاب التوصل إلى اتفاق تجاري يشبه الهدنة بين الولايات المتحدة والصين.

وبعد قمة ثنائية انعقدت في كوريا الجنوبية صباح اليوم، اتفق الرئيسان الأمريكي والصيني على أن تُخفّض واشنطن الرسوم الجمركية على بكين، مقابل استئناف الصين مشترياتها من فول الصويا الأمريكي، والحفاظ على تدفق صادرات المعادن النادرة، وتشديد الرقابة على تجارة مخدر الفنتانيل.

من ناحية أخرى، ينتظر المستثمرون اجتماع "أوبك+" يوم الثاني من نوفمبر تشرين الثاني، وسط تكهنات حول زيادة التحالف سقف الإنتاج بمقدار 137 ألف برميل يومياً اعتباراً من ديسمبر كانون الأول المقبل.

وعلى صعيد التداولات، ارتفعت العقود الآجلة لخام برنت القياسي تسليم ديسمبر كانون الأول عند التسوية بنسبة 0.12% أو 8 سنتات إلى 65 دولاراً للبرميل.

وارتفعت العقود الآجلة لخام نايمكس الأمريكي تسليم ديسمبر كانون الأول بنسبة 0.2% أو ما يعادل 9 سنتات لتغلق عند 60.57 دولار للبرميل.

ارتفعت أسعار الذهب خلال تداولات اليوم الخميس مع تقييم الأسواق لتصريحات رئيس الفيدرالي جيروم باول وكذلك الاتفاق التجاري بين الولايات المتحدة والصين.

كان الفيدرالي قد قرر أمس خفض معدل الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، لكن رئيس البنك المركزي جيروم باول قال إن خفض الفائدة في اجتماع ديسمبر كانون الأول القادم أمر غير مؤكد.

وبحسب أداة "سي إم إي فيدووتش"، يرى المستثمرون احتمالاً بنسبة 72.6% لإجراء خفض آخر هذا العام، ارتفاعاً من 66.6% أمس، ومقارنة بـ 91% قبل أسبوع.

هذا، وتم الإعلان اليوم عن توصل واشنطن وبكين إلى اتفاق تجاري، لكن الأسواق تراه اتفاقاً هشاً لأن المحادثات بين رئيسي البلدين ترامب و شي لم تؤدي إلا إلى خفض الولايات المتحدة الرسوم الجمركية المفروضة على الصين إلى 47% من 57%، مقابل استئناف بكين واردات فول الصويا الأمريكية وصادرات المعادن النادرة، إضافة إلى تشديد الرقابة على تجارة الفنتانيل غير المشروعة.

من ناحية أخرى، ارتفع مؤشر الدولار بحلول الساعة 20:31 بتوقيت جرينتش بنسبة 0.3% إلى 99.5 نقطة، وسجل أعلى مستوى عند 99.7 نقطة وأقل مستوى عند 98.9 نقطة.

وعلى صعيد التداولات، ارتفعت العقود الفورية للذهب في تمام الساعة 20:32 بتوقيت جرينتش بنسبة 0.9% إلى 4037.3 دولار للأوقية.

ارتفعت أسعار العقود الآجلة لفول الصويا في بورصة شيكاغو، الخميس، إلى أعلى مستوياتها منذ يونيو الماضي، بعدما أعلنت وزارة الخزانة الأمريكية أن الصين وافقت على شراء 25 مليون طن متري من فول الصويا الأمريكي سنوياً بموجب اتفاق جديد يستمر لثلاث سنوات، في خطوة تُعد من أبرز نتائج التقارب التجاري بين واشنطن وبكين بعد أشهر من التوتر.

وقال وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسنت إن الصين ستبدأ فوراً بشراء 12 مليون طن من فول الصويا بين الآن ويناير المقبل، مضيفاً أن الاتفاق "ينهي سنوات من استخدام المزارعين الأمريكيين كورقة ضغط سياسية"، في إشارة إلى الخلافات التجارية السابقة التي قلصت الصادرات الزراعية الأمريكية إلى الصين بشكل حاد.

وفي تعاملات الخميس، قفزت العقود الآجلة لفول الصويا تسليم يناير بنسبة 2.3% إلى 13.02 دولار للبوشل في بورصة شيكاغو التجارية (CBOT)، وهو أعلى مستوى منذ أوائل يونيو، مدعومة بآمال انتعاش الطلب الصيني وتراجع المخزونات الأمريكية.

ويرى محللون أن الاتفاق الجديد قد يضيف زخماً قوياً لصادرات المزارعين الأمريكيين ويعزز الأسعار على المدى القصير، خاصة مع تزايد المخاوف بشأن الإمدادات في أميركا الجنوبية نتيجة الطقس الجاف في البرازيل.

وقال “مايكل زينغ”، محلل السلع الزراعية في مجموعة “ستون إكس”، إن “عودة الصين كمشترٍ أساسي بهذا الحجم ستعيد التوازن إلى السوق وتمنح الأسعار دعماً مستداماً خلال الربع الأول من 2026، ما لم تتراجع بكين عن التزاماتها كما حدث في اتفاقات سابقة”.

ويُذكر أن الصين كانت أكبر مشترٍ لفول الصويا الأمريكي قبل الحرب التجارية بين البلدين في عام 2018، حين فرضت رسوماً جمركية على الواردات الزراعية الأمريكية، ما دفعها إلى زيادة مشترياتها من البرازيل والأرجنتين.

ويأتي الاتفاق الجديد في وقت تسعى فيه الولايات المتحدة إلى تقليص العجز التجاري مع الصين وتعزيز الصادرات الزراعية، فيما تتجه بكين لتأمين إمدادات مستقرة من الحبوب والبذور الزيتية في ظل اضطرابات الأسواق العالمية وارتفاع تكاليف الاستيراد.