صدر عن الاقتصاد البريطاني صباح الأربعاء مؤشر أسعار المستهلكين الإجمالي السنوي مرتفعًا بنسبة 2.6% فى نوفمبر ،طبقًا لتوقعات السوق التي أشارت إلى ارتفاع بنسبة 2.6%، أعلى من القراءة السابقة ارتفاع بنسبة 2.3%.

كما صدر مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي السنوي مرتفعًا بنسبة 3.5% ،أقل من توقعات السوق التي أشارت إلى ارتفاع بنسبة 3.6%، أعلى من القراءة السابقة التي سجلت ارتفاع بنسبة 3.3%.

توضح تلك البيانات الضغوط التضخمية الراسخة على صانعي السياسة النقدية فى بنك إنجلترا ،بما يقلص من احتمالات قيام بنك إنجلترا بخفض أسعار الفائدة البريطانية هذا الأسبوع.

•هذا البيان "إيجابي" للجنيه الإسترليني.

•بنك يميل إلى إبقاء أسعار الفائدة ثابتة دون أي تغيير
•ضعف احتمالات رفع أسعار الفائدة اليابانية هذا الأسبوع

ارتفع الين الياباني بالسوق الأسيوية يوم الأربعاء مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية ،ليواصل مكاسبه لليوم الثاني على التوالي مقابل الدولار الأمريكي ،ضمن عمليات التعافي من أدنى مستوى فى ثلاثة أسابيع ،مع استمرار عمليات الشراء من مستويات منخفضة ،قبل انطلاق اجتماع السياسة النقدية الأخير للبنك المركزي الياباني لعام 2024.

يميل بنك اليابان إلى الإبقاء على أسعار الفائدة ثابتة دون أي تغيير ، و ليس في عجلة من أمره لتسريع وتيرة تطبيع السياسة النقدية ، مع تراجع الضغوط التضخمية بفضل الانتعاش الأخير فى قيمة الين.

نظرة سعرية
•سعر صرف الين الياباني اليوم :تراجع الدولار مقابل الين بنسبة 0.1% إلى (153.35¥) ، من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند (153.50¥)، و سجل أعلى مستوى عند (153.78¥).

•حقق الين الياباني يوم الثلاثاء ارتفاع بنسبة 0.4% مقابل الدولار الأمريكي ،فى أول مكسب فى غضون السبعة أيام الأخيرة ،بعدما سجل فى اليوم السابق أدنى مستوى فى ثلاثة أسابيع عند 154.47 ينات.

البنك المركزي الياباني
ينطلق فى وقت لاحق اليوم ،اجتماع البنك المركزي الياباني،لدراسة السياسة النقدية الملائمة لتطورات ثالث أكبر اقتصاد فى العالم ،على أن تصدر القرارات غداً الخميس ، حيث من المتوقع الإبقاء على معظم الأدوات النقدية دون أي تغيير يذكر.

بحسب لوكالة "رويترز"، أفاد خمسة مصادر مطلعة على توجهات البنك المركزي الياباني بأن بنك اليابان يفضل الإبقاء على أسعار الفائدة ثابتة دون تغيير خلال اجتماعه هذا الأسبوع.

يأتي هذا التوجه للبنك المركزي الياباني في ظل حرص صناع السياسات على تخصيص مزيد من الوقت لدراسة المخاطر الخارجية وتحليل المؤشرات المتعلقة بتوقعات الأجور للعام المقبل.

وقالت المصادر إنه لا يوجد إجماع داخل بنك اليابان بشأن القرار النهائي، حيث لا يزال البعض في مجلس الإدارة يعتقدون أن اليابان استوفت الشروط لرفع أسعار الفائدة في ديسمبر. وسوف يعتمد القرار على قناعة كل عضو في مجلس الإدارة باحتمال تحقيق اليابان لارتفاعات أسعار مستدامة مدفوعة بالأجور.

وقال أحد المصادر: اليابان ليست في وضع يتطلب رفع أسعار الفائدة على الفور. وقال مصدر آخر: مع التضخم المعتدل، يمكن استغلال المزيد من الوقت في التدقيق في البيانات المختلفة.

الفائدة اليابانية
عقب التقارير أعلاه ،تراجع تسعير احتمالات قيام بنك اليابان برفع أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة مئوية فى اجتماع الأسبوع المقبل من 65% إلى 25%.

توقعات حول أداء الين الياباني
•نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي":استمرار تحرك الين الياباني فى المنطقة الإيجابية مقابل الدولار الأمريكي ،خاصة إذا جاءت نتائج اجتماع مجلس الاحتياطي الفيدرالي اليوم أكثر تشاؤمًا عما متوقع حاليًا فى الأسواق.

نظرة فنية
الدولار مقابل الين يواجه ضغط سلبي مؤقت – توقعات اليوم 18-12-2024

انخفضت مؤشرات الأسهم الأمريكية خلال تداولات اليوم الثلاثاء في ظل الترقب عن كثب لقرار الاحتياطي الفيدرالي بشأن السياسة النقدية.

وتتجه أنظار الأسواق نحو اجتماع الاحتياطي الفيدرالي الذي يبدأ اليوم الثلاثاء ويستمر على مدار يومين حتى غد الأربعاء.

وتشير التوقعات بشكل كبير خفض الفائدة ربع نقطة مئوية، كما سيشمل بيان البنك المركزي التوقعات الفصلية لأعضاء اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة حول التضخم وآفاق الاقتصاد بالولايات المتحدة.

وكشفت بيانات حكومية صادرة اليوم عن أن مؤشر مبيعات التجزئة في الولايات المتحدة قد ارتفع بنسبة 0.7% على أساس شهري في نوفمبر تشرين الثاني، مقارنة بتوقعات نمو نسبته 0.6%.

وفي ختام الجلسة، انخفض مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 0.6% (ما يعادل 267 نقطة) إلى 43450 نقطة، وبلغ أعلى مستوى عند 43656 نقطة وأقل مستوى عند 43336 نقطة.

وانخفض مؤشر إس آند بي 500 الأوسع نطاقاً بنسبة 0.4% (ما يعادل 23 نقطة) إلى 6050 نقطة، وسجل أعلى مستوى عند 6057 نقطة وأقل مستوى عند 6035 نقطة.

وتراجع مؤشر ناسداك بنسبة 0.3% (نحو 65 نقطة) إلى 20109 نقاط، في حين بلغ أعلى مستوى عند 20149 نقطة وأقل مستوى عند 20004 نقطة.

انخفضت أسعار الصويا بسبب عمليات البيع من الصناديق والمبيعات الفنية، حيث وصل شهر يناير إلى عقد جديد خلال الجلسة، وذلك في ظل ظروف المحاصيل في أمريكا الجنوبية الإيجابية في الغالب، مع ارتفاع بعض التقديرات حول الإنتاج من البرازيل.

وتتوقع AgRural أن يبلغ المحصول في البرازيل 171.5 مليون طن، مع بدء نشاط الحصاد المبكر للغاية. سيصدر تقدير وزارة الزراعة الأمريكية المحدث في 10 يناير، بينما من المقرر أن يصدر CONAB تقديره الجديد في 14 يناير.

واشترت إسبانيا وجهات غير معروفة 187000 و 132000 طن، على التوالي، من فول الصويا الأمريكي 2024/25 قبل الافتتاح. قد يتبين أن هذا المجهول هو الصين عندما يحين وقت التسليم، ولكن هناك تساؤلات مستمرة حول الطلب المستدام من بكين بسبب المخاوف الاقتصادية المحلية وإمكانية نشوب حرب تجارية أخرى مع الولايات المتحدة.

وهناك أيضًا مشاكل تتعلق بتأخير التسليم في الصين بسبب الانتظار الطويل في الجمارك. كانت أسعار دقيق فول الصويا مختلطة بشكل ضيق، مما أدى إلى تعديل الفروقات، وانخفضت أسعار زيت الفول بسبب انتشار النفط الخام والنخيل.

كما انخفضت أسعار الذرة بسبب البيع من قبل الصناديق والمبيعات الفنية. وتراقب الذرة الطقس في الأرجنتين والبرازيل، وتتوقع محاصيل كبيرة من أمريكا الجنوبية.

ويبلغ إجمالي محصول الذرة في البرازيل 121.3 مليون طن. الطلب الإجمالي قوي مع شراء المكسيك 170.400 طن من الذرة الأمريكية 2024/25 صباح الثلاثاء.

ويصدر تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية الأسبوعي عن إنتاج الإيثانول والمخزونات والصادرات يوم الأربعاء. لا تزال الصناعة تأمل في سياسة الوقود الحيوي الودية في الإدارة الرئاسية القادمة، لكن الهوامش ضاقت مؤخرًا، مما قد يحد من الإنتاج.

وتقول وزارة الزراعة الأوكرانية إن صادرات الذرة منذ بداية العام التسويقي في الأول من يوليو بلغت 8 ملايين طن، متأخرة قليلاً عن العام الماضي. تتوقع وزارة الزراعة الفرنسية أن يبلغ إنتاج الذرة في عام 2024 نحو 15 مليون طن، بزيادة 15.5% عن عام 2023 ونحو 13% عن متوسط الخمس سنوات.

أما فيما يتعلق بالقمح، فسوف يستمر في انتظار دخول سقف التصدير الروسي والتعريفات الجمركية الأعلى حيز التنفيذ العام المقبل.

ومع ذلك، لن تدخل هذه التعريفات حيز التنفيذ حتى فبراير/شباط وقد يتم ملء معظم هذا الفراغ بمحاصيل أكبر في الأرجنتين وأستراليا، مما يترك بعض الأعمال للولايات المتحدة.

وتستمر التجارة في مراقبة الحرب الجارية بين روسيا وأوكرانيا بحثًا عن أي تأثير على التجارة العالمية. وتقول وزارة الزراعة الأوكرانية إنه اعتبارًا من الأول من يوليو/تموز، بلغت صادرات القمح 9.2 مليون طن، أي أسرع بنسبة 37% عن العام الماضي.

وتقول وزارة الزراعة الفرنسية إن مساحة زراعة القمح الشتوي اللين ارتفعت بنسبة 9% على أساس سنوي، لكنها وصفت ذلك بأنه "منخفض" مقارنة بالمساحة المزروعة على مدى السنوات الثلاثين الماضية بسبب مشاكل الطقس المستمرة.

وخفضت شركة سوفيكون توقعاتها لمحصول القمح في روسيا لعام 2025 إلى 78.7 مليون طن، أي أقل بنحو 3 ملايين طن عن التخمين الأخير وربما الأصغر منذ عام 2021، بسبب انخفاض القمح الشتوي.

الذرة

وعلى صعيد التداولات، تراجعت العقود الآجلة للذرة تسليم مارس آذار في ختام الجلسة بنسبة 0.3% إلى 4.43 دولار للبوشل.

الصويا

وتراجعت العقود الآجلة للصويا تسليم مارس آذار بنسبة 0.7% إلى 9.78 دولار للبوشل.

القمح

وانخفضت العقود الآجلة للقمح تسليم مارس آذار عند التسوية بنسبة 0.9% إلى 5.45 دولار للبوشل.