•العملة اليابانية على وشك تكبّد خسارة أسبوعية فادحة
•انحسار احتمالات رفع أسعار الفائدة اليابانية فى ديسمبر
•السوق فى انتظار خطاب محافظ بنك اليابان "كازو أويدا"
•صعود العوائد الأمريكية يضغط سلبًا على مستويات العملة اليابانية

انزلق الين الياباني بالسوق الأسيوية يوم الجمعة لأدنى مستوى فى أربعة أشهر مقابل الدولار الأمريكي ،ليعمق خسائره لليوم الخامس على التوالي ،على وشك تكبّد أكبر خسارة أسبوعية فى شهرين ،بسبب صدور بيانات أظهرت تباطؤ ثالث أكبر اقتصاد فى العالم خلال الربع الثالث من هذا العام ،الأمر الذي أدى إلى انحسار احتمالات رفع أسعار الفائدة اليابانية فى ديسمبر المقبل.

ويضغط على العملة اليابانية أيضًا ،صعود العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات ،بعد تعليقات أكثر تشددًا من رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي ،قلصت احتمالات خفض أسعار الفائدة الفيدرالية بنحو 25 نقطة فى ديسمبر.

نظرة سعرية
•سعر صرف الين الياباني اليوم :ارتفع الدولار مقابل الين بنسبة 0.3% إلى (156.74¥) الأعلى منذ 23 يوليو الماضي ، من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند (156.25¥)، و سجل أدنى مستوى عند (156.19¥).

•أنهي الين الياباني تعاملات الخميس منخفضًا بنسبة 0.5% مقابل الدولار الأمريكي ، فى رابع خسارة يومية على التوالي ، بسبب استمرار زخم التجارة المرتبطة بفوز "دونالد ترامب" فى انتخابات الرئاسة الأمريكية.

التعاملات الأسبوعية
على مدار تعاملات هذا الأسبوع ،والتي تنتهي رسميًا عند تسوية الأسعار اليوم ،فالين الياباني منخفض حتى اللحظة بنسبة 2.75% مقابل الدولار الأمريكي ،على وشك تكبّد أكبر خسارة أسبوعية منذ أواخر سبتمبر الماضي.

تباطؤ الاقتصاد الياباني
أظهرت بيانات وزارة التجارة اليابانية يوم الجمعة أن الناتج المحلي الإجمالي سجل نمو بمعدل 0.2% خلال الربع الثالث من هذا العام ،طبقًا لتوقعات الخبراء نمو بمعدل 0.2% ، وسجل الاقتصاد الياباني نمو بمعدل 0.5% فى الربع الثاني بعد التعديل بالنقص من نمو بمعدل 0.7%.

الفائدة اليابانية
•أدت البيانات أعلاه إلى انحسار احتمالات قيام البنك المركزي الياباني برفع أسعار الفائدة للمرة الثالثة هذا العام خلال اجتماع ديسمبر المقبل ،فى انتظار المزيد من الأدلة حول مستويات التضخم والأجور والبطالة فى البلاد.

•فاجأ رئيس الوزراء الياباني الجديد "شيجيرو إيشيبا" الأسواق الشهر الماضي بقوله إن الاقتصاد غير مستعد لمزيد من رفع أسعار الفائدة، رغم أنه خفف من حدة رسالته في وقت لاحق ليقول إنه لن يتدخل في سياسة بنك اليابان.

•أظهر ملخص أراء بنك اليابان لاجتماع أكتوبر الماضي ،الصادر هذا الأسبوع ، انقسام صانعي السياسة النقدية اليابانية بشأن موعد رفع أسعار الفائدة ،وأشاروا إلى أن تحركات الين فى سوق الصرف ستظل مفتاحًا لتوقيت رفع أسعار الفائدة اليابانية مرة أخرى.

•أعلن بنك اليابان أن المحافظ "كازو أويدا" سيلقي خطابًا يوم الاثنين فى مطلع الأسبوع المقبل، والذي سيتم مراقبته للحصول على أي تلميحات حول توقيت الزيادة التالية في أسعار الفائدة.

عائد السندات الأمريكية
ارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الجمعة بنسبة 0.7% ، ليتداول بالقرب من أعلى مستوى فى أربعة أشهر ونصف عند 4.483% ، الأمر الذي يعزز من فرص الاستثمار فى الدولار الأمريكي.

قال رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي "جيروم باول" يوم الخميس: إنه لا توجد حاجة للتسرع في خفض أسعار الفائدة مع استمرار نمو الاقتصاد وقوة سوق العمل وبقاء التضخم أعلى من المستهدف عند 2%.

عقب تلك التعليقات ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎ ‎‎"‎‏CME‏‎"‎‏ : تراجع تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى اجتماع ديسمبر من 83% إلى 59% ،وارتفع تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير من 17% إلى 41%.

ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون فى أوقات متلاحقة اليوم ، صدور بيانات مبيعات التجزئة فى الولايات المتحدة لشهر أكتوبر ،بالإضافة إلى تعليقات بعض مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي.

اتساع الفجوة الحالية في عوائد السندات طويلة الأجل بين اليابان والولايات المتحدة يقلل من جاذبية العائدات اليابانية كهدف استثماري للمشترين على المكشوف وتمويل الصفقات، وهو ما يضغط سلبًا على سعر صرف الين الياباني.

توقعات حول أداء الين الياباني
•نتوقع هنا فى موقع "أف اكس نيوز تودي":إذا جاءت بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية و تعليقات مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي أكثر تشددًا عما هو متوقع ، سيواصل الدولار الأمريكي تحقيق المزيد من المكاسب مقابل الين الياباني.

نظرة فنية
الدولار مقابل الين يستمر بتحقيق الأهداف الإيجابية – توقعات اليوم 15-11-2024

تراجعت مؤشرات الأسهم الأمريكية خلال تداولات اليوم الخميس عقب صدور بيانات اقتصادية بشأن التضخم بالإضافة إلى تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي.

وكشفت البيانات حكومية صادرة اليوم عن تسارع معدل التضخم السنوي في أسعار المنتجين إلى 2.4% في أكتوبر تشرين الأول من 1.9% في سبتمبر أيلول، الأمر الذي ربما يجبر البنك الفيدرالي للتفكير لإبقاء الفائدة مرتفعة لفترة أطول.

وأظهرت بيانات أخرى أن عدد الطلبات المقدمة للحصول على إعانات البطالة في الولايات المتحدة تراجعت بمقدار 4 آلاف طلب إلى 217 ألفاً، خلال الأسبوع المنتهي في التاسع من نوفمبر تشرين الثاني الجاري في حين كان متوقعًا تراجعها بمقدار ألف طلب إلى 220 ألف طلب، كما تم الإبقاء على بيانات الأسبوع دون تغيير عند 221 ألفاً.

كانت بيانات قد كشفت أمس عن ارتفاع مؤشر أسعار المستهلكين في الولايات المتحدة بنسبة 2.6% على أساس سنوي في أكتوبر تشرين الأول، وهو ما يتوافق مع التوقعات، بعدما تباطأ إلى 2.4% في سبتمبر أيلول،  أما على أساس شهري، فارتفع 0.2%.

وباستثناء بعض المواد المتذبذبة كالطاقة والغذاء، ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين بقيمته الأساسية بنسبة 3.3% على أساس سنوي، وهي نفس قراءة سبتمبر أيلول، في حين صعد بنسبة 0.3% على أساس شهري.

من جانبه، قال رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي "جيروم باول" اليوم الخميس إن النمو الاقتصادي القوي في الولايات المتحدة سوف يتيح لأعضاء البنك المركزي عدم التعجل في اتخاذ قرارات حول مدى وسرعة خفض الفائدة.

ووصف جيروم باول نمو الاقتصاد الأمريكي حالياً بأنه الأفضل على الإطلاق بين أي اقتصاد رئيسي في العالم، رغم النمو المخيب للآمال في الوظائف خلال الشهر الماضي والذي رأى أنه نتيجة الإعصار وإضرابات عمالية".

وفيما يتعلق بالتضخم، صرح باول بأنه يقترب من الهدف المحدد من جانب الفيدرالي عند 2%، وذلك رغم وجود بعض التحديات.

وفي ختام الجلسة، انخفض مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 0.5% (ما يعادل 207 نقاط) إلى 43751 نقطة، وبلغ أعلى مستوى عند 44080 نقطة وأقل مستوى عند 43705 نقاط.

وتراجع مؤشر إس آند بي 500 الأوسع نطاقاً بنسبة 0.6% (ما يعادل 36 نقطة) إلى 5949 نقطة، وسجل أعلى مستوى عند 5994 نقطة وأقل مستوى عند 5942 نقطة.

وتراجع مؤشر ناسداك بنسبة 0.6% (نحو 123 نقطة) إلى 19107 نقاط، في حين بلغ أعلى مستوى عند 19275 نقطة وأقل مستوى عند 19073 نقطة.

انخفضت أسعار الحبوب في بورصة شيكاغو للسلع خلال تداولات اليوم الخميس بفعل قرار وزارة الزراعة الأمريكية بزيادة تقديراتها لمحصولي الذرة وفول الصويا في البرازيل.

وتتوقع CONAB أن يبلغ محصول فول الصويا في البرازيل 166.143 مليون طن، أي أعلى بنسبة 0.1% من تقديرات أكتوبر تشرين الأول وأعلى بنسبة 12.5% من محصول العام الماضي بسبب توقعات زيادة المساحة المزروعة.

ويبلغ إجمالي إنتاج الذرة 119.814 مليون طن، أي أعلى بنسبة 0.1% عن الشهر الماضي وربما أعلى بنسبة 3.6% عن العام الماضي، وذلك في المقام الأول بسبب محصول ثانٍ أكبر، والذي يتم زراعته بعد حصاد فول الصويا.

ومن المتوقع أن يبلغ إنتاج المحصول الأول 22.795 مليون طن، أي أعلى بنسبة 0.3% عن الشهر الماضي، ولكن أقل بنسبة 0.7% عن العام الماضي، مع بقاء المحصولين الثاني والثالث دون تغيير عن أكتوبر عند 94.631 مليون و2.387 مليون طن على التوالي.

ومن المتوقع أن يبلغ محصول القمح في البرازيل 8.108 مليون طن، بانخفاض 1.9% عن الشهر السابق بسبب انخفاض متوسط القمح.

ومن المقرر أن تصدر الجولة التالية من تقديرات CONAB في 9 ديسمبر، كما ستصدر وزارة الزراعة الأمريكية أرقام العرض والطلب والإنتاج المحدثة في 10 ديسمبر.

الذرة

وفي ختام الجلسة، تراجعت العقود الآجلة للذرة تسليم ديسمبر كانون الأول بنسبة 1.8% إلى 4.19 دولار للبوشل.

الصويا

وانخفضت العقود الآجلة للصويا تسليم يناير كانون الثاني بنسبة 1.9% إلى 9.87 دولار للبوشل.

القمح

وهبطت العقود الآجلة للقمح تسليم ديسمبر كانون الأول بنسبة 1.7% إلى 5.30 دولار للبوشل.

ارتفعت أسعار النفط خلال تداولات اليوم الخميس مواصلاً مكاسبه للجلسة الثالثة على التوالي، وذلك رغم صدور بيانات المخزونات الأمريكية التي سجلت زيادة أعلى من التوقعات.

وكشفت إدارة معلومات الطاقة عن أن مخزونات النفط في أمريكا ارتفعت في الأسبوع الماضي بمقدار 2.1 مليون برميل إلى 429.7 مليون برميل مقارنة بتوقعات ارتفاع بحوالي 1.1 مليون برميل.

وهبط مخزون البنزين بمقدار 4.4 مليون برميل إلى 206.9 مليون برميل، في حين انخفض مخزون نواتج التقطير بمقدار 1.4 مليون برميل إلى 114.4 مليون برميل.

كما كشفت الوكالة الحكومية عن ارتفاع الطلب على النفط - مقاسًا بالمنتجات النهائية الموردة إلى السوق - بنحو 1.8 مليون برميل يوميًا إلى 21.6 مليون برميل يوميًا، مع زيادة مدخلات المصافي من النفط الخام بمقدار 175 ألف برميل يوميًا عن متوسط الأسبوع السابق.

وعلى صعيد التداولات، ارتفعت أسعار العقود الآجلة لخام "برنت" القياسي تسليم يناير كانون الثاني عند التسوية بنسبة 0.4% أو 28 سنتًا إلى 72.56 دولار للبرميل.

وارتفعت أسعار العقود الآجلة لخام "نايمكس" الأمريكي تسليم ديسمبر كانون الأول بنسبة 0.4% أو 27 سنتًا وأغلقت عند 68.70 دولار للبرميل.