تراجع الين الياباني بالسوق الأسيوية يوم الخميس مقابل سلة من العملات العالمية ، ‏ليواصل خسائره لليوم الثاني على التوالي مقابل الدولار الأمريكي ،على وشك ملامسة ‏أدنى مستوى فى ثلاثة أشهر ،بسبب التباطؤ الحالي فى العائد على سندات الخزانة ‏اليابانية لأجل عشر سنوات.‏

البيانات المخيبة للآمال الصادرة هذا الأسبوع عن إنفاق الأسر و نمو الأجور فى اليابان ، ‏قلصت من احتمالات خروج البنك المركزي الياباني من سياسة أسعار الفائدة السلبية فى ‏النصف الأول من هذا العام.‏

نظرة سعرية

سعر صرف الين الياباني اليوم

ارتفع الدولار مقابل الين بنسبة 0.3% إلى (148.63 ين) ، من سعر افتتاح ‏تعاملات اليوم عند (148.17 ين)، و سجل أدنى مستوى عند (147.93 ين).‏

فقد الين أمس الأربعاء نسبة 0.2% مقابل الدولار ،ليستأنف خسائره التي توقفت فى ‏اليوم السابق ،ضمن عمليات الارتداد من أدنى مستوى فى ثلاثة أشهر عند 148.89 ينات ‏لكل دولار.‏

عائد السندات اليابانية

تراجع عائد سندات الخزانة اليابانية لأجل عشر سنوات يوم الخميس بحوالي 2 نقطة ‏مئوية ، ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،الأمر الذي يضغط بالسلب على ‏مستويات الين الياباني.‏

يأتي هذا التطور فى سوق سندات اليابان ،حيث تتوالي البيانات الاقتصادية التي تظهر ‏أن الضغوط على صانعي السياسة النقدية بالبنك المركزي الياباني لم تصل إلى ‏مستويات تستدعي التخلي عن الأدوات التحفيزية فائقة السهولة.‏

بيانات مخيبة للآمال

أظهرت البيانات الصادرة هذا الأسبوع فى طوكيو ،انخفاض متوسط إنفاق الأسر اليابانية ‏بنسبة 2.5% فى ديسمبر ،أقل من تقديرات الاقتصاديين انخفاض بنسبة 2.0% ، وسجل ‏الإنفاق انخفاض بنسبة 2.9% فى نوفمبر.‏

وجاء نمو الأجور اليابانية في ديسمبر بنسبة 1.0% على أساس سنوي، مرتفعًا من 0.7% ‏في نوفمبر ولكن أقل من 1.3% متوسط توقعات السوق.‏

توقعات

قال الخبير الاستراتيجي فى بنك إتش أس بي سي " كلايد واردل" :كان الين الياباني هو ‏العملة الأسوأ أداءً بين العملات الأجنبية لمجموعة الثمانية الكبرى حتى الآن هذا العام ، ‏ولكننا نتطلع إلى التحسن في المستقبل.‏

وقال الرئيس العالمي لقسم العملات الأجنبية في جيفريز " دبليو. براد بيكتيل":وجهة ‏النظر السائدة هي أنه لا يزال هناك الكثير من الزخم في الأجور، وهذا سيبقي بنك ‏اليابان على المسار الصحيح لتخفيف السياسة النقدية فى النصف الثاني من هذا العام.‏

الجدير بالذكر أنه سيكون الاختبار الكبير التالي للين هو نتائج جولات الأجور في "شونتو" ‏بعد ما يزيد قليلاً عن شهر من الآن، الأمر الذي من شأنه أن يقدم وضوحًا أكبر حول ما إذا ‏كان بنك اليابان يستطيع رفع أسعار الفائدة.‏

نظرة فنية

الدولار مقابل الين يحاول التعافي – تحليل - 08-02-2024‏

ارتفعت مؤشرات الأسهم الأمريكية خلال تداولات اليوم الأربعاء مدعومة بنتائج أعمال إيجابية ليحقق كل من الداو جونز وإس آند بي 500 سادس إغلاق قياسي لهما منذ بداية عام 2024.

وعن موسم نتائج الأعمال الفصلية عن الربع الرابع من عام 2023، فقد كان موسما قويا في العموم في ظل التوقعات بتخفيض سعر الفائدة من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي.

 وجاء الموسم قوياً نتيجة الأداء القوي لشركات التكنولوجيا الكبرى لا سيما تلك التي تركز على أنشطة الذكاء الاصطناعي.

كان رئيس الفيدرالي "جيروم باول" قد صرح في مقابلة يوم الأحد بأن البنك المركزي الأمريكي يتوقع خفض الفائدة 3 مرات فقط هذا العام، وإنه لا يتوقع بدء مسار التخفيف في مارس آذار القادم.

وفي نفس الوقت، حذر رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس "نيل كاشكاري" اليوم من التسرع في خفض أسعار الفائدة، التي قال إنها لم تؤثر بشكل كامل بعد في جميع جوانب الاقتصاد الأمريكي.

هذا، ويتوقع المستثمرون أن يخفض الفيدرالي أسعار الفائدة هذا العام 6 مرات على الأقل، بمقدار 25 نقطة أساس لكل مرة، وهي توقعات أسهمت في قفزات مؤشرات الأسهم الأمريكية في الآونة الأخيرة.

وأظهرت بيانات صادرة اليوم الأربعاء اتساع العجز التجاري الأمريكي بنسبة 0.5% إلى 62.2 مليار دولار في الشهر الأخير من 2023، مقارنة بـ61.9 مليار دولار في نوفمبر تشرين الثاني.

وفي ختام الجلسة، ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 0.4% (ما يعادل 156 نقطة) إلى 38677 نقطة، وسجل أعلى مستوى عند 38748 نقطة وأقل مستوى عند 38571 نقطة.

وصعد مؤشر إس آند بي 500 الأوسع نطاقاً بنسبة 0.8% (ما يعادل 41 نقطة) إلى 4995 نقطة، وسجل أعلى مستوى عند 4999 نقطة وأقل مستوى عند 4969 نقطة.

وارتفع مؤشر ناسداك بنسبة 0.9% (نحو 147 نقطة) إلى 15756 نقطة، وبلغ أعلى مستوى عند 15770 نقطة وأقل مستوى عند 15645 نقطة.

قال التجار إن أسعار الذرة في شيكاغو انخفضت إلى أدنى مستوى جديد لها منذ ثلاث سنوات اليوم الأربعاء، حيث أظهرت خرائط الطقس أن موجة حارة وجافة في الأرجنتين ستفسح المجال لهطول أمطار واسعة النطاق في الأيام المقبلة.

كما انخفضت العقود الآجلة لفول الصويا - حيث لمس عقد فول الصويا الأكثر نشاطًا على الرسم البياني المستمر أدنى سعر شوهد منذ 15 ديسمبر 2020 - حيث تزيد الأمطار المتوقعة في مناطق النمو البرازيلية الرئيسية من توقعات الإمدادات الكبيرة في أمريكا الجنوبية.

وقال كارل سيتزر، المؤسس المشارك لشركة Consus Ag Consulting، إن تحركات السوق تؤكد كيف يحول المشاركون في السوق تركيزهم مرة أخرى نحو توقعات وفرة إنتاج الحبوب والبذور الزيتية هذا العام.

وقال سيتزر: "في الوقت الحالي، ليس لدينا سوق طلب ضعيف". "ما نواجهه هو مشكلة العرض. نحن ننتج فائضاً لتلبية احتياجات العالم."

إن القلق بشأن العرض والطلب هو أيضًا ما دفع الصناديق والمشاركين الآخرين في السوق إلى قضاء اليوم في تعديل مراكزهم قبل مجموعة من تقارير المحاصيل يوم الخميس.

وسيشمل عدد كبير من البيانات تحديث وكالة كوناب البرازيلية لتقديرات الإنتاج الرسمية للبلاد، وتقديرات هيئة الإحصاء الكندية لمخزونات الحبوب في البلاد، وتوقعات العرض والطلب الشهرية الصادرة عن وزارة الزراعة الأمريكية في الولايات المتحدة والعالم.

وأضاف سيتزر إن التجارة ستراقب بشكل خاص تقديرات كوناب، بعد أن أعلنت وزارة الزراعة الأمريكية الشهر الماضي عن محاصيل برازيلية أكبر من المتوقع، بالإضافة إلى مستويات إنتاج وإنتاج أكبر في الولايات المتحدة للمحصول الذي تم حصاده مؤخرًا.

وعلق سيتزر: "يميل كوناب إلى تعقب وزارة الزراعة الأمريكية في أرقام الإنتاج"، مشيرًا إلى أنه إذا كانت أرقام كوناب مرتفعة نسبيًا، "فهذا يعني أن رقم وزارة الزراعة الأمريكية ربما يكون قريبًا جدًا".

وتراجع عقد الذرة الأكثر نشاطًا في بورصة شيكاغو للتجارة بمقدار 4-1/2 سنتًا عند 4.34-1/4 دولار للبوشل. كما أغلقت عقود الصويا بانخفاض قدره 10-1/2 سنتًا عند 11.89 دولارًا للبوشل. في المقابل، ارتفعت أسعار القمح في بورصة شيكاغو التجارية بنحو 7 سنتات عند 6.02 دولار للبوشل.

ارتفعت غالبية العملات الرقمية خلال تداولات اليوم الأربعاء وسط عزوف عن الملاذات الآمنة وإقبال على الأصول عالية المخاطرة مع تقييم تصريحات مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي مؤخراً.

كان رئيس الفيدرالي "جيروم باول" قد صرح في مقابلة يوم الأحد بأن البنك المركزي الأمريكي يتوقع خفض الفائدة 3 مرات فقط هذا العام، وإنه لا يتوقع بدء مسار التخفيف في مارس آذار القادم.

وفي نفس الوقت، حذر رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس "نيل كاشكاري" اليوم من التسرع في خفض أسعار الفائدة، التي قال إنها لم تؤثر بشكل كامل بعد في جميع جوانب الاقتصاد الأمريكي.

هذا، ويتوقع المستثمرون أن يخفض الفيدرالي أسعار الفائدة هذا العام 6 مرات على الأقل، بمقدار 25 نقطة أساس لكل مرة، وهي توقعات أسهمت في قفزات مؤشرات الأسهم الأمريكية في الآونة الأخيرة.

الإيثريوم

وعلى صعيد التداولات، ارتفع سعر الإيثريوم على منصة كوين ماركت كاب بحلول الساعة 23:17 بتوقيت جرينتش بنسبة 2% إلى 2425.8 دولار.

سولانا

قفز سعر العملة الرقمية سولانا على منصة كوين ماركت كاب بنسبة 3.8% إلى 100.8 دولار.