أهم 3 أسهم الذكاء الاصطناعي في 2025

الأسهم الرائدة في الذكاء الاصطناعي لعام 2025

الذكاء الاصطناعي (AI) أصبح القوة الدافعة وراء كل المتغيرات الحديثة في الأسواق المالية، وفي 2025، بات من أكثر القطاعات جذباً للمستثمرين. في هذا المقال، نستعرض أهم ثلاث أسهم في قطاع الذكاء الاصطناعي: نفيديا، مايكروسوفت، وأمازون، ونتعرف سويًا على الأسباب التي تدفع المستثمرين للتركيز عليها.

1. نفيديا (NVIDIA)

التاريخ

تأسست نفيديا في 1993 على يد جينسن هوانج وشركائه، وركزت في البداية على وحدات معالجة الرسومات (GPUs) للألعاب. في 2006، أطلقت منصة CUDA التي أحدثت ثورة باستخدام وحدات المعالجة في الحوسبة المتوازية، بما فيها تدريب نماذج الذكاء الاصطناعي. بحلول عام 2025، استحوذت نفيديا على حوالي 87% من سوق وحدات GPU المستخدمة في AI، بفضل منتجات مثل H100 وBlackwell، والتي تعتبر الخيار الأول لشركات مثل OpenAI وGoogle.

على الرغم من المنافسة القادمة من نماذج الذكاء الاصطناعي الصينية مثل DeepSeek R1، إلا أن نفيديا ما زالت في الصدارة.

التحليل الأساسي

• القيمة السوقية: 3.517 تريليون دولار (يونيو 2025)
• نسبة P/E: تاريخية 46.59، متوقعة 33.63
• PEG المتوقع (5 سنوات): 1.36
• السعر إلى المبيعات: 23.93
• السعر إلى القيمة الدفترية: 42.18

التحليل الفني

يتداول السهم في نطاق عرضي على الفريم الأسبوعي بين 153 و87.9 دولارًا. ارتد من الدعم الأسبوعي عند 87 دولارًا وصعد بقوة، لكن مع التشبع الشرائي على مؤشر RSI من المتوقع حدوث تصحيح.

أفضل مناطق الشراء: 140 - 134 - 129 دولارًا.

2. مايكروسوفت (Microsoft)

التاريخ

تأسست مايكروسوفت في 1975 على يد بيل جيتس وبول ألين، ودخلت مجال الذكاء الاصطناعي في التسعينات من خلال Microsoft Research. أطلقت Cortana في 2014، ثم دمجت الذكاء الاصطناعي في خدماتها مثل Azure، Office 365، وTeams. شراكتها مع OpenAI عززت مكانتها في AI السحابي.

التحليل الأساسي

• القيمة السوقية: 3.547 تريليون دولار (يونيو 2025)
• نسبة P/E: 37.03 تاريخية، 31.95 متوقعة
• PEG: 2.25
• هامش الربح: 36.86%
• الإيرادات السنوية: 280.26 مليار دولار
• التدفق النقدي الحر: 54.82 مليار دولار

التحليل الفني

كان السهم يتداول على الفريم اليومي في نطاق عرضي بين 468 كمقاومة و348.5 كدعم، ونجح في اختراق المقاومة مؤخرًا. مع زخم شرائي على RSI، يُتوقع استمرار الصعود نحو 516 دولارًا.

أفضل مناطق الشراء: 486 و456 دولارًا.

3. أمازون (Amazon)

التاريخ

تأسست أمازون في 1994 على يد جيف بيزوس كمتجر كتب إلكتروني، لكنها سرعان ما تحولت إلى "متجر كل شيء". اعتمدت على الذكاء الاصطناعي منذ 1998 في محرك التوصيات، الذي يولد نحو 35% من الإيرادات. ومن خلال AWS، تقدم خدمات AI مثل SageMaker وتستخدمه في اللوجستيات والمساعد الصوتي Alexa.

بحلول 2025، دمجت أمازون الذكاء الاصطناعي في كل عملياتها، مما عزز مكانتها كشركة تقنية رائدة.

التحليل الأساسي

• القيمة السوقية: 2.29 تريليون دولار
• نسبة P/E: 35.20 تاريخية، 33.44 متوقعة
• PEG: 2.39
• الإيرادات السنوية: 650.31 مليار دولار
• هامش الربح: 10.14%
• التدفق النقدي الحر: 39.27 مليار دولار

التحليل الفني

نرى على فريم 4 ساعات اتجاهًا عرضيًا بين 241.93 كمقاومة و161.91 كدعم. يتكون نموذج AB=CD هارمونيك قد ينتهي عند منطقة PRZ قرب المقاومة، وقد يشهد السهم تصحيحًا على RSI إلى 50 قبل معاودة الصعود.

أفضل مناطق الشراء: 204.5 و196.8 دولارًا.