كشفت نتائج شركة الزيت العربية السعودية (أرامكو السعودية)، المدرجة في السوق السعودية، تراجع صافي الأرباح بنسبة 12.4% بنهاية عام 2024، مقارنة بأرباح عام 2023.

ووفقا لبيانات الشركة على موقع السوق السعودية "تداول" اليوم الثلاثاء، بلغ صافي الربح 398.42 مليار ريال، بنهاية عام 2024، مقابل أرباح بلغت 454.76 مليار ريال في عام 2023.

وأوضحت الشركة أن تراجع الأرباح يعود إلى انخفاض الإيرادات والدخل الآخر المتعلق بالمبيعات، وارتفاع تكاليف التشغيل، وانخفاض دخل التمويل والدخل الآخر.

وأظهرت نتائج عام 2024 تحقيق ربح تشغيلي بقيمة 774.63 مليار ريال مقابل أرباح تشغيلية بلغت 868.29 مليار ريال في عام 2023، بانخفاض نسبته 10.8%.

وانخفض إجمالي الإيرادات بنسبة 0.97%، إلى 1.637 تريليون ريال في عام 2024، مقارنة بـ 1.653 تريليون ريال، في عام 2023.

وأعلنت الشركة توزيع الأرباح الأساسية على المساهمين عن الربع الرابع من عام 2024م، ويمثل ذلك زيادة بنسبة 4.2% مقارنة بالربع الثالث من عام 2024م، وبما يتماشى مع سياسة الشركة لتوزيع الأرباح والتي تهدف إلى توزيع أرباح مستدامة ومتزايدة. بالإضافة إلى ذلك، أعلنت أرامكو عن التوزيع الأول للأرباح المرتبطة بالأداء على المساهمين بناءً على النتائج السنوية الكاملة لعام 2024م وحُسبت هذه الأرباح المرتبطة بالأداء على أساس 70% من التدفقات النقدية الحرة لمجموعة أرامكو السعودية لعام 2024م، وذلك بعد خصم توزيعات الأرباح الأساسية وأي مبالغ أخرى بما فيها الاستثمارات الخارجية.

وبحسب بيان الشركة فإن إجمالي المبلغ الموزع هو 80.10 مليار ﷼ سعودي (21.36 مليار دولار أمريكي)، يشمل:

توزيعات الأرباح الأساسية 79.28 مليار ﷼ سعودي (21.14 مليار دولار أمريكي).

توزيعات الأرباح المرتبطة بالأداء 0.82 مليار ﷼ سعودي (0.22 مليار دولار أمريكي).

•المعدن الثمين يتداول فوق 2,900 دولارًا للأونصة مرة أخرى
•السوق في انتظار أدلة حاسمة حول خفض أسعار الفائدة الأمريكية

ارتفعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الثلاثاء لتواصل التحرك صعودًا لليوم الثاني على التوالي ،لتتداول فوق حاجز 2,900 دولارًا للأونصة مرة أخرى ،بفضل الهبوط الحالي في مستويات الدولار الأمريكي.

يترقب المستثمرون على مدار هذا الأسبوع ،صدور سلسلة من البيانات الهامة عن سوق العمل في الولايات المتحدة،والتي من المتوقع أن توفر تسعير حاسم للاحتمالات القائمة حول أسعار الفائدة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي.

نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم:ارتفعت أسعار معدن الذهب بنسبة 1.0% إلى (2,920.72$) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (2,892.71$) ، وسجلت أدنى مستوي عند (2,882,03$).

•عند تسوية الأسعار يوم الاثنين، حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 1.25% ،في أول مكسب في غضون الثلاثة أيام الأخيرة ،ضمن عمليات التعافي من أدنى مستوى في ثلاثة أسابيع عند 2,832.73 دولارًا للأونصة ،وبدعم تراجع الدولار الأمريكي.

الدولار الأمريكي
انخفض مؤشر الدولار يوم الثلاثاء بنسبة 0.35% ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،عاكسًا استمرار هبوط مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية.

وكما نعلم أن هبوط مستويات العملة الأمريكية، يجعل السبائك الذهبية المسعرة بالدولار الأمريكي أكثر جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.

يأتي هذا التراجع فى مستويات الدولار الأمريكي ،وسط هبوط العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات لأدنى مستوى فى خمسة أشهر ،وسط تصاعد التوترات التجارية العالمية.

تشير بعض التوقعات إلى أن سياسات ترامب التجارية ستؤثر بشكل كبير على النمو العالمي، وإنها ستكون جرحًا ذاتيًا في وقت يبدو فيه الاقتصاد الأمريكي أكثر عرضة للخطر.

الفائدة الأمريكية
•وفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎‎‎‎‏"CME‏‎"‎‏ : تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى اجتماع مارس مستقر حاليًا عند 9% ، وتسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير عند 91%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون هذا الأسبوع صدور سلسلة من البيانات الهامة عن سوق العمل فى الولايات المتحدة ،تصدر الأربعاء وظائف الشركات الخاصة الأمريكية ،ويوم الخميس طلبات إعانة البطالة الأسبوعية ،ويوم الجمعة تقرير الوظائف الشهري.

توقعات حول أداء الذهب
•قال محلل الأسواق المالية لدى كابيتال دوت كوم "كايل رودا": أن التدهور الواضح في العلاقات التجارية العالمية وضعف الدولار الأمريكي بسبب المخاوف من تباطؤ مفاجئ في نمو اقتصاد الولايات المتحدة أعطى السوق دفعة قوية بين عشية وضحاها للأسعار الذهب.

•قال بنك "جي بي مورجان": إنه يحتفظ برؤية صعودية هيكلية طويلة الأجل للذهب مع هدف سعري يقترب من 3,000 دولار للأونصة في الربع الرابع من عام 2025.

صندوق ‏SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق ‏SPDR Gold Trust‏ اكبر صناديق المؤشرات العالمية ‏المدعومة ،انخفضت أمس الاثنين بنحو 3.45 طن متري،فى رابع انخفاض يومي على التوالي ،لينزل الإجمالي إلى 900.93 طن متري ،والذي يعد أدنى مستوى منذ 20 فبراير الماضي.

نظرة فنية
سعر الذهب يؤكد الاختراق – توقعات اليوم 04-03-2025

•رسوم ترامب الجمركية تدخل حيز التنفيذ على كندا و المكسيك والصين
•الصين ترد بفرض رسوم إضافية بنحو 15% على السلع الأمريكية
•الاتحاد الأوروبي في مرمي نيران الرسوم الأمريكية العدوانية

تراجع اليورو بالسوق الأوروبية يوم الثلاثاء مقابل سلة من العملات العالمية ، ضمن عمليات التقاط الأنفاس بعد قفزة يومية واسعة مقابل الدولار الأمريكي. يأتي هذا التراجع بسبب تصاعد التوترات التجارية العالمية ،مع دخول رسوم ترامب الجمركية على كندا والمكسيك والصين حيز التنفيذ الفعلي.

تتحول تهديدات الرئيس الأمريكي دونالد ترامب بالتعريفات الجمركية إلى حقيقة بوتيرة متزايدة، مما يضع الاتحاد الأوروبي في مرمى هذه الرسوم العدوانية، حيث من المقرر أن يشهد الثاني من أبريل المقبل جولة جديدة من التعريفات الجمركية "المتبادلة" من واشنطن.

نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم: تراجع اليورو مقابل الدولار بحوالي 0.15% إلى ( 1.0471$) ، من سعر افتتاح التعاملات عند (1.0486$) ، وسجل أعلى مستوى عند (1.0496$).

•أنهي اليورو تعاملات الاثنين مرتفعًا بنسبة 1.1% مقابل الدولار ،بأكبر مكسب يومي منذ 20 يناير الماضي ، بفضل اتفق زعماء أوروبا على تقديم خطة عاجلة إلى الولايات المتحدة لتحقيق السلام في أوكرانيا، مما قد يقلص المخاطر المحيطة بالاقتصاد الأوروبي.

•دعم تلك المكاسب أيضًا بيانات أعلى من توقعات السوق عن مستويات التضخم الرئيسية في أوروبا لشهر فبراير ،مما يجدد الضغوط التضخمية على صانعي السياسة النقدية في البنك المركزي الياباني.

رسوم ترامب الجمركية
دخلت اليوم الثلاثاء رسوم الرئيس الأمريكي "دونالد ترامب" الجمركية بنسبة 25% على كندا والمكسيك، و10% إضافية على الصين، حيز التنفيذ الفعلي، مما يصعد التوترات التجارية العالمية ويؤثر سلبًا على حركة التجارة الدولية.

وفى رد فعل سريع، أعلنت الصين، أنها ستفرض رسوما جمركية إضافية تصل إلى 15% على بعض السلع الأمريكية اعتبارا من 10 مارس الجاري، وستقيد الصادرات إلى 15 شركة أمريكية.

ومع تحول تهديدات الرئيس الأمريكي دونالد ترامب بالتعريفات الجمركية إلى حقيقة بوتيرة متزايدة، يصبح الاتحاد الأوروبي في مرمى هذه الرسوم العدوانية، حيث من المقرر أن يشهد الثاني من أبريل المقبل جولة جديدة من التعريفات الجمركية "المتبادلة" من واشنطن.

وفى وقت سابق قال ترامب :الرسوم الجمركية ستحدث بالتأكيد مع الاتحاد الأوروبي. إنهم يستغلوننا حقًا. لدينا عجز يزيد عن 300 مليار دولار. لا أستطيع أن أقول إن هناك جدولًا زمنيًا، لكنه سيحدث قريبًا جدًا.

وقال ترامب عن الاتحاد الأوروبي: إنهم لا يأخذون سياراتنا، ولا يأخذون منتجاتنا الزراعية. إنهم لا يأخذون أي شيء تقريبًا، ونحن نأخذ كل شيء، ثم ملايين السيارات، وكميات هائلة من المواد الغذائية والمنتجات الزراعية.

البنك المركزي الأوروبي
•يجتمع البنك المركزي الأوروبي يومي الأربعاء والخميس من هذا الأسبوع ،لدراسة السياسة النقدية الملائمة للتطورات الاقتصادية الأخيرة فى المنطقة الأوروبية الموحدة.

•من المتوقع على نطاق واسع قيام البنك بخفض أسعار الفائدة الأوروبية بنحو 25 نقطة أساس إلى نطاق 2.65% كأدنى مستوى منذ ديسمبر 2022.

•السوق تنتظر المزيد من الأدلة حول استمرار البنك المركزي الأوروبي في تخفيف السياسة النقدية وخفض أسعار الفائدة على مدار هذا العام.

فجوة أسعار الفائدة
فجوة أسعار الفائدة بين أوروبا والولايات المتحدة مستقرة حاليًا عند 160 نقطة أساس ، لصالح أسعار الفائدة الأمريكية ،وعلى حسب الاحتمالات القائمة حاليًا من المرجح أن تتسع إلى 185 نقطة أساس هذا الأسبوع ،الأمر الذي يصب في اتجاه تراجع سعر صرف اليورو مقابل الدولار الأمريكي.

نظرة فنية
سعر اليورو مقابل الدولار يخترق المقاومة – توقعات اليوم 04-03-2025

•السوق في انتظار المزيد من الأدلة حول مسار أسعار الفائدة اليابانية
•ترامب يؤكد على فرض رسوم جمركية بنحو 25% على كندا والمكسيك

ارتفع الين الياباني بالسوق الأسيوية يوم الثلاثاء مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية،ليوسع مكاسبه لليوم الثاني على التوالي مقابل الدولار الأمريكي ،على وشك ملامسة أعلى مستوى في أربعة أشهر ،وسط الاحتمالات القوية لرفع أسعار الفائدة اليابانية في مارس الجاري.

ويدعم العملة اليابانية أيضًا هبوط العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات لأدنى مستوى في خمسة أشهر ،بعد تأكيد الرئيس الأمريكي"دونالد ترامب" على عدم تأجيل الرسوم الجمركية بنحو 25% على كندا والمكسيك.

نظرة سعرية
•سعر صرف الين الياباني اليوم :تراجع الدولار مقابل الين بنسبة 0.6% إلى ( 148.52¥) ، من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند (149.49¥)، و سجل أعلى مستوى عند (149.62¥).

•حقق الين يوم الاثنين ارتفاع بنسبة 0.75% مقابل الدولار ،ليستأنف مكاسبه التي توقفت على مدار ثلاثة أيام ضمن عمليات تصحيح وجني أرباح من أعلى مستوى في أربعة أشهر عند 148.56 ينات.

الفائدة اليابانية
•قال نائب محافظ بنك اليابان "شينيتشي أوشيدا" يوم الجمعة : إن البنك المركزي على استعداد لمواصلة رفع أسعار الفائدة قصيرة الأجل إذا اتجهت التطورات الاقتصادية والأسعار بما يتماشى مع توقعاته.

•تسعير احتمالات قيام البنك المركزي الياباني برفع أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة مئوية فى اجتماع مارس مستقر حاليًا حول 85%.

•ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون صدور المزيد من البيانات عن مستويات التضخم والبطالة والأجور فى اليابان قبل اجتماع 19 مارس الجاري.

عائد السندات الأمريكية
تراجع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات الثلاثاء بنسبة 1.1% ، ليعمق خسائره للجلسة الثالثة على التوالي ،مسجلاً أدنى مستوى في خمسة أشهر عند 4.115% ، الأمر الذي يقلص من فرص الاستثمار في الدولار الأمريكي.

يأتي هذا التطور في سوق سندات الولايات المتحدة،مع استعداد المستثمرين لدخول الرسوم الجمركية بنحو 25% التي فرضها الرئيس الأمريكي "دونالد ترامب" على كندا و المكسيك حيز التنفيذ.

قال ترامب يوم الاثنين :لقد تم الاتفاق على كل شيء .الرسوم تدخل حيز التنفيذ يوم الثلاثاء. وأضاف ترامب: لم يتبق مجال للمكسيك أو لكندا.

وفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة‎ ‎‎"‎‏CME‏‎"‎‏ : تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة ‏أساس فى اجتماع مارس مستقر حاليًا عند 9% ، و تسعير احتمالات الإبقاء على أسعار الفائدة دون أي تغيير عند 91%.

تقلص الفجوة الحالية في عوائد السندات طويلة الأجل بين اليابان والولايات المتحدة يعزز من جاذبية العائدات اليابانية كهدف استثماري للبائعين على المكشوف وتمويل الصفقات، وهو ما يصب فى صالح ارتفاع سعر صرف الين الياباني.

توقعات حول أداء الين الياباني
•قال كبير محللي العملات في بنك إم يو إف جي الياباني "لي هاردمن": إن «بنك اليابان أصبح أكثر تفاؤلاً مما كان متوقعاً في بداية العام، إذ رفع أسعار الفائدة مرة أخرى وألمح بشدة إلى احتمال مواصلة هذا النهج في المستقبل.

•وأوضح هاردمن : إن زيادة التقلبات وارتفاع الين والعوائد اليابانية جعلت عمليات الكاري تريد أقل جاذبية. وأضاف: لا يزال الين منخفض العائد، لكن المخاطرة في بيعه على المكشوف أصبحت أعلى.

•أشار محللو «جيه بي مورغان» إلى أن ارتفاع الين يأتي ضمن تحول أوسع من استراتيجيات الكاري تريد إلى البحث عن القيمة في أسواق العملات.

نظرة فنية
الدولار مقابل الين يحق الهدف السلبي – توقعات اليوم 04-03-2025