|
الذهب يحافظ على مكاسبه بفضل تراجع الدولار الأمريكي
2024-06-19 09:46AM UTC
•نشاط اقتصادي باهت فى الولايات المتحدة خلال الربع الثاني
•ارتفاع احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية مرتين هذا العام
ارتفعت أسعار الذهب بالسوق الأوروبية يوم الأربعاء لتحافظ على مكاسبها لليوم الثاني على التوالي ،بفضل تراجع الدولار الأمريكي فى سوق صرف العملات الأجنبية ، على وشك تسجيل أعلى مستوى فى نحو أسبوعين ،خاصة بعد بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية.
أظهرت تلك البيانات النشاط الباهت للاقتصاد الأمريكي خلال الربع الثاني من هذا العام ، الأمر الذي عزز من احتمالات قيام مجلس الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة مرتين على الأقل هذا العام.
نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم :ارتفعت أسعار معدن الذهب بنسبة 0.25% إلى (2,335.07 $) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (2,329.44$) ، وسجلت أدنى مستوي عند (2,326.57$).
•عند تسوية الأسعار يوم الثلاثاء،حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 0.45% ، فى ثاني مكسب فى غضون الثلاثة أيام الأخيرة ،بدعم تراجع دولار وعوائد الولايات المتحدة.
الدولار الأمريكي
تراجع مؤشر الدولار يوم الأربعاء بحوالي 0.1% ،ليواصل خسائره للجلسة الثالثة على التوالي ،عاكسًا استمرار هبوط مستويات العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية.
وكما نعلم أن هبوط مستويات العملة الأمريكية، يجعل السبائك الذهبية المسعرة بالدولار الأمريكي أفضل جاذبية للمشترين الذي يحملون عملات أخرى.
بيانات ضعيفة
سجلت مبيعات التجزئة الأمريكية بالقيمة الإجمالية ارتفاع بنسبة 0.1% فى مايو ، أقل من توقعات السوق ارتفاع بنسبة 0.3% ،وعدلت القراءة السابقة إلى انخفاض بنسبة 0.2 % من ارتفاع بنسبة 0.0%.
وبالقيمة الأساسية سجلت مبيعات التجزئة انخفاض بنسبة 0.1% فى مايو ،أسوأ من توقعات السوق ارتفاع بنسبة 0.2% ،وعدلت القراءة السابقة إلى انخفاض بنسبة 0.1% من ارتفاع بنسبة 0.2%.
فى أحدث البيانات التي تؤشر على النشاط الاقتصادي الباهت فى الولايات المتحدة ، مقلصة الضغوط المشددة على صانعي السياسة النقدية فى مجلس الاحتياطي الفيدرالي.
الفائدة الأمريكية
•عقب البيانات أعلاه ووفقًا لأداة "فيد ووتش" التابعة لمجموعة "CME" : ارتفع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة أساس فى يوليو من 8% إلى 10% ،واحتمالات الخفض فى سبتمبر من 60% إلى 67 % ، و احتمالات الخفض فى نوفمبر من 74% إلى 80%.
•من أجل إعادة تسعير تلك العقود ،يتابع المتعاملون عن كثب تعليقات مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي عن تطور معركة التضخم فى الولايات المتحدة ومستقبل أسعار الفائدة.
توقعات حول أداء الذهب
•قال محلل السوق فى آي جي "ياب جون رونج": يبدو أن عوائد سندات الخزانة الأضعف بين عشية وضحاها والتحركات الضعيفة حول الدولار الأمريكي بعد قراءة مبيعات التجزئة الأمريكية المخيبة للآمال توفر مجالًا لبعض الراحة في المعدن الأصفر.
•قال كبير محللي السوق في كيه سي إم تريد "تيم ووترر": "إن شراء البنوك المركزية للذهب توقف في مايو وأي استمرار لهذا الاتجاه يشكل خطراً على وتيرة الزخم الصعودي في سعر الذهب.
صندوق SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق SPDR Gold Trust اكبر صناديق المؤشرات العالمية المدعومة انخفضت ظلت بالأمس دون أي تغيير يذكر،وذلك لليوم الثاني على التوالي ، ليستمر الإجمالي عند 825.31 طن متري ،والذي يعد أدنى مستوى منذ 13 مارس الماضي.
الجنيه الإسترليني يتحرك فى المنطقة الإيجابية بسبب تضخم الخدمات الساخن فى بريطانيا
2024-06-19 08:28AM UTC
•التضخم الإجمالي يهبط فى مايو لأدنى مستوى فى نحو 3 سنوات
•تراجع احتمالات خفض أسعار الفائدة البريطانية فى أغسطس
ارتفع الجنيه الإسترليني بالسوق الأوروبية يوم الأربعاء مقابل سلة من العملات العالمية، ليواصل التحرك لليوم الثالث على التوالي فى المنطقة الإيجابية مقابل الدولار الأمريكي ، ضمن دورة التعافي من أدنى مستوى فى أربعة أسابيع ، مع النشاط المستمر لعمليات الشراء من مستويات منخفضة ،وبعدما أظهرت بيانات التضخم فى المملكة المتحدة استمرار تضخم الخدمات الساخن بالنسبة لبنك إنجلترا.
تراجع التضخم الإجمالي للمستهدف عند 2% للمرة الأولى فى نحو ثلاث سنوات ،غير أن أسواق المال كانت تركز بشكل كامل على تضخم الخدمات الذي لا يزال بعيد عن مستهدف بنك إنجلترا ،لذلك قلص المتعاملون احتمالات خفض أسعار الفائدة البريطانية فى أغسطس القادم.
نظرة سعرية
•سعر صرف الجنيه الإسترليني اليوم :ارتفع الجنيه مقابل الدولار بنسبة 0.2% إلى (1.2733 $) ، من سعر افتتاح التعاملات عند (1.2708$)،وسجل أدنى مستوى اليوم عند (1.2700$).
•أنهي الجنيه تعاملات الثلاثاء مرتفعًا بأقل من 0.1% مقابل الدولار ،فى ثاني مكسب يومي على التوالي ،ضمن عمليات تعافي من أدنى مستوى فى أربعة أسابيع عند 1.2657 دولارًا.
التضخم البريطاني
قال مكتب الإحصاءات الوطني إن معدل التضخم الرئيسي في المملكة المتحدة ارتفع بنسبة 2.0% على أساس سنوي في مايو، بأقل وتيرة زيادة منذ يوليو 2021 ،طبقًا لتوقعات السوق ارتفاع بنسبة 2.0% ،وسجل المؤشر ارتفاع بنسبة 2.3% فى أبريل.
التضخم البريطاني يهبط لأدنى مستوى فى نحو 3 سنوات
وارتفع التضخم الأساسي لمؤشر أسعار المستهلكين بنسبة 3.5% على أساس سنوي في مايو، طبقًا لتوقعات السوق ارتفاع بنسبة 3.5% ،وسجلت القراءة السابقة ارتفاع بنسبة 3.9 %.
وسجل مؤشر أسعار المستهلكين للخدمات ارتفاع بنسبة 5.7% فى مايو ، أعلى من توقعات السوق ارتفاع بنسبة 5.5% ،وسجل المؤشر ارتفاع بنسبة 5.9% فى أبريل.
وعلى الرغم من أن انخفاض معدل التضخم الرئيسي إلى 2.0% سيكون موضع ترحيب، إلا أن معظم الاقتصاديين يتفقون على أن التضخم سوف يرتفع مرة أخرى خلال الأشهر المقبلة لأن تضخم الخدمات لا يزال مرتفعًا للغاية ، ولهذا السبب فإن بنك إنجلترا لن يخفض أسعار الفائدة في وقت مبكر من اجتماع الغد.
الفائدة البريطانية
تظهر مقايضات أسعار الفائدة في المملكة المتحدة فرصة بنحو 36٪ لخفض سعر الفائدة من بنك إنجلترا بنحو 25 نقطة أساس فى أغسطس انخفاضًا من 55% قبل صدور بيانات التضخم.
لم يعد التجار يسعرون فى الوقت الحالي بشكل كامل تخفيضين لأسعار الفائدة من بنك إنجلترا هذا العام. يتوقعون فقط 39 نقطة أساس من التخفيضات فى أسعار الفائدة البريطانية.
توقعات حول أداء الجنيه الإسترليني
•قال المحلل فى كابيتال إيدج أدفايزورز " أرنو فينتر": الجنيه الإسترليني أقوى قليلاً الآن، ربما بسبب بيانات مؤشر أسعار المستهلكين للخدمات الأكثر سخونة.
•وقال الخبير الاقتصادي الدولي "جوليان جيسوب":أخيرًا! انخفض معدل التضخم في المملكة المتحدة إلى 2.0% في شهر مايو، ليصل إلى هدف بنك إنجلترا.
•وأضاف جيسوب: كان هذا متوقعًا على نطاق واسع ولكنه لا يزال خبرًا جيدًا، ومن المفترض أن يسهل على المزيد من أعضاء لجنة السياسة النقدية الانضمام إلى الاثنين - سواتي دينجرا و ديف رامسدن - اللذين يصوتان بالفعل لصالح خفض أسعار الفائدة.
نظرة فنية
الجنيه الإسترليني يحصل على إغلاق إيجابي – توقعات اليوم 19-06-2024
التضخم البريطاني يهبط لأدنى مستوى فى نحو 3 سنوات
2024-06-19 07:53AM UTC
صدر عن الاقتصاد البريطاني صباح الأربعاء مؤشر أسعار المستهلكين السنوي مرتفعًا بنسبة 2.0% فى مايو،بأقل وتيرة زيادة منذ يوليو 2021 ،طبقًا لتوقعات السوق التي أشارت إلى ارتفاع بنسبة 2.0%، أقل من القراءة السابقة ارتفاع بنسبة 2.3 %.
كما صدر مؤشر أسعار المستهلكين السنوي باستثناء الطاقة و الغذاء مرتفعًا بنسبة 3.5 % ،طبقًا لتوقعات السوق التي أشارت إلى ارتفاع بنسبة 3.5%، أقل من القراءة السابقة التي سجلت ارتفاع بنسبة 3.9%.
تعزز تلك البيانات من احتمالات قيام بنك إنجلترا بخفض أسعار الفائدة فى أقرب وقت ممكن ،فى ظل انحسار الضغوط التضخمية على صانعي السياسة النقدية فى المملكة المتحدة.
•هذا البيان "سلبي" للجنيه الإسترليني
الين يحاول التعافي استنادًا على تراجع العوائد الأمريكية
2024-06-19 03:11AM UTC
•البنك المركزي الياباني ناقش تأثير ضعف الين على الأسعار
•تعليقات "كازو أويدا" تنعش احتمالات رفع أسعار الفائدة
ارتفع الين الياباني بالسوق الأسيوية يوم الأربعاء مقابل سلة من العملات العالمية ، للمرة الأولى خلال الخمسة أيام الأخيرة مقابل الدولار الأمريكي ،ضمن محاولات التعافي من أدنى مستوى فى ستة أسابيع ،حيث النشاط النسبي لعمليات الشراء من مستويات منخفضة ، مع الاستفادة من التراجع الحالي فى العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات.
من جانبه ناقش البنك المركزي الياباني خلال اجتماع شهر أبريل التأثير الذي يمكن أن يحدثه ضعف الين على الأسعار .وقال المحافظ "كازو أويدا" إن البنك المركزي قد يرفع أسعار الفائدة الشهر المقبل.
نظرة سعرية
•سعر صرف الين الياباني اليوم :تراجع الدولار مقابل الين بنسبة 0.1 % إلى (157.72¥) ، من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند (157.84¥)، و سجل أعلى مستوى عند (157.93¥).
•فقد الين الياباني يوم الثلاثاء نسبة 0.1% مقابل الدولار الأمريكي ، فى رابع خسارة يومية على التوالي ،وسجل أواخر الأسبوع الماضي أدنى مستوى فى ستة أسابيع عند 158.26 ينًا لكل دولار.
•تعاذ هذا الخسائر إلى ضغوط سلبية بسبب الفروق الصارخة في أسعار الفائدة بين اليابان و الولايات المتحدة.
عائد السندات الأمريكية
انخفض العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الأربعاء بأكثر من 0.1 نقطة مئوية ،ليواصل خسائره للجلسة الثانية على التوالي ،مقتربًا من أدنى مستوى فى عشرة أسابيع ،الأمر الذي يقلص من فرص الاستثمار فى الدولار الأمريكي.
يأتي هذا التطور فى سوق السندات الأمريكية ،بعد صدور بيانات اقتصادية ضعيفة فى الولايات المتحدة ،أظهرت ارتفاع أقل من التوقعات فى مبيعات التجزئة خلال مايو الماضي ،فى أحدث مؤشرات ضعف الاقتصاد الأمريكي خلال الربع الثاني من هذا العام.
رفع تلك البيانات من تسعير العقود الآجلة لاحتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة أساس فى سبتمبر القادم من 60% إلى 67% ،واحتمالات الخفض فى نوفمبر من 74% إلى 80%.
البنك المركزي الياباني
أظهر محضر اجتماع سياسة بنك اليابان لشهر أبريل الصادر اليوم الأربعاء أن صناع السياسات ناقشوا التأثير الذي يمكن أن يحدثه ضعف الين على الأسعار.
يتطلع المستثمرون إلى الاجتماع القادم لبنك اليابان في يوليو المقبل ،والذي قد يشهد رفع ثاني فى أسعار الفائدة اليابانية هذا العام ،والإعلان عن خطط تخفيض مشتريات السندات الحكومية.
كازو أويدا
قال محافظ بنك اليابان "كازو أويدا" يوم الثلاثاء: إن البنك المركزي قد يرفع أسعار الفائدة الشهر المقبل اعتمادًا على البيانات الاقتصادية المتاحة في ذلك الوقت.
أراء وتحليلات
•قال الاقتصاديون في ويلز فارجو عن بنك اليابان في مذكرة: إن توقعات البنك للنمو الاقتصادي وضغوط الأسعار تشير، من وجهة نظرنا، إلى أن المزيد من تطبيع السياسة يلوح في الأفق.
•وأضاف الاقتصاديون:ومع أن بنك اليابان لم يجرى أي تغيير ملموس في السياسة منذ رفع سعر الفائدة في مارس، مع اتخاذه نهجًا بطيئًا في عملية خفض مشتريات السندات، نتوقع أن التغيير المرتقب في السياسة سيتم تنفيذه في فترة زمنية قصيرة بطريقة تدريجية.