|
الذهب يفقد أكثر من 1.5% بسبب انحسار التوترات الجيوسياسية
2024-04-22 09:16AM UTC
•العائدات الأمريكية المشتعلة تضغط بشدة على المعدن الثمين
•السوق فى انتظار المزيد من الأدلة حول تخفيضات الفائدة الأمريكية
فقدت أسعار الذهب أكثر من 1.5% بالسوق الأوروبية يوم الاثنين لتبتعد عن المستويات الأعلى على الإطلاق ،مع التداول دون حاجز 2,400 دولارًا للأونصة ،مع تسارع نشاط عمليات التصحيح وجني الأرباح ،بسبب انحسار التوترات الجيوسياسية فى منطقة الشرق الأوسط.
ويضغط على المعدن الثمين أيضًا الصعود الحالي فى العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات ،فى ظل انحسار احتمالات خفض أسعار الفائدة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي حتى يوليو القادم.
تنتظر الأسواق على مدار هذا الأسبوع ،ظهور المزيد من الأدلة حول مستقبل أسعار الفائدة فى الولايات المتحدة ،مع صدور عديد البيانات الاقتصادية الهامة ،خاصة عن النمو الاقتصادي ونفقات الاستهلاك الشخصي.
نظرة سعرية
•أسعار الذهب اليوم :انخفضت أسعار معدن الذهب بأكثر من 1.5% إلى (2,351.65 $) ، من مستوى افتتاح التعاملات عند (2,391.82$) ، وسجلت أعلى مستوي عند (2,391.82$).
•عند تسوية الأسعار يوم الجمعة، حققت أسعار الذهب ارتفاع بنسبة 0.55% ، فى ثاني مكسب يومي على التوالي ،بعدما شنت إسرائيل هجومًا انتقاميًا على إيران.
•وسجلت أسعار الذهب أيضًا يوم الجمعة الموافق 19 أبريل أعلى مستوي إغلاق على الإطلاق عند 2,391.82 دولارًا للأونصة.
•وسجل المعدن الثمين يوم الجمعة الموافق 12 أبريل مستوي قياسي جديد عند 2,431.55 دولارًا للأونصة ،وسط عمليات الشراء المكثفة من قبل كبريات الصناديق الاستثمارية ومستشاري تداول السلع.
•وحقق المعدن الثمين ارتفاع بحوالي 2.1% الأسبوع الفائت ،فى خامس مكسب أسبوعي على التوالي ،ضمن أطول سلسلة مكاسب أسبوعية منذ ديسمبر 2022 ،بفضل تدفقات الملاذ الآمن.
انحسار التوترات الجيوسياسية
انحسرت التوترات الجيوسياسية فى منطقة الشرق الأوسط،بعدما تبادلتا إيران وإسرائيل الضربات العسكرية ، ما أثار مخاوف من اندلاع حرب شاملة في مختلفة أنحاء المنطقة.
قللت إيران من أهمية وتأثير الهجوم الإسرائيلي الأخير فى أصفهان ،وفى نفس الوقت استنكرت محاولات التقليل من نجاح هجومها الأخير على إسرائيل.
عائد السندات الأمريكية
ارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الاثنين بحوالي 1 نقطة مئوية ،ليستأنف مكاسبه التي توقفت مؤقتًا يوم الجمعة ،مقتربًا مرة أخرى من أعلى مستوى فى خمسة أشهر عند 4.696% ، الأمر الذي يضغط بالسلب على الأصول غير المدرة للعائد.
يأتي هذا التطور فى سوق سندات الولايات المتحدة ،بعدما أدت بيانات قوية عن الاقتصاد الأمريكي وسلسلة من التعليقات الأكثر عدوانية من مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي إلى انحسار احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية حتى يوليو القادم.
قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو "أوستان جولسبي" إن التقدم في خفض التضخم "توقف" هذا العام، مرددًا صدى مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي الآخرين الذين يعتقدون أن أسعار الفائدة ستحتاج إلى البقاء مرتفعة لفترة أطول للسيطرة على تجدد ضغوط الأسعار مرة أخرى.
الفائدة الأمريكية
•فى الأسبوع الماضي ،تراجع تسعير العقود الآجلة لاحتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 فى مايو من 6% إلى 4% ،واحتمالات الخفض بنحو 25 نقطة أساس فى يونيو من 32% إلى 18% ،واحتمالات الخفض بنحو 25 نقطة فى يوليو من 52% إلى 44%.
•خفض المتداولون عدد التخفيضات فى أسعار الفائدة الفيدرالية إلى مرتين بإجمالي 50 نقطة أساس من ثلاث تخفيضات بإجمالي 75 نقطة أساس لعام 2024، وفقًا لتطبيق احتمالية أسعار الفائدة التابع لشركة ل-إس-إي-جي.
•من أجل إعادة تسعير العقود أعلاه ،يترقب المتعاملون على مدار هذا الأسبوع ، سلسلة من البيانات الاقتصادية الهامة من الولايات المتحدة.
•تصدر الثلاثاء قراءات مؤشر مديري المشتريات قطاعي الصناعة والخدمات خلال أبريل ،ويوم الخميس القراءة الأولية للناتج المحلي الإجمالي خلال الربع الأول من هذا العام ،ويوم الجمعة نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر مارس.
توقعات حول أداء الذهب
•قال محلل السوق لمنطقة أسيا والمحيط الهادئ فى شركة اواندا "كلفن وونج": إن علاوة المخاطر الجيوسياسية تظل إيجابية على المدى المتوسط إلى الطويل، حيث يفتقر الصراع بين إسرائيل وحماس إلى الوضوح أو علامات وقف إطلاق النار.
•قالت مجموعة سيتي في مذكرة: على الرغم من المخاطر المتزايدة بحدوث تراجع ضحل وقصير الأجل قبل نهاية الربع الثاني، نتوقع أن ترتفع أسعار الذهب في النصف الثاني من عام 2024 إلى 2,500 دولار للأونصة.
صندوق SPDR
حيازات الذهب لدى صندوق SPDR Gold Trust اكبر صناديق المؤشرات العالمية المدعومة بالذهب زادت يوم الجمعة بنحو 4.32 طن متري،ليرتفع الإجمالي إلى 831.91 طن متري ،والذي يعد أعلى مستوى منذ 4 أبريل الجاري.
نظرة فنية
سعر الذهب يحتاج حافز إيجابي قوي – توقعات اليوم 22-04-2024
الاتصالات السعودية وصندوق الاستثمارات العامة يوقعان اتفاقيات لتشكيل أكبر شركة أبراج بالمنطقة
2024-04-22 08:36AM UTC
أعلن صندوق الاستثمارات العامة ومجموعة الاتصالات السعودية (stc) عن توقيع الاتفاقيات النهائية التي سيستحوذ عبرها الصندوق على حصة 51% من شركة أبراج الاتصالات (توال) من مجموعة stc.
وأوضح الصندوق، في بيان له اليوم الاثنين، أن شركة توال تعتبر أكبر شركة للبنية التحتية في قطاع الاتصالات على مستوى المملكة وواحدة من بين الأكبر على مستوى المنطقة، وبموجب هذه الصفقة تبلغ قيمة توال الإجمالية 21.94 مليار ريال.
وبحسب الاتفاقيات، سيقوم كل من الصندوق ومجموعة stc، بدمج شركتي توال ولتيس الذهبية للاستثمار (والتي يمتلك فيها الصندوق حصة أغلبية) في كيان مدمج جديد ليكون أكبر شركة رائدة إقليمياً في مجال البنية التحتية الخاصة بقطاع الاتصالات.
وبذلك سيمتلك الصندوق حصة 54% من الكيان المدمج الجديد، بينما ستمتلك مجموعة stc حصة 43.1% منها، في حين سيحتفظ ملاك الأقلية في شركة لتيس الذهبية للاستثمار برأس المال المصدر المتبقي من الكيان.
ويتوقع اكتمال الصفقات في النصف الثاني من 2024، بعد الحصول على جميع الموافقات النظامية، واستيفاء شروط الاتفاقيات.
وتأتي الخطوة بعد استحواذ توال على أصول خاصة بالبنية التحتية لقطاع الاتصالات في بلغاريا وكرواتيا وسلوفينيا، لتكون الرائد الوطني الجديد على صعيد أبراج الاتصالات محلياً، وأكبر شركة مستقلة بالكامل في القطاع على مستوى المنطقة؛ إذ سيمتلك الكيان المدمج الجديد 30 ألف برج للاتصالات؛ لتصبح واحدة من أكبر شركات الأبراج على مستوى العالم حيث ستقدر إيراداتها السنوية بحوالي 4.8 مليار ريال.
ومن جانبها أعلنت شركة الاتصالات السعودية (إس تي سي)، عن توقيع اتفاقية البيع والشراء (SPA)، مع صندوق الاستثمارات العامة لبيع 51% من أسهم شركة توال بمقابل نقدي.
ووفقا لبيان الشركة، على موقع السوق السعودية "تداول"، اليوم الاثنين، أنه سيتم استخدام المبلغ المحصل من بيع 51% من توال في دعم استراتيجية التوسع والنمو لـ "إس تي سي"، وتعظيم العائد الإجمالي للمساهمين، من خلال زيادة وتنويع الاستثمارات واغتنام فرص النمو المتوقعة في قطاعات الاتصالات وتقنية المعلومات محليا ودولياً.
ونوهت الشركة إلى أن المقابل النقدي الذي ستحصل عليه "إس تي سي" يقدّر بـ8.7 مليار ريال، علماً بأن المقابل النقدي النهائي سيخضع للحسابات النهائية المتعلقة بالديون والنقد ورأس المال العامل عند إتمام الصفقة.
وسوف يتم تمويل صفقة شراء شركة لتيس الذهبية للاستثمار عن طريق مبادلة أسهم بين الكيان الجديد وملاك شركة لتيس الذهبية للاستثمار، كما أن نقل ملكية شركة توال تحت ملكية الكيان الجديد ستتم عن طريق مبادلة أسهم، وستقوم إس تي سي بضخ مبلغ 533 مليون ريال في رأس مال الكيان الجديد؛ وذلك للمحافظة على ملكيتها بنسبة 43.06%.
وأشارت "إس تي سي" إلى أن القيمة الدفترية لشركة توال تبلغ 3.17 مليار ريال، كما في القوائم المالية الموحدة لـ "إس تي سي" للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2023.
وسوف يكون الأثر المالي إيجابياً وجوهرياً، وسيتم عكس أية مكاسب من هذه العملية في قائمة الربح أو الخسارة الموحدة لـ "إس تي سي"، وسيتم استخدام طريقة حقوق الملكية للمحاسبة عن استثمار إس تي سي في الكيان الجديد.
ولن يتم تسجيل الأثر المالي أو تغيير طريقة المحاسبة لاستثمار إس تي سي في الكيان الجديد، إلا بعد الحصول على الموافقات اللازمة واكتمال كافة إجراءات الصفقة.
اليورو يتحرك صعودًا والهدف حاجز 1.07دولارًا
2024-04-22 07:45AM UTC
•العملة الموحدة تواصل دورة التعافي على المدى القصير
•توقعات الهبوط حتى حاجز 1.05 دولارًا لا تزال قائمة
ارتفع اليورو بالسوق الأوروبية يوم الاثنين مقابل سلة من العملات العالمية ، ليواصل مكاسبه لليوم الثاني على التوالي مقابل الدولار الأمريكي ،ضمن دورة التعافي من أدنى مستوى فى خمسة أشهر ،حيث النشاط الملحوظ فى عمليات الشراء من مستويات رخيصة.
يقترب اليورو من اختبار حاجز 1.07 دولارًا ، فى انتظار العديد من البيانات الاقتصادية فى أوروبا والولايات المتحدة ،سوف تؤثر كثيرًا فى مسار التداولات على مدار هذا الأسبوع.
توقعات هبوط زوج اليورو مقابل الدولار حتى حاجز 1.05 دولارًا لا تزال قائمة ،بسبب مخاوف اتساع فجوة أسعار الفائدة بين أوروبا والولايات المتحدة بداية من يونيو القادم ، فى ظل التسعير المرتفع لاحتمالات خفض أسعار الفائدة الأوروبية مقابل تسعير منخفض لاحتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية.
نظرة سعرية
•سعر صرف اليورو اليوم:ارتفع اليورو مقابل الدولار بنسبة 0.15% إلى (1.0671$) ، من سعر افتتاح التعاملات عند (1.0657$) ،وسجل أدنى مستوى عند (1.0649$).
•حقق اليورو يوم الجمعة ارتفاع بنسبة 0.1% مقابل الدولار ،فى ثاني مكسب فى غضون الثلاثة أيام الأخيرة ، ضمن عمليات التعافي من أدنى مستوى فى خمسة أشهر عند 1.0601 دولارًا.
•وبفضل نشاط عمليات الشراء من مستويات رخيصة ،تمكن اليورو من تحقيق ارتفاع بنسبة 0.15% الأسبوع الماضي مقابل الدولار الأمريكي.
حاجز 1.07 دولارًا
يتطلع العديد من الخبراء الاستراتيجيين هذا الأسبوع إلى قيام زوج اليورو مقابل الدولار باختبار حاجز 1.07 دولارًا باعتباره حدثًا ذا احتمالية أكبر من إعادة اختبار أدنى مستويات الأسبوع الماضي عند 1.06.
يترقب المتعاملون على مدار هذا الأسبوع صدور عديد البيانات الاقتصادية الهامة فى أوروبا والولايات المتحدة ،سوف تؤثر كثيرًا فى مسار تداولات زوج اليورو مقابل الدولار على المدى اللحظي والقصير.
فى أوروبا تصدر غدًا الثلاثاء القراءات الأولية لمؤشر مديري المشتريات قطاعي الخدمات و الصناعة فى بعض الدول الأوروبية الكبرى وفى كامل القارة العجوز خلال أبريل ،وتصدر الأربعاء نتائج مناخ الأعمال الألماني لشهر أبريل.
وفى الولايات المتحدة، تصدر غداً الثلاثاء القراءات الأولية لمؤشر مديري المشتريات قطاعي الخدمات والصناعة خلال أبريل، ويوم الخميس القراءة الأولية للناتج المحلي الإجمالي خلال الربع الأول، ويوم الجمعة نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر مارس.
فجوة أسعار الفائدة
فجوة أسعار الفائدة بين أوروبا والولايات المتحدة حاليًا عند 100 نقطة أساس ،كأقل فجوة منذ مايو 2022 ،ومن المتوقع أن تتسع إلى 125 نقطة أساس فى يونيو المقبل لصالح أسعار الفائدة الأمريكية.
ضغوط سلبية
قالت شركة سيتي إندكس : يتزايد الضغط على اليورو، حيث تتسع الفجوة بين تخفيضات أسعار الفائدة المتوقعة من مجلس الاحتياطي الفيدرالي مقابل البنك المركزي الأوروبي إلى أقصى حد هذا العام.
توقعات حول أداء اليورو
•قال المحلل فى سيتي إندكس " فؤاد رزا قزادة": لا يزال زوج يورو/دولار يتحرك داخل قناة هبوطية وتحت جميع المتوسطات المتحركة الرئيسية.
•وأضاف قزادة:وبالتالي فإن المسار الأقل مقاومة هو الاتجاه الهبوطي. وتظهر المقاومة الرئيسية الآن بين منطقة 1.0695 إلى 1.0725 ،ويأتي الدعم المحتمل عند 1.0600 يليه قاع القناة حول منطقة 1.0500.
•قال الخبير الاستراتيجي في بنك سوسيتيه جنرال "كينيث بروكس":إن العودة إلى أدنى مستويات نوفمبر 2022 عند 1.0450 دولارًا لا يمكن استبعادها، لكنها ستتطلب المزيد من التصحيح على المدى القصير.
نظرة فنية
الين يقترب من التداول دون حاجز 155 للمرة الأولى منذ عام 1990
2024-04-22 04:11AM UTC
•العائدات الأمريكية تضغط بشدة على العملة اليابانية
•اجتماع المركزي الياباني الحدث الأبرز هذا الأسبوع
تراجع الين الياباني بالسوق الأسيوية يوم الاثنين مقابل سلة من العملات الرئيسية و الثانوية ، ليستأنف خسائره حول أدنى مستوى فى 34 عامًا مقابل الدولار الأمريكي ، مع الاقتراب من فقد التداول دون حاجز 155 ينات للمرة الأولى منذ عام 1990،بسبب ضغط صعود العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات.
ويعتقد المتعاملون أن السلطات اليابانية سوف تتدخل فى سوق الصرف الأجنبي لحماية الين من الضعف المفرط فى حال التداول دون حاجز 155.وقد يأتي التدخل لفظيًا قبل التدخل الفعلي.
مع انحسار مخاوف التوترات الجيوسياسية فى منطقة الشرق الأوسط ،أصبح التركيز منصبًا على الأساسيات وأخبار الأجندة الاقتصادية ،ولعل الحدث الأبرز هذا الأسبوع هو اجتماع السياسة النقدية للبنك المركزي الياباني.
نظرة سعرية
•سعر صرف الين الياباني اليوم :ارتفع الدولار مقابل الين قرابة 0.15 % إلى (154.74¥) ، من سعر افتتاح تعاملات اليوم عند (154.55¥)، و سجل أدنى مستوى عند (154.44¥).
•حقق الين يوم الجمعة ارتفاع بأقل من 0.1% مقابل الدولار ،ضمن محاولات التعافي من أدنى مستوى فى 34 عامًا عند 154.79 ينًا لكل دولار أمريكي.
•وفقد الين نسبة 0.9% الأسبوع المنصرم مقابل الدولار الأمريكي ، فى ثالث خسارة أسبوعية على التوالي ،بسبب صعود عائدات الولايات المتحدة
عائد السندات الأمريكية
ارتفع عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات يوم الاثنين بحوالي 0.8 نقطة مئوية ،ليستأنف مكاسبه التي توقفت مؤقتًا يوم الجمعة ،مقتربًا مرة أخرى من أعلى مستوى فى خمسة أشهر عند 4.696% ، الأمر الذي يعزز من فرص الاستثمار فى الدولار الأمريكي.
قلصت بيانات اقتصادية قوية فى الولايات المتحدة وتعليقات أكثر عدوانية من مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي من احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية حتى يوليو القادم.
ومن أجل إعادة تسعير تلك الاحتمالات يترقب المستثمرون على مدار هذا الأسبوع صدور عديد البيانات الاقتصادية من الولايات المتحدة ،عن أداء القطاعات الرئيسية خلال أبريل ،وعن الناتج المحلي الإجمالي خلال الربع الأول من هذا العام ،وعن نفقات الاستهلاك الشخصي فى مارس.
حاجز 155
رفع المشاركون في السوق حاجز التدخل المحتمل من جانب السلطات اليابانية لدعم الين، ويحددون الآن مستوى 155 بدلاً من 152 في السابق، حتى لو كانوا يعتقدون أن اليابان يمكن أن تتدخل في أي وقت.
متى تدخلت الحكومة اليابانية لحماية الين؟
تدخلت الحكومة اليابانية في سوق العملات الأجنبية في أكتوبر 2022 عندما ارتفع الدولار الأمريكي متجاوزًا حاجز 150 ينات ، وسجل مستوي 151.94 ينات لأول مرة منذ عام 1990.
الأمر الذي دفع وزارة المالية إلى شراء الين ودفع الزوج إلى قرابة 127 ينات فى يناير 2023 ،وهو ما يعني ارتفاع بأكثر من 16% فى قيمة الين مقابل الدولار ، قبل أن يتراجع مجددًا على مدار عامي 2023 و 2024.
البنك المركزي الياباني
يجتمع البنك المركزي الياباني يومي الخميس والجمعة من هذا الأسبوع ،لمناقشة السياسات النقدية الملائمة لتطورات ثالث أكبر اقتصاد فى العالم ،حيث من المتوقع الاحتفاظ بالأدوات التيسيرية الحالية دون أي تغيير يذكر.
قال رئيس الأبحاث في بيبرستون "كريس ويستون": سيكون هناك تركيز على اجتماع بنك اليابان، لكن من السابق لأوانه أن يغيروا السياسة، والسوق لا تعطي فرصة لتغيير أسعار الفائدة على الإطلاق.
وأضاف ويستون: ، إنه لا يرى "أي تغيير في تسعير هذا الاجتماع" ولكن هناك احتمال زيادة بمقدار 10 نقاط أساس بحلول يوليو و25 نقطة أساس بحلول ديسمبر.
توقعات حول أداء الين الياباني
•على المدى اللحظي والقصير يتجه الين لفقد التداول دون الحاجز المحوري الهام للأسواق حاليًا عند 155 ينًا لكل دولار أمريكي.
•قد يرتفع الين على نطاق واسع فى حال تدخلت السلطات اليابانية بالفعل فى سوق الصرف الأجنبي لحماية العملة من الضعف المفرط.
•تحديث السياسة النقدية لبنك اليابان سوف يؤثر كثيرًا فى مسار الين فى ختام تعاملات نهاية الأسبوع.
نظرة فنية
الدولار مقابل الين يرتفع من جديد – توقعات اليوم 22-04-2024